Témoignage de Randall D. Guynn, Directeur de la Division de la supervision et de la régulation, sur l'innovation

Chairman Steil, Ranking Member Lynch, et les autres membres du sous-comité, je vous remercie de m’avoir donné l’occasion de témoigner au sujet du travail du Federal Reserve Board en matière d’innovation du secteur financier au sein de la Division of Supervision and Regulation.

La Division of Supervision and Regulation de la Federal Reserve s’engage à faciliter l’innovation dans le secteur financier. Une innovation responsable peut améliorer l’expérience client, élargir l’offre de produits, réduire les coûts, augmenter la disponibilité du crédit et renforcer les efficacités pour les banques, les entreprises et les consommateurs, tout en contribuant plus généralement à la croissance économique. Une innovation prudente dans les banques a également le potentiel de renforcer la sécurité et la solidité en permettant une détection et une atténuation des risques plus efficaces. Peut-être plus important encore, une innovation responsable peut permettre aux banques de mieux répondre aux besoins évolutifs de leurs clients et de décourager la migration des activités financières vers le secteur para-bancaire, moins réglementé. Pour ces raisons, les banques, les régulateurs et les superviseurs devraient faire preuve d’ouverture d’esprit à l’égard de l’innovation et des technologies émergentes.

Le déploiement de nouveaux produits, services et technologies n’est toutefois pas sans risque, et la Federal Reserve s’engage dans sa mission consistant à identifier et à encourager les entreprises à atténuer tout risque susceptible de menacer leur sécurité et leur solidité ou la stabilité du système financier américain. Notre devoir principal en tant que superviseurs est d’identifier, dès que possible, les menaces importantes pesant sur la sécurité et la solidité ou la stabilité financière, et d’encourager ou d’exiger, dès que possible, des mesures correctrices promptes, proportionnées et efficaces. Les examinateurs sont comme des arbitres lors d’un match de soccer. En général, les banques peuvent choisir librement leurs propres modèles économiques et profils de risque. Mais lorsque leurs activités menacent leur sécurité et leur solidité ou la stabilité financière, les examinateurs brandissent un carton jaune ou rouge sous la forme d’une observation de supervision, d’une question nécessitant une attention, d’une mesure d’exécution ou d’une autre mesure de supervision, comme illustré par la figure 1 en annexe à la présente déclaration. Une innovation correctement réglementée et supervisée peut conduire à un système bancaire plus dynamique, en amélioration constante, qui sert au mieux tous les Américains.

Une façon de trouver le bon équilibre entre encouragement de l’innovation et protection de la sécurité et de la solidité du système bancaire consiste à accroître la transparence et à encourager le retour du public. Nous le faisons lorsque nous proposons de nouvelles règles, car l’Administrative Procedure Act nous oblige à fournir un avis public et à solliciter des commentaires du public au sujet des nouvelles règles proposées. Mais la majeure partie de notre supervision est invisible aux yeux du public. Pour recevoir un retour public sur notre supervision, nous devons soulever volontairement le rideau afin que davantage de notre supervision soit visible par le public, tout en protégeant les informations exclusives sensibles sur le plan concurrentiel, les informations confidentielles de supervision et d’autres informations qui doivent rester confidentielles.

Le Vice Chair for Supervision et moi-même sommes profondément engagés à rendre notre supervision plus transparente et plus directement responsable devant le public. Nous avons démontré cet engagement en publiant pour le public en novembre notre Statement of Supervisory Operating Principles.1 Nous l’avons démontré de nouveau en janvier lorsque nous avons publié les manuels d’exploitation destinés à la supervision des organisations bancaires les plus importantes et les plus complexes, qui n’étaient auparavant pas publics.2 Nous continuerons à démontrer cet engagement en publiant pour le public de nombreux autres manuels et instructions de procédure destinés au personnel qui ont précédemment été conservés confidentiels. Ce faisant, nous donnerons au public une plus grande visibilité sur la manière dont nous supervisons les organisations bancaires et nous solliciterons leurs commentaires.

Si la promesse exacte et le péril exact de la nouvelle technologie sont, par définition, inconnus, il existe trois domaines émergents sur lesquels j’aimerais me concentrer aujourd’hui : l’intelligence artificielle, les actifs numériques et les partenariats bank-fintech. Ces technologies seront probablement les plus déterminantes pour le secteur bancaire dans un avenir prévisible.

