DXYと外国為替

金十データによると、6月29日、イングランド銀行のチーフエコノミスト、ヒュー・ピール氏は最近の会合で金利を4%に引き上げることを支持する投票を行った。これは、インフレが中央銀行の目標である2%を上回って高止まりしているとの懸念を理由としている。ピール氏は、中東情勢の緊張によるエネルギー価格の上昇がさらなるインフレリスクをもたらすとして、政策立案者は現在のインフレ状況について「油断すべきではない」と警告した。同氏は、目標を上回るインフレは依然として問題として扱われるべきであり、中央銀行の使命はインフレを2%に維持することであると強調した。

Jin10 Futuresによると、CFETS-NEXオンショア人民元センチメント指数は6月29日午後2時30分（北京時間）時点で48となり、午前10時15分の数値から変わらずでした。この指数は市場セグメント全体の流動性状況を測定し、大手銀行は47、中堅銀行は50、ノンバンク機関は47とすべて横ばいです。0～100の尺度で、50を超えると流動性が引き締まっていることを示し、50は均衡を表します。

Caixin Macroのアジア太平洋担当マネージャーであるThomas Mathews氏によると、米国債の上昇により利回りが低下した流れは今週は勢いを失う可能性がある一方、ドイツ国債はさらに上昇する可能性があるという。Mathews氏は労働市場のダイナミクス強化を主要リスクとして挙げ、最近の雇用の勢いは今週後半に発表される6月の雇用統計が力強い成長を示すことを示唆していると述べた。同氏は、これが労働市場の状況が金融引き締めを遅らせる正当な理由にならないことをますます示しており、米国債にとって最大のリスクであると指摘した。

Jin10によると、複数の通貨ペア（EUR/USD、USD/CHF、AUD/USD、USD/JPYを含む）にわたる、想定元本が10億ドルを超える大規模な外国為替オプション契約が、本日北京時間午後10時（6月29日）に満期を迎えます。それぞれ想定元本が10億ドルを超える5つの権利行使価格が関与しており、トレーダーはそれに応じてリスクを管理するよう推奨されています。

シティグループの金利ストラテジストによると、6月29日、同行は米10年国債利回りの年末目標を3.75%から3.9%に引き上げた。この修正は、6月の連邦公開市場委員会（FOMC）で米連邦準備制度理事会（FRB）がタカ派姿勢を示したことに続くものだ。 シティグループのストラテジストは、中期的な米国債に対する強気見通しを維持しており、その理由として、最近の中東情勢の緊張がコアインフレ圧力を引き起こさないとの見通しや、労働市場の強さよりも弱さに偏った見方を挙げている。

据金十报道，离岸人民币香港银行同业拆借利率（CNH HIBOR）在6月29日周一普遍下跌。 隔夜利率下跌12个基点至1.40682%，创6月8日以来最低水平。 一周HIBOR降至1.67212%，两周HIBOR降至1.66849%，一年HIBOR小幅降至1.75000%。

翌日物SHIBORは1.3560%に低下し、1.5ベーシスポイント下落した。7日物SHIBORは1.4500%に下落し、1.7ベーシスポイント下落した。一方、3カ月物SHIBORは1.4370%となり、0.3ベーシスポイント下落した。

複数の金融機関によると、米ドル指数は6月24日に101.8まで急上昇し、101の水準を突破して13カ月ぶりの高値を記録した。同指数は金曜日（6月26日）も101を上回った。ユーロは今月2.6%下落し、1年ぶりの安値を付けた。一方、円はドルに対して162近くまで接近し、グローバルな資金が米ドル資産に明確に回帰している。連邦準備制度（FRB）の利上げ観測がドル高の主な要因だ。FRBは6月に金利を3.50%～3.75%で据え置いたが、最新のドットプロットでは役員の約半数が年内の利上げを支持している。CMEフェドウォッチのデータによると、12月の利上げ確率は86.1%で、バンク・オブ・アメリカは3回、ドイツ銀行は2026年に2回の利上げを予想している。2年物国債利回りは4.16%を超えて上昇した。対照的に、欧州中央銀行（ECB）は景気の弱さと輸入インフレの緩和により、今年2回の利上げ確率はわずか20%にとどまっている。日本銀行は金利を1%に引き上げたが、量的引き締めを延期した。アナリストは、ドル指数が当面レンジ相場の中で高止まりすると予想している。

