Je suis récemment commencé à étudier plus en profondeur l'indicateur kdj et j'ai trouvé cela très intéressant, car beaucoup de gens sous-estiment encore cet outil. La plupart se plaignent qu'il est très sensible, mais en réalité, le problème est que la majorité ne sait pas bien le configurer.

Fondamentalement, le kdj comporte trois lignes : J, K et D. La ligne J est la plus volatile, elle fluctue constamment. Ensuite vient la K, qui est un peu plus stable. Et la D est la plus calme des trois. Il est important de comprendre cela car chacune a son objectif.

En réalité, le kdj étudie la relation entre le prix le plus haut, le plus bas et le prix de clôture. Il intègre des concepts de momentum, de force relative et de moyennes mobiles. C’est pourquoi il fonctionne bien pour analyser les tendances à court et moyen terme. C’est l’un des outils les plus utilisés en analyse technique, notamment sur les marchés à terme.

Maintenant, les valeurs K et D varient de 0 à 100. Le J est différent, il peut dépasser 100 ou descendre en dessous de 0. Quand D est supérieur à 80, cela indique une surachat. En dessous de 0, une survente. Si J dépasse 100, cela indique aussi une surachat. Si J est en dessous de 0, cela indique une survente.

Il y a des signaux qui sont d’une pureté absolue. Quand K croise D à la hausse, c’est un signal d’achat. Quand K descend en dessous de D, c’est un signal de vente. Mais voici le détail : dans un marché avec une forte tendance, le kdj reste un peu inactif, il n’envoie pas de signaux valides.

Une chose que j’ai découverte, c’est que le paramètre standard de 9 qui vient avec le logiciel n’est pas le meilleur. Il rend l’indicateur trop sensible, ce qui génère beaucoup de bruit. J’ai essayé avec 5, 19 et 25. Tous donnent de meilleurs résultats. Cela dépend de l’action et de la période que vous analysez.

Mais il y a des astuces que la majorité ne connaît pas. Si la ligne J reste au-dessus de 100 pendant 3 jours consécutifs, cela indique généralement une chute à court terme. Si elle reste en dessous de 0 pendant 3 jours, cela indique probablement un fond. Ces signaux de J n’apparaissent pas tout le temps, mais quand ils le font, leur fiabilité est très élevée.

En marché haussier, lorsque le prix est au-dessus de la moyenne mobile de 60 semaines, si le J hebdomadaire monte en dessous de 0 et clôture au-dessus, c’est le moment d’acheter par lots. En marché en baisse, lorsque le prix est en dessous de la moyenne de 60 semaines, il faut attendre que le J reste passif en dessous de 0 avant d’acheter.

Le point faible, c’est que le kdj a ses pièges. Après être entré en zone de surachat ou de survente, il vagabonde sans rien faire. Lorsqu’on utilise le croisement KD pour trader, on finit parfois par acheter au sommet et vendre au fond. C’est vraiment frustrant.

Mais voici le secret : oubliez les signaux classiques et concentrez-vous sur la valeur J. Beaucoup de traders expérimentés que je connais ne cherchent que les signaux de J. Lorsqu’ils apparaissent, c’est qu’un événement important se produit. C’est vraiment l’essence du kdj. Si vous apprenez à bien le lire, cela change la donne.