サンディスク株価が反発してますね。ここ数日の調整から抜け出して、木曜日は3.11%の上昇で時間外でも買いが入ってるみたい。取引額も125億ドル超えと活発で、株価は過去高値圏に迫ってる状況。

この上昇の背景はやっぱりAIとデータセンター需要の話。ストレージ業界全体が周期的な調整を受けてたけど、AI関連の大型投資が進むにつれてNANDフラッシュメモリの需要が急速に回復してるんです。サンディスクはこの分野の主要企業だから、需給が逼迫する環境下での価格決定力が期待されてる。

個人的には、2026年に向けてメモリサイクルが底を打って回復局面へ入ってるのが注目ポイント。データセンター関連の出荷量と粗利益率の推移、あとはNAND価格の回復トレンドあたりを見てれば、中期的な投資判断もしやすくなるんじゃないかな。短期的には金利変動とか地政学的リスクには注意だけど、AIインフラ投資の継続性を信じるなら、サンディスク株価の底堅さもまだ続きそうですね。