6月26日、中国人民銀行副総裁兼国家外貨管理局局長の朱鶴規は、シティグループの会長兼CEOであるジェーン・フレイザーと会談しました。 両者は、国際経済金融情勢、中国の経済発展の機会、そして意思疎通と協力の深化について意見交換を行いました。

6月29日、JPモルガン・チェース、モルガン・スタンレー、バンク・オブ・ニューヨーク・メロンを含む主要ウォール街銀行は、ユーロが今後1年でドルに対して3%以上下落し、約1.10に達すると予測した。ユーロは今月すでに1年ぶりの安値に下落しており、年初の5年ぶりの高値である1.20超とは対照的である。 FRBとECBの政策の乖離が見通しを左右している。FRBの新議長はインフレに対してタカ派的な姿勢を取り、利上げへの市場の期待を促している一方、ECB総裁ラガルドは積極的な政策対応の緊急性はないとのシグナルを送った。中東情勢の緊張による原油価格の上昇がドルを強化し、さらにユーロを圧迫している。

6月29日、中国の銀行間金利債の利回りは主要年限で全体的に低下した。10年国開債「26国開05」の利回りは1.1ベーシスポイント低下の1.7650％、10年国債「26附息国债10」の利回りは1ベーシスポイント低下の1.7130％となった。30年国債「26超長期特別国債02」の利回りは1.3ベーシスポイント低下の2.2050％となった。

中国人民銀行は、金融調節の一環として、本日、1.4%の金利で1575億元の7日物リバースレポを実施した（前回から変わらず）。また、同行は3000億元の翌日物リバースレポも実施した。

根据Jin10データによると、韓国の総合消費者物価指数（CPI）は2026年6月に2ヶ月連続で3%を超える見込みである。ウォール・ストリート・ジャーナルが調査したエコノミストは、6月の前年同月比上昇率を3.2%と予測しており、5月の3.1%から上昇し、韓国銀行の2%のインフレ目標を超えている。月次ベースでは、指数は6月に0.1%上昇する見込みであり、前月の0.5%上昇と比較される。DBSグループの経済学者マー・ティーイン氏は、原材料費の累積的な上昇とウォン安が引き続き経済に影響を与えていると指摘した。アナリストは、韓国銀行が7月に一度、第4四半期にもう一度利上げを行うと予想している。

金十（Jin10）によると、6月29日、銀行間外国為替市場で人民元は主要通貨に対して弱含んだ。USD/CNYの仲値は6.8175に上昇、9pips上昇し、EUR/CNYは7.7564に上昇、159pips上昇し、通貨ペアの大幅な動きを示した。

根据Jin10数据，6月29日08:45，CFETS-NEX中国人民币融资情绪指数升至48，较前一交易日16:00收盘上升1点。大型银行、中型银行和非银行机构的情绪指数分别为47、50和47，各上升1点。该指数范围0-100，50为均衡水平，高于50表示资金紧张。

CFETSによると、6月26日、中国の人民元為替レート指数は週ベースで0.8ポイント上昇し、102.57となった。

中国中信証券によると、中国人民銀行は6月29日に翌日物レポ取引を発表し、1.4%の7日間レポレートに対する価格設定に焦点を当てた。同行は、このツールがより広範な金融緩和を示唆するかどうか、また日常的な流動性対策となるかどうかを監視する。

日本の小売売上高は5月に前月比1.9%増加し、0.5%減少の予想を上回り、前月の1.3%増加と比較した。

日本の5月の小売売上高は前年同月比5.3%増となり、予想の3.2%を大幅に上回った。さらに、前月の数字は速報値の2.1%から2.8%に上方修正された。

Jin10によると、オーストラリアの中央銀行は国内の根強いインフレ懸念から8月にさらに公式金利を引き上げる可能性があると、ウェストパックのオーストラリアマクロ経済予測責任者マシュー・ハッサン氏が述べた。ハッサン氏は、石油と天然ガスの供給正常化は遅くて曲折したプロセスになると指摘し、すでに弱い経済成長を考慮するとRBAの利上げ決定は困難になると述べた。