Akar kegagalan investasi di pasar kripto: Panduan wajib bagi trader pemula

Mengapa investor ritel sering merugi dalam perdagangan Aset Kripto? Analisis penyebab umum

Pasar enkripsi mengalami kenaikan dan penurunan, baik itu investor institusi maupun investor ritel, berinvestasi memang memiliki risiko. Namun, mengapa investor ritel lebih mudah mengalami kerugian dalam perdagangan? Jika ingin memutuskan "takdir kehilangan uang" ini, bagaimana cara mengelola aset yang merugi di tangan?

Panduan ini akan membantu Anda memahami alasan umum kerugian investor ritel di pasar kripto, serta memberikan strategi praktis untuk membantu Anda berdiri teguh di pasar kripto yang sangat volatile!

1、Kurangnya kemampuan analisis profesional, masuk pasar secara buta.

"Masuk secara buta" adalah salah satu penyebab utama kerugian bagi investor ritel. Banyak orang yang tampil unggul di bidang profesional mereka, tetapi begitu masuk ke pasar enkripsi, mereka mengalami kerugian yang parah, kuncinya adalah sikap "ikut serta tanpa memahami". Jika masuk tanpa melakukan penelitian yang cukup, itu sama saja dengan berjudi—tetapi keberuntungan tidak akan bertahan!

Situasi yang umum adalah investor ritel tidak dapat dengan akurat menentukan tren pasar, tidak dapat membedakan apakah saat ini adalah pasar bullish atau bearish, tidak memilih proyek berkualitas, tidak memiliki strategi perdagangan yang jelas, dan tetap memegang dalam keadaan harga naik atau turun, akhirnya terjebak dalam kerugian jangka panjang, menolak untuk melakukan stop loss. Cara perdagangan ini sangat mudah menyebabkan kerugian modal.

2、mengejar tingkat pengembalian yang tidak realistis

Investasi memiliki prinsip dasar: imbal hasil tinggi disertai dengan risiko tinggi, terutama pada aset kripto. Namun, banyak investor ritel yang tidak menyadari hal ini dan masuk pasar dengan harapan "menggandakan dalam waktu singkat". Bahkan imbal hasil tahunan dari master investasi Warren Buffett hanya sekitar 20%, sementara banyak investor ritel berharap untuk menghasilkan lebih dari 100% dalam setahun? Harapan yang tidak realistis ini sering kali berujung pada kerugian saat keluar.

3、terlalu bergantung pada informasi pasar dan opini publik

Berita pasar terutama berasal dari laporan berita dan media sosial mengenai berbagai proyek, investor ritel seringkali bergantung pada informasi ini untuk mengambil keputusan karena sumber informasi yang terbatas. Dua penyebab fatal utama kerugian investor ritel adalah: keterlambatan penyebaran informasi dan kesulitan dalam membedakan kebenaran. Sebenarnya, sebagian besar berita pasar mungkin merupakan jebakan untuk investor ritel, sementara lembaga profesional dan investor besar di pasar, bahkan ketika menghadapi informasi yang benar, akan segera bertindak untuk mendapatkan keuntungan, menyisakan peluang yang sangat sedikit bagi investor ritel. Ketika berita menyebar luas, biasanya sudah saatnya bagi investor ritel untuk mengambil alih.

4、kurangnya pemahaman mendalam terhadap objek investasi

Kunci untuk investasi yang sukses adalah benar-benar memahami apa yang Anda perdagangkan, tetapi banyak investor ritel sama sekali tidak jelas tentang dasar-dasar proyek yang mereka investasikan, hanya berdasarkan perasaan subjektif dalam bertransaksi—pemikiran umum seperti "proyek ini terlihat bagus" atau "semua orang sedang membeli jadi ikut-ikutan."

Jika membeli langsung tanpa menyelidiki dengan jelas tentang model bisnis proyek, model ekonomi token, dan latar belakang tim, pada dasarnya tidak berbeda dengan berjudi. Dalam situasi ini, investor tidak mungkin mengetahui kapan harus menambah posisi, kapan harus keluar. Saat masalah terdeteksi, biasanya sudah mengalami kerugian yang cukup besar.