Artificial Intelligence

L’intelligence artificielle (AI) existe sous diverses formes depuis un certain temps, et les équipes de supervision du Federal Reserve Board surveillent continuellement l’utilisation qu’en font les banques. De nombreuses variantes d’AI, comme l’apprentissage automatique, sont utilisées depuis des années et les banques déploient souvent, dans leurs établissements, ces capacités mûries et éprouvées. Par exemple, certaines entreprises utilisent des outils d’apprentissage automatique dans la détection et la prévention de la fraude.

L’utilisation de l’AI a nettement augmenté au cours des dernières années dans les banques supervisées, qui déploient à la fois des produits développés en interne et des produits fournis par des prestataires. L’AI peut améliorer les efficacités opérationnelles, renforcer les capacités de gestion des risques, générer de nouveaux contenus et fournir de nouvelles perspectives analytiques. Plus récemment, le pouvoir transformateur de nouvelles technologies d’AI telles que l’AI générative et l’agentic AI a suscité l’exploration à travers l’ensemble de l’industrie. De nombreuses institutions financières ont commencé à mettre en œuvre des applications d’AI générative pour tester une fonctionnalité limitée dans des domaines tels que la synthèse de documents et l’assistance à la programmation. Bien que l’adoption de ces technologies plus récentes soit généralement limitée à des applications présentant de faibles risques, nous nous attendons à une hausse des taux d’adoption à mesure que des applications utiles s’étendront à des domaines plus significatifs et que les difficultés de mise en œuvre seront résolues.

Même si l’adoption de l’AI promet de nombreux avantages, il est important de surveiller en permanence les risques. Les outils d’AI peuvent poser des défis en matière d’explicabilité, d’opérations, de modèle et de données. La complexité et l’opacité de ces systèmes peuvent également soulever des questions de biais et de confidentialité. Même si nos institutions supervisées disposent généralement de contrôles tels que de bonnes pratiques de développement, des dispositifs de test efficaces et des systèmes human-in-the-loop pour gérer les risques liés à l’AI, les institutions financières devraient mettre en œuvre de manière proactive des politiques de gouvernance, de gestion des risques et de supervision à mesure que l’utilisation de l’AI se généralise. Comprendre des cas d’usage et des méthodologies spécifiques est particulièrement important.

Pour faciliter le déploiement d’outils d’AI, les équipes de supervision du Board et des Reserve Bank travaillent à mieux comprendre les technologies disponibles et en cours d’élaboration. En plus de continuer à surveiller l’utilisation de l’AI par les banques, nous explorons également des cas d’usage potentiels pour améliorer notre propre évaluation et notre supervision du risque bancaire. En particulier, les outils d’AI pourraient être utiles pour améliorer la formation et la préparation des examinateurs, ainsi que pour traiter de grandes quantités de données provenant des médias, des appels de résultats et des dépôts publics dans le cadre de notre surveillance continue des institutions financières. Cela étant dit, même si nous nous attendons à ce que ces outils constituent un intrant utile et, au final, important, le jugement et la prise de décision resteront entre les mains des experts du domaine.

Digital Assets

Le deuxième domaine que j’aimerais mettre en avant est celui des digital assets. Nous avons constaté des progrès dans le domaine des digital assets qui pourraient offrir de nombreux avantages tant aux banques qu’à leurs clients. Par exemple, les payment stablecoins et les tokenized deposits présentent un potentiel pour permettre des paiements plus rapides et moins coûteux. La tokenization peut également potentiellement offrir de la flexibilité dans le règlement, améliorer la tenue des registres et l’automatisation, ainsi que d’autres gains d’efficacité.

La Federal Reserve a pris un certain nombre d’étapes pour permettre aux banques de s’engager plus efficacement dans des technologies liées aux digital assets. Nous avons récemment veillé à ce que l’évaluation des risques liés aux digital assets fasse partie du cours normal de la supervision et nous avons retiré un certain nombre de lettres de supervision liées aux activités crypto.3 En décembre 2025, nous avons également remplacé une déclaration de politