CEO New Fire Group Livio membahas akuisisi tim Alpha BTC, kehadiran Fu Peng, dan "17 karyawan AI"

编辑 | Wu tentang Blockchain

Malam sebelum Konferensi Web3 Hong Kong Wu tentang Kepala Editor Colin Wu berdialog dengan Livio Weng, CEO New Fire Group, yang secara rinci memperkenalkan latar belakang akuisisi tim investasi Alpha BTC dan sistem perdagangan di bawah Avenir, serta langkah baru yang melibatkan penunjukan pakar makro terkenal Fu Peng sebagai Kepala Ekonom. Fokus inti dari New Fire adalah membangun pintu masuk perdagangan dan pengelolaan aset kripto yang sesuai regulasi, berorientasi pada institusi, klien high-net-worth, dan kantor keluarga di pasar Hong Kong dan Asia.

Sorotan wawancara menyoroti logika strategi produk Alpha BTC, yaitu berdasarkan posisi dasar Bitcoin jangka panjang, dengan menjual opsi jarak jauh berisiko rendah untuk memperoleh keuntungan stabil, dengan target menurunkan drawdown dan memberikan pengembalian relatif stabil dalam denominasi Bitcoin. New Fire berharap dapat menghubungkan layanan lengkap “pembukaan rekening — perdagangan — pengelolaan aset — warisan” dan berencana meluncurkan produk berbasis Ethereum, U denominasi, dan lainnya di masa depan.

Selain itu, penunjukan Fu Peng dipandang sebagai langkah penting dalam memperkuat kemampuan riset makro dan koneksi ke keuangan tradisional, mencerminkan percepatan integrasi industri kripto dengan keuangan konvensional. Livio juga berbagi praktik perusahaan dalam penerapan AI, termasuk penggunaan AI untuk meningkatkan efisiensi riset, layanan pelanggan, dan operasi, serta pandangannya tentang perubahan struktur organisasi dan bentuk pekerjaan di masa depan.

Perwakilan tamu menyampaikan pandangan pribadi, tidak mewakili pandangan Wu, dan bukan merupakan saran investasi apa pun. Harap patuhi hukum dan regulasi setempat. Transkripsi dan terjemahan audio dilakukan oleh GPT dan mungkin mengandung kesalahan.

Akuisisi Alpha BTC, Masuk ke Pasar Pengelolaan Aset Institusional

Colin: Sebelum Konferensi Web3 Hong Kong, New Fire Group mengumumkan akuisisi tim investasi dan sistem perdagangan di bawah Avenir. Tolong ceritakan alasan di balik akuisisi ini dan dampaknya terhadap perusahaan yang terdaftar.

Livio: Baru-baru ini kami menyelesaikan akuisisi tim investasi Alpha BTC dan sistem perdagangan di bawah Avenir, serta telah melaporkannya ke regulator pasar modal, dan akan meluncurkan layanan pengelolaan Bitcoin berbasis regulasi pertama di Hong Kong pada 23 April.

Inti dari akuisisi ini adalah mendukung strategi baru New Fire yang fokus pada perdagangan dan pengelolaan aset yang sesuai regulasi. Saat ini, klien utama kami adalah institusi, kantor keluarga, dan investor memenuhi syarat di pasar Hong Kong dan Asia. Kami menemukan bahwa klien seperti ini memiliki kebutuhan yang jelas terhadap alokasi berbasis Bitcoin dan pengembalian yang stabil.

Keunggulan Alpha BTC terletak pada produk yang sudah matang, dengan pengembalian tahunan sekitar 5% hingga 7%, kapasitas besar, dan pengendalian drawdown yang baik selama penurunan pasar baru-baru ini. Setelah evaluasi menyeluruh, kami yakin ini adalah produk pengelolaan aset yang sangat kompetitif di pasar.