5、emosi berfluktuasi terlalu besar, pembangunan mental yang tidak cukup

Banyak investor ritel menjadi terlalu bersemangat ketika harga aset naik, tetapi terjebak dalam kepanikan saat harga turun. Ketika emosi tidak terkontrol, keputusan trading mudah dipengaruhi oleh perasaan subjektif. Terkadang mereka mengejar harga tinggi karena keserakahan, meskipun tahu risikonya terlalu besar untuk masuk; terkadang juga karena ketakutan, mereka menjual aset berkualitas pada titik terendah, kehilangan kemampuan untuk membuat penilaian yang rasional!

6、psikologi aversi terhadap kerugian, menyebabkan keluar terlalu awal

Kecenderungan aversi terhadap kerugian berasal dari teori keuangan perilaku, yang menunjukkan bahwa sebagian besar orang memiliki sensitivitas yang berbeda terhadap kerugian dan keuntungan. Meskipun jumlah kerugian dan keuntungan sama, orang biasanya merasakan sakit akibat kerugian lebih kuat. Oleh karena itu, meskipun investor ritel memegang aset yang seharusnya memberikan imbal hasil yang besar, tetapi karena terlalu sensitif terhadap fluktuasi harga jangka pendek, mereka sering merasakan penderitaan karena kerugian harian dan akhirnya terpaksa memilih untuk menjual pada titik terendah, melewatkan kesempatan untuk kenaikan selanjutnya.

7、sering mengganti aset, kurang sabar untuk menahan

Banyak investor ritel mengalami masalah seperti ini: setelah melakukan penelitian yang cukup, mereka memilih proyek berkualitas, tetapi karena harga naik lambat atau berfluktuasi, mereka kehilangan kesabaran dan beralih mengejar peluang jangka pendek, berniat untuk kembali membeli proyek yang awalnya mereka pilih. Namun, kesulitan yang dihadapi dalam praktik sangat tinggi, melibatkan lebih banyak risiko, dan hasilnya sering kali adalah kerugian dari perdagangan jangka pendek, bahkan aset yang awalnya telah diteliti pun tidak berani dibeli lagi karena harga yang sudah naik, sehingga hanya bisa melihat peluang yang terlewat.

8、operasi penuh, tidak mengerti manajemen keuangan

Pasar enkripsi memiliki siklus bullish dan bearish yang jelas. Pada fase bearish, lebih dari 90% proyek sulit untuk menghasilkan keuntungan. Namun, banyak investor ritel enggan untuk bersabar dan selalu ingin meningkatkan pemanfaatan modal, tetapi sulit untuk menangkap momen peralihan kekuatan proyek yang berbeda. Selain itu, posisi penuh dalam jangka panjang juga dapat menyebabkan kelelahan mental, karena terjebak dan merasa rendah, dan ketika momen pemulihan tiba, mereka malah ragu-ragu dan kehilangan kesempatan untuk mendapatkan keuntungan.

Bagaimana cara menghadapinya ketika aset terjebak?

1、analisis teknis tidak mendukung untuk terus memegang, segera lakukan cut loss

Jika aset yang terjebak menunjukkan melalui berbagai analisis teknis bahwa pada posisi harga tertentu masih tidak dapat berhenti jatuh atau mulai rebound, maka tidak seharusnya terus memegangnya. Untuk menghindari kerugian yang semakin besar, sebaiknya segera memilih untuk menjual dan keluar, serta memilih kembali aset berkualitas lainnya atau produk investasi. Di platform perdagangan mainstream, Anda dapat memanfaatkan fungsi order stop loss untuk secara otomatis menjalankan strategi ini, menghindari gangguan emosional.

2、analisis mendukung untuk terus memegang, sebaiknya mengurangi posisi dan mengevaluasi kembali rasio risiko terhadap imbal hasil.

Jika analisis teknis menunjukkan bahwa aset yang terjebak mungkin pulih di suatu posisi, pertimbangkan untuk mengurangi sebagian posisi daripada menjual semuanya. Namun, karena sudah terjadi kerugian, perlu untuk mengevaluasi kembali rasio risiko terhadap imbal hasil. Hanya dengan berdagang pada level harga di mana rasio risiko terhadap imbal hasil masuk akal, Anda dapat memperoleh imbal hasil yang lebih tinggi. Singkatnya, berusaha membeli sedekat mungkin dengan level support dapat mengurangi risiko dan meningkatkan ruang keuntungan; demikian juga, Anda harus berusaha menjual sedekat mungkin dengan level resistance.

3、Saat sering mengalami kerugian, perlu memeriksa strategi perdagangan dan metode analisis teknis

Jika terus mengalami kerugian terlepas dari jenis aset kripto yang diinvestasikan, dan frekuensi perdagangan cukup tinggi (misalnya lebih dari 3 kali dalam sebulan), disarankan untuk meninjau kembali strategi investasi dan metode analisis teknis yang digunakan apakah sesuai. Jika menggunakan strategi dan indikator teknis yang tidak cocok dengan tujuan investasi, toleransi risiko, dan keadaan keuangan sendiri, akan sulit untuk mendapatkan keuntungan meskipun memiliki aset dengan prospek baik.

4、Terlepas dari untung atau rugi, tetap tenang dan objektif

Tujuan dari perdagangan aset kripto adalah untuk mendapatkan keuntungan, dan berharap untuk memaksimalkan keuntungan, ini adalah psikologi sebagian besar orang. Namun, saat mendapatkan keuntungan, harus tetap tenang dan menghindari terlalu percaya diri; saat mengalami kerugian, juga harus rasional dan objektif, mengamati perubahan, dan sabar menunggu kesempatan pasar berikutnya. Pengendalian emosi adalah salah satu faktor kunci keberhasilan dalam perdagangan.

Strategi Aset Kripto yang Sesuai untuk Berbagai Tujuan Investasi

Berdasarkan kebutuhan pribadi dan kemampuan untuk menanggung risiko, Anda dapat menggunakan berbagai strategi investasi, berikut adalah tiga strategi utama:

1、strategi investasi tetap

Strategi dollar cost averaging tidak perlu selalu memperhatikan fluktuasi harga aset yang dimiliki. Dengan menggunakan strategi ini, Anda hanya perlu memegang aset kripto yang nilainya tertekan dan memiliki fundamental yang sehat dalam jangka panjang. Memegang dalam jangka panjang ini biasanya memerlukan kesabaran dalam jangka waktu 5-10 tahun, dengan menganggap fluktuasi jangka pendek sebagai gangguan.

Poin utama dari strategi investasi berkala adalah memilih aset berkualitas daripada memperhatikan fluktuasi selama proses kepemilikan, sehingga tidak perlu terlalu memikirkan waktu masuk. Untuk aset yang siap diinvestasikan secara berkala, bahkan saat pasar mengalami penurunan besar, Anda masih dapat terus membeli, yang malah dapat menurunkan biaya rata-rata.

2、strategi operasi gelombang

Strategi trading jangka pendek adalah yang paling umum digunakan oleh investor ritel. Berbeda dengan investasi berkala, strategi ini lebih menekankan pada pencarian keuntungan dalam rentang yang jelas. Ketika investor membeli aset, mereka akan terlebih dahulu memperkirakan fluktuasi harga. Ketika harga mencapai kenaikan yang diharapkan atau berlawanan dengan harapan sepenuhnya, mereka akan menjual, sementara jika harga turun dalam rentang yang diharapkan, mereka dapat mempertimbangkan untuk menambah posisi dan menunggu harga naik kembali.

Di platform perdagangan mainstream, Anda dapat menggunakan kombinasi order limit dan order stop loss untuk menerapkan strategi ini, mengurangi gangguan emosi terhadap perdagangan.

3、strategi perdagangan jangka pendek

Strategi ini cocok untuk investor ritel yang responsif, sensitif terhadap perubahan pasar, dan mampu menerima perdagangan frekuensi tinggi. Saat menggunakan strategi jangka pendek, selain menangkap momen yang tepat untuk masuk dengan cepat, yang lebih penting adalah dapat keluar tepat waktu sebelum pasar berbalik. Begitu melewatkan waktu keluar yang terbaik, kerugian selanjutnya seringkali jauh melebihi keuntungan sebelumnya.

Perdagangan jangka pendek membutuhkan lebih banyak waktu untuk memperhatikan pasar dan kemampuan analisis teknis yang lebih profesional. Disarankan bagi pemula untuk mencoba setelah menguasai keterampilan perdagangan dasar.

Bagaimana cara mengurangi risiko dalam perdagangan Aset Kripto?

