世界のTradFiとマクロ経済

6月12日（金）には、連邦準備制度理事会（FRB）の翌日物レポの逆レポ（RRP）ファシリティが6つの取引相手を相手に計$454 millionとなり、前の取引セッションの$460 millionから減少した。

ベーカー・ヒューズは、同社の最新データによると、米国のエネルギー企業が8週間ぶりに掘削リグの稼働台数を減らしたと報告した。

6月12日の週に、米国の稼働中リグの総数は前週の563から562に減少しました。

米国の天然ガス掘削装置は、6月12日で終わる週に121基まで減少し、前週の124基からの下落となった。

6月11日付でCMEグループによると、デリバティブ取引所は、マイクロ原油先物および1オンス金先物について、24時間・週7日取引を導入する計画を発表した。新しいマイクロ原油契約は、既存のMicro WTI契約の10分の1の規模で、8月30日にNYMEXで開始される一方、金先物の取引は7月26日にCOMEXで開始される予定だ。両契約は規制当局の承認待ちで、現金決済を用いる。 Micro WTI原油先物は、5月に日次平均取引高が272,000枚の契約となり、前年同期比で317%増となった。 一方で、2025年1月に導入された1オンス金先物契約は、CMEのデータによると、2026年には日次平均取引高が90,000枚の契約を記録した。

SpaceXの株は本日6月12日2026日に、1日内の新たな高値となる$174を記録しました。

LMEの銅先物は本日$216高で引け、1メートルトン当たり$13,698で決済された。ニッケルは$137上昇して$17,830/トン、一方でスズは$904急騰して$53,752/トンだった。アルミニウムは$33上がって$3,535/トン、亜鉛は$88高の$3,584/トン。鉛は$22上昇して$1,966/トン。コバルト先物は$56,290/トンで横ばいのままだった。

ロンドン金属取引所（LME）の先物は本日6月12日に取引を終え、素材ごとにまちまちの結果となった。錫は上昇を主導し、904ドル上げて1トン当たり$53,752となった。一方、ニッケルは137ドル高の1トン当たり$17,830。銅は216ドル高の1トン当たり$13,698、亜鉛は88ドル高の1トン当たり$3,584、アルミニウムは33ドル高の1トン当たり$3,535。鉛は22ドル高の1トン当たり$1,966となった。コバルトは1トン当たり$56,290で横ばいで取引を終えた。

6月12日、2026年までの週の米国の石油掘削（リグ）稼働基数は、今後10分以内に公表される予定です。

ウォール・ストリート・ジャーナルによると、ゴールドマン・サックスとモルガン・スタンレーはいずれも、6月13日に予定されているSpaceXの新規株式公開（IPO）で引受手数料としてそれぞれ約1億ドルを稼ぐ見込みだとされています。

金曜日（6月12日）には、欧州中央銀行が利上げを発表した翌日、市場ではドイツ国債の利回りがイールドカーブ全体で急落した。2年物のBund利回りは6.2ベーシスポイント下落して2.617%となり、10年物のBund利回りは3.6ベーシスポイント下落して2.995%となった。30年物のBund利回りも1.5ベーシスポイント下落して3.549%となった。一方で、フランスの10年物国債利回りは週次で5ベーシスポイント超上昇した。

2026年4月までの12か月間に、米国人はオフショアの予測市場に最大340億ドルを投じた。これは、カリスリー、Crypto.com、コインベースのような規制下の運営事業者を含む業界団体「予測市場連合（Coalition for Prediction Markets）」が依頼した研究によるとされる。この研究は、ラトガーズ大学の教授で、CFTCイノベーション諮問委員会のメンバーでもあるハリー・クレーンが実施し、オフショア・プラットフォームのデータと、米国の利用者のみ、または米国外の利用者のみを対象とするデータを比較することで、規制されていない市場への米国人の参加度合いを推定した。その結果は、管轄と監督基準をめぐってCFTCと予測市場の運営事業者の間で続く規制上の緊張のただ中で明らかになった。 この研究は、米国の予測市場の取引量のうち12.5%〜31.5%がオフショア・プラットフォームで発生している—そこでは米国の利用者を受け入れず、CFTCの規制も受けていない—と推定した。現在の第三者による業界成長の見通しに基づけば、この研究によれば、規制市場とオフショア市場の相対的な市場シェアが一定であ