Lebih penting lagi, industri sedang beralih dari dominasi retail ke institusional, dan pertumbuhan dana baru akan berasal dari institusi, klien high-net-worth, kantor keluarga, dan lembaga keuangan tradisional. Akuisisi ini bertujuan mengintegrasikan tim dan produk yang lebih kuat ke dalam New Fire, mendorong perusahaan menjadi pintu masuk pengelolaan aset kripto yang sesuai regulasi di Hong Kong dan Asia.

Selain itu, karena Avenir sendiri tidak memiliki lisensi nomor 1, 4, dan 9, kebutuhan pengelolaan aset dari luar akan ditangani oleh New Fire. Dengan demikian, New Fire juga akan menjadi pintu masuk pengelolaan aset dari sistem Li Lin ke luar. Akuisisi ini hanyalah langkah awal, dan akan ada lebih banyak pengembangan untuk pasar institusional di masa mendatang.

Kelangkaan Strategi Berbasis BTC dan Permintaan Pasar

Colin: Bisa jelaskan lebih rinci tentang struktur inti strategi berbasis BTC? Selain tim, apakah juga membawa klien? Saat ini, produk semacam ini menarik minat dari institusi, kantor keluarga, atau juga dari penambang dan kelompok lain?

Livio: Strategi berbasis BTC yang langka ini terutama karena mengharuskan pengelola memegang posisi dasar Bitcoin dalam jumlah besar secara jangka panjang dan memiliki kepercayaan jangka panjang terhadap industri. Dengan dasar ini, mereka dapat menjual opsi jarak jauh berprobabilitas rendah untuk memperoleh pengembalian yang relatif stabil.

Misalnya, dalam kondisi pasar tertentu, jika diperkirakan harga Bitcoin akan turun tajam di bawah level tertentu, atau kemungkinan besar tidak akan menembus level tertentu dalam waktu dekat, maka opsi dapat dijual di kisaran harga tersebut untuk mendapatkan keuntungan. Strategi ini mengharuskan institusi memiliki posisi dasar jangka panjang yang cukup besar, sehingga tidak semua tim mampu melakukannya.

Meskipun ada banyak produk kuantitatif terkait BTC di pasar, kebanyakan fokus pada arbitrase dan lintas pasar, berbeda dari strategi berbasis posisi dasar jangka panjang ini, sehingga memiliki tingkat kelangkaan yang tinggi.

Selain itu, produk ini didukung oleh bukan hanya strategi itu sendiri, tetapi juga akumulasi pengetahuan industri jangka panjang, penilaian sentimen pasar, serta kemampuan riset, teknologi, operasi, dan manajemen risiko yang melintasi siklus pasar bullish dan bearish. Ini adalah aspek yang sulit ditiru oleh tim biasa. Setelah lebih dari dua tahun pengujian pasar, produk ini sudah cukup matang.

Dari sisi permintaan, pasar memang kekurangan produk yang benar-benar dapat dipercaya: disediakan oleh institusi berlisensi dan perusahaan terdaftar, yang sesuai regulasi, memiliki kemampuan operasional jangka panjang, dan mampu memberikan pengembalian stabil saat memegang Bitcoin. Penambang, perusahaan terdaftar yang memegang Bitcoin, kantor keluarga, dan klien high-net-worth yang ingin masuk tetapi masih menunggu, semuanya memiliki kebutuhan yang jelas terhadap produk semacam ini.

Oleh karena itu, peluncuran produk pengelolaan aset berbasis BTC oleh New Fire ini mengisi kekosongan pasar. Diperkirakan, permintaan akan produk semacam ini akan terus meningkat seiring alokasi aset kripto oleh institusi dan kantor keluarga.

Selanjutnya, Avenir akan lebih fokus pada pengembangan ekosistem produk institusional lainnya, sementara pengembangan produk Alpha BTC akan ditangani oleh New Fire, dan kedua pihak akan berkolaborasi.

Target Skala Alpha BTC dan Siklus Bisnis

Colin: Produk ini lebih banyak melibatkan tim dan strategi, apakah ada klien eksternal yang sudah siap bergabung, atau lebih berupa calon klien potensial?

Livio: Sebelumnya, Avenir terutama mengelola dana internal kantor keluarga, tanpa klien eksternal. Akuisisi oleh New Fire dilakukan karena perusahaan ini memiliki lisensi nomor 1, 4, dan 9, serta mampu menyediakan layanan yang sesuai regulasi untuk kebutuhan pasar eksternal.

Jadi, akuisisi ini sendiri tidak langsung membawa dana eksternal, tetapi sudah mengumpulkan sejumlah calon klien yang sebelumnya tertarik dengan strategi ini tetapi belum bisa masuk secara legal. Perkiraan awal, berdasarkan komunikasi lisan, potensi skala ini bisa mendorong Alpha BTC melewati 500 juta dolar AS tahun ini, dan dalam dua sampai tiga tahun ke depan, bisa dengan cepat melampaui 1 miliar dolar AS.

Colin: Mengerti. Jadi, ini juga bisa menjadi jembatan bagi layanan private banking yang sudah ada? Memperkenalkan klien, membantu mereka membuka rekening, membeli aset, lalu mengelola keuangan dan aset secara lengkap?

Livio: Betul. Kemampuan utama layanan private banking adalah integrasi kanal, regulasi, perdagangan, dan pengelolaan aset secara terpadu. Kami menyediakan layanan lengkap, mulai dari pembukaan rekening, pengelolaan masuk-keluar dana sesuai regulasi, eksekusi perdagangan, pengaturan portofolio, hingga warisan.

Dalam proses pembukaan rekening dan perdagangan, kami menekankan “layanan pendamping”. Saat ini, biasanya proses pembukaan rekening institusi di Hong Kong memakan waktu satu sampai dua bulan, tetapi kami bisa menyelesaikan dalam sekitar tiga hari. Dengan penerapan AI yang semakin maju, sekitar separuh klien bisa membuka rekening dalam hari yang sama.

Di sisi perdagangan, kami juga akan terus memberikan analisis dan dukungan kepercayaan berdasarkan kondisi pasar. Setelah pengaturan portofolio selesai, klien dapat melanjutkan ke produk kuantitatif sesuai regulasi dan produk pengelolaan kekayaan, bahkan memperluas ke pengaturan aset lain dan layanan warisan.

Dengan demikian, layanan private banking New Fire sendiri adalah siklus lengkap dari pembukaan rekening, perdagangan, pengelolaan aset, hingga warisan. Akuisisi ini semakin memperkuat kemampuan pengelolaan aset, meningkatkan kedalaman bisnis, dan membangun keunggulan kompetitif baru.

Saat ini, ini adalah produk pengelolaan aset berbasis Bitcoin yang pertama kali secara regulasi di Hong Kong, secara tepat memenuhi kebutuhan klien institusional baru. Secara lebih luas, ini juga melengkapi puzzle pengelolaan aset di ekosistem Web3 yang sesuai regulasi di Hong Kong.

Pengembangan Produk Berbasis Ethereum dan U di Masa Depan

Colin: Apakah nanti akan ada produk berbasis Ethereum atau U?

Livio: Akan. Setelah produk berbasis BTC berjalan lancar, kami sedang mengembangkan produk berbasis Ethereum dan U secara paralel, dan diperkirakan akan meluncurkan beberapa produk inovatif baru pada paruh kedua tahun ini.

Colin: Apakah produk keuangan kripto semacam ini berpotensi diperluas dari pasar institusional ke retail, misalnya melalui bursa yang sesuai regulasi, bursa luar negeri, atau bahkan DeFi untuk distribusi yang lebih luas?

Livio: Kebutuhan industri sangat beragam, tetapi di bawah sistem berlisensi, prinsip utama tetap melindungi retail. Jadi, saat ini kami lebih memprioritaskan institusi dan investor memenuhi syarat high-net-worth. Jika produk ini langsung ditujukan ke retail, proses persetujuan dan pelaporan akan lebih panjang dan batasannya lebih kompleks.