Sebagai investor ritel, mungkin sulit untuk sepenuhnya keluar ketika kerugian terjadi. Namun, mempersiapkan diri sebelum bertransaksi atau melakukan lindung nilai risiko saat bertransaksi dapat mengurangi tingkat kerugian. Berikut adalah beberapa cara:

▪ Aset Indeks

Dibandingkan dengan proyek tunggal, produk indeks dapat lebih baik dalam mendiversifikasi risiko. Token indeks atau ETF yang ditawarkan oleh platform perdagangan utama dapat secara otomatis menyaring proyek berkualitas, dan secara berkala menyesuaikan komponen, mengeliminasi aset yang berkinerja buruk. Memegang produk indeks dari berbagai kategori dalam jangka panjang diharapkan dapat memberikan imbal hasil yang relatif stabil.

▪ Perdagangan terprogram

Jika Anda ingin mengurangi gangguan emosi di pasar kripto, perdagangan terprogram adalah pilihan yang baik. Dengan mengatur strategi perdagangan yang berbasis pada indikator teknis, program dapat secara otomatis menangkap momen beli dan jual, sehingga operator hanya perlu mengikuti sinyal yang diberikan oleh sistem untuk melakukan transaksi. Cara ini dapat meminimalkan kerugian yang disebabkan oleh bias kognitif dan fluktuasi emosi.

Platform perdagangan utama biasanya menyediakan antarmuka API, memungkinkan pengguna untuk menghubungkan robot perdagangan atau menulis program sendiri untuk melakukan perdagangan otomatis.

Metode di atas meskipun dapat secara efektif mengurangi risiko kerugian, namun juga memiliki keterbatasan. Misalnya, imbal hasil produk indeks biasanya lebih rendah daripada aset tunggal yang berhasil dipilih; perdagangan terprogram meskipun mudah dioperasikan, tetapi desain strateginya cukup kompleks, dan analisis komputer tidak dapat sepenuhnya menggantikan penilaian otak manusia. Oleh karena itu, metode ini dapat mengurangi kerugian hingga tingkat tertentu, tetapi tidak dapat menyelesaikan semua masalah secara mendasar.

▪ strategi hedging

Dalam perdagangan Aset Kripto, hedging adalah metode yang efektif untuk mengurangi risiko. Prinsip inti dari strategi ini adalah membuka posisi yang berlawanan untuk mengimbangi risiko, dengan keuntungan dari satu posisi mengimbangi kerugian dari posisi lainnya. Fitur perdagangan kontrak yang ditawarkan oleh platform perdagangan utama memungkinkan strategi ini, mendukung operasi investasi yang fleksibel dan cepat, cocok untuk perdagangan jangka pendek, dan dapat menggunakan mekanisme leverage untuk menghasilkan pengembalian yang lebih besar dengan modal kecil. Di platform yang sama, pengguna dapat memperdagangkan berbagai pasar, seperti spot, futures, opsi, dan berbagai aset kripto lainnya.

Lima Sinyal Peringatan Sebelum Harga Aset Kripto Anjlok

Meskipun pasar enkripsi sangat volatile, biasanya akan muncul beberapa sinyal teknis dan perilaku pasar sebelum harga anjlok. Memahami sinyal-sinyal ini membantu dalam melakukan manajemen risiko lebih awal:

1. Volume perdagangan tiba-tiba meningkat - Ketika harga naik tetapi volume perdagangan meningkat secara abnormal, itu mungkin merupakan sinyal bahwa investor besar sedang melepas.
2. Divergensi Indikator Teknikal - Ketika harga mencapai puncak baru tetapi indikator seperti RSI tidak mencapai puncak baru, ini menunjukkan bahwa momentum kenaikan melemah.
3. Tingkat dukungan kunci telah dilanggar - Tingkat dukungan harga penting telah ditembus dan tidak dapat kembali dengan cepat di atas dukungan.
4. Emosi Pasar Terlalu Panas - Diskusi di media sosial meningkat pesat, banyak investor ritel yang masuk.
5. Alamat pemegang besar mengurangi kepemilikan - Data on-chain menunjukkan alamat besar mulai mentransfer aset ke bursa

Memahami sinyal-sinyal ini tidak berarti dapat memprediksi pasar dengan sempurna, tetapi dapat membantu Anda mengelola risiko lebih awal, mengurangi posisi atau menetapkan order stop loss pada waktu yang tepat.

Melalui strategi dan metode di atas, bahkan investor ritel pemula dapat secara bertahap membangun sistem manajemen risiko mereka sendiri, mengurangi risiko kerugian di pasar kripto yang penuh volatilitas, dan meningkatkan peluang keberhasilan investasi jangka panjang.