ロビンフッドは、ブローカーによると、本日（6月12日）に新たな単日取引高の記録を樹立しました。プラットフォームは取引高の正確な数値を開示していませんでした。

Gateの市場データによると、最新の更新時点でナスダック指数は0.2%上昇しました。

BlockBeatsによると、Citrini Researchは6月13日にHyperliquid ETF（BHYP）でロングポジションを確立したことを明らかにした。研究機関は、ポートフォリオ戦略の一環として、購読者に対してそのポジションを開示した。

金曜日のインタビュー中、SpaceXが過去最大のIPOの後にナスダックに上場した際、SpaceXのCOOであるグウィン・ショットウェルは、テスラとの潜在的な提携は「イーロンの生活を少し楽にするかもしれない」と語った。ショットウェルは6月12日、CNBCのモーガン・ブレナンに対してこの発言をした。同じ日、イーロン・マスクは両社での持ち株によって、正式に世界初のトリリオネアになった。マスクは自らの組織を統合してきた経歴があり、2月にはSpaceXをxAIと合併し、合併後の企業価値を1.25兆ドルと評価する取引を行った。 SpaceX Opens Above $2 Trillion Market Cap on June 12th SpaceXの時価総額は6月12日に2兆ドルを超える水準で始まり、テスラに先んじて米国で6番目に価値の高い企業となった。今回のIPOは過去最大だった。マスクはSpaceXで投票権の80%以上を保有しており、意思決定に対して大きな影響力を持つ。彼はテスラの取締役会にも座っており、概ね思い通りに進める傾向がある。 Shotwell Acknowledges Conver

GENIUS法のもとで、ステーブルコイン準備金の管理のために設計されたマネーマーケットファンドを、Federated Hermesが立ち上げました。2025年7月に成立したGENIUS法の下で、この法律が成立しました。このファンドはOFFXXのティッカーで取引され、米ドル現金、短期の米国債証券、そして米国債で裏付けられたオーバーナイトのレポ取引に投資します。GENIUS法では、支払いステーブルコインの発行者に対して、高品質で流動性の高い資産で1:1の裏付けを維持することを求めており、これにより、規制に準拠した準備金商品への需要が生まれます。2026年3月31日時点で、Federated Hermesはマネーマーケット資産を684.70億ドル、運用資産合計を9071.0億ドル管理しており、5十年にわたる流動性管理のプラットフォームを、規制されたステーブルコイン発行者に提供する体制を整えています。 Federated Hermes、GENIUS法の遵守のためOFFXXファンドを構築 Federated Hermes Money Market Management Digital Treas

Federated Hermesは、ティッカーOFFXXのもとでマネーマーケットファンドを立ち上げました。このファンドは、GENIUS法のもとで適格な準備資産として機能するよう特に設計されており、ステーブルコイン発行者に対して、高品質で流動性の高い資産による1:1の裏付けを維持することを求めています。このファンドは、米ドル現金、満期が93日以下の国債証券、そして国債で担保されたオーバーナイトのレポ取引に投資します。2026年3月31日時点で、Federated Hermesは総資産で9,071億ドルを運用しており、そのうち約6,850億ドルのマネーマーケット資産によって、2026年に向けてコンプライアンスの期限に備えるステーブルコイン発行者から生じる規制主導の需要を取り込む態勢を整えています。

スペインの製薬会社Pharma Marの株価は、実験的な肺がん治療薬Zepzelcaが第3相臨床試験で全生存に関する主要評価項目を達成できなかったことを受けて、6月12日に22%下落しました。この薬はJazz Pharmaceuticalsとの提携で開発されたもので、単剤療法でもイリノテカンとの併用でも、研究者が選定した対照群に対して優越性を示しませんでした。Jazz Pharmaceuticalsの株価は2.0%下落しました。結果は市販後の要件について議論するため、FDAに提出されました。

Cointelegraphによると、ハンセン指数会社は、6月12日にスペースXが上場したことを受けて、ハンセン・香港—米国テクノロジー指数の構成銘柄リストにスペースXを組み入れる予定です。