Selain itu, dari pasar Hong Kong, potensi pertumbuhan terbesar ada di klien institusional, tetapi pasar lama lebih fokus pada retail, sehingga layanan institusional tertinggal dari Eropa dan Amerika, terutama AS.

Setelah New Fire meninjau ulang strategi tahun lalu, memilih masuk ke pasar institusional terlebih dahulu karena jalurnya lebih murah, lebih cepat, dan lebih sesuai karakter pasar Hong Kong. Target kami adalah meningkatkan jumlah klien dan AUM secara signifikan dalam dua sampai tiga tahun.

Akuisisi dan peluncuran produk ini adalah bagian dari strategi tersebut. Jika kami mampu membangun keunggulan awal selama satu setengah sampai dua tahun, kompetitor lain akan sangat sulit bersaing. New Fire berencana membangun pintu masuk pengelolaan aset kripto institusional di Asia Pasifik terlebih dahulu, lalu memperluas secara global.

Saat ini, kami sudah memiliki bursa berlisensi di Jepang, dan akan meniru model layanan ini di Hong Kong. Di Dubai, Singapura, dan pasar lain, layanan serupa masih langka, memberi ruang untuk ekspansi lebih jauh.

Penunjukan Fu Peng, Penguatan Riset Makro dan Integrasi Lintas Industri

Colin: Ada satu topik yang juga banyak diperhatikan. Baru-baru ini, tokoh di bidang sekuritas Fu Peng bergabung dengan New Fire Group. Bisa ceritakan latar belakang, alasan bergabung, dan peran yang akan diemban?

Livio: Fu Peng adalah pakar riset makro terkemuka di dunia keuangan berbahasa Mandarin. Posisi New Fire adalah menyediakan layanan keuangan kripto terdepan dan komprehensif bagi klien, dan salah satu pilar utama adalah kemampuan riset dan wawasan pasar yang kuat.

Mengundang Fu Peng sebagai Kepala Ekonom mencerminkan tren: industri kripto tidak lagi sebagai pasar kecil dan independen, tetapi semakin terintegrasi ke dalam sistem makro keuangan secara mendalam. Sekarang, hubungan antara pasar kripto, pasar saham AS, likuiditas makro, dan risiko keuangan tradisional sudah sangat jelas, sehingga pandangan terhadap kripto tidak bisa lagi dari sudut pandang “lingkaran koin” saja.

Bagi New Fire, seiring dengan perluasan skala bisnis, tuntutan terhadap kemampuan riset juga meningkat. Tidak hanya riset aset kripto, tetapi juga harus memahami pasar dari perspektif makro keuangan. Karena ke depan, layanan yang kami berikan tidak hanya terbatas pada aset kripto, tetapi juga mencakup logam mulia, pasar saham AS, dan aset lain secara lebih luas. Ini menuntut tim memiliki kemampuan riset keuangan tradisional yang lebih komprehensif.

New Fire selalu menekankan integrasi lintas industri. Kecepatan kami berkembang cukup baik karena mampu menggabungkan talenta teknologi dari daratan dan keahlian keuangan yang sesuai regulasi di Hong Kong. Kini, menambahkan Fu Peng, pakar riset keuangan tradisional, adalah langkah penguatan kemampuan ini dan membantu meningkatkan pemahaman serta kepercayaan dari dunia keuangan tradisional terhadap industri kripto.

Colin: Ini cukup representatif. Karena tren utama industri saat ini adalah integrasi keuangan tradisional dan Web3. Kehadiran pakar keuangan terkenal dari dunia tradisional ini juga bisa membawa lebih banyak orang dari kalangan keuangan konvensional ke Web3. Apakah dia bersedia bergabung karena tertarik dengan bidang ini?

Livio: Ya. Pakar keuangan top seperti Fu Peng biasanya sudah melakukan banyak riset sebelum bergabung secara resmi atau mengungkapkan pandangan secara terbuka. Setelah berulang kali berkomunikasi, kami yakin pemahamannya terhadap industri kripto dan penilaiannya sangat tepat.

Lebih penting lagi, tingkat pemahamannya didasarkan pada riset keuangan tradisional jangka panjang, yang merupakan sudut pandang yang tidak dimiliki banyak pelaku industri kripto. Karena itu, pandangannya terhadap Web3 akan lebih mendalam dan melintasi siklus pasar. Diskusi selama ini juga sangat membantu dalam membangun strategi masa depan New Fire.

Bagaimana New Fire Menggunakan AI untuk Meningkatkan Efisiensi dan Cara Karyawan Biasa Menghadapi

Colin: Baru-baru ini, New Fire juga menyebutkan memanfaatkan AI untuk meningkatkan efisiensi. Baik dalam manajemen internal maupun produk, pengalaman dan kemajuan apa yang sudah dicapai dalam penerapan AI?

Livio: AI sudah menjadi topik utama di perusahaan teknologi dan perusahaan kripto. Di satu sisi, AI sangat mempengaruhi aliran dana dan sentimen pasar secara keseluruhan; di sisi lain, AI juga mengubah struktur talenta dan organisasi internal perusahaan.

Bagi perusahaan, nilai terbesar AI adalah mampu meningkatkan kapasitas secara signifikan, terutama dalam pekerjaan berulang dan eksekusi. Saat ini, internal kami sudah memiliki sekitar 17 karyawan berbasis AI, dengan biaya jauh lebih rendah dibandingkan tenaga manusia sejenis, dan dapat beroperasi 24 jam nonstop. Hal ini sangat efektif dalam layanan malam hari, pengambilan data, riset dan pengolahan informasi.

Misalnya, banyak data yang sebelumnya harus dikumpulkan dan dianalisis secara manual, kini bisa dilakukan oleh AI terlebih dahulu, kemudian dilanjutkan oleh manusia untuk penilaian, penambahan, dan peningkatan. Ini tidak hanya meningkatkan efisiensi, tetapi juga membuat informasi lebih cepat dan lengkap.

Kami memperkirakan, di masa depan, banyak perusahaan akan mengoptimalkan struktur organisasi dengan cara serupa. AI akan menggantikan banyak pekerjaan berulang di tingkat menengah, dan perusahaan lebih membutuhkan dua tipe orang: satu adalah talenta inti yang sangat kompeten dan tidak tergantikan, dan yang lain adalah mereka yang bertanggung jawab atas layanan offline dan eksekusi, yang saat ini masih sulit digantikan AI sepenuhnya.

Tentu saja, ini adalah peluang sekaligus tantangan. Bagi individu, yang terpenting bukan menolak AI, tetapi segera menjadikan AI bagian dari kemampuan diri sendiri, belajar dan menggunakan berbagai alat AI secara aktif, untuk meningkatkan produktivitas dan daya saing.

Colin: Banyak perusahaan besar saat ini menggunakan AI untuk menggantikan beberapa posisi. Anda sendiri pernah menjadi pengusaha dan juga mengelola tim dalam jangka waktu lama. Jadi, saran apa yang bisa diberikan kepada karyawan agar tidak tergantikan oleh AI?

Livio: Intinya adalah segera beradaptasi dengan perubahan ini, menjadikan AI bagian dari kemampuan kerja, bukan melawannya. Harus berani keluar dari zona nyaman dan kebiasaan lama, mencoba berbagai produk dan alat AI baru sebanyak mungkin.

Selain meningkatkan kemampuan kerja, juga bisa memperhatikan peluang investasi yang ditawarkan AI. Baik untuk pengembangan karir maupun pengelolaan modal pribadi, orang biasa harus berusaha menjadi bagian dari revolusi teknologi ini dan mendapatkan manfaatnya, bukan hanya menjadi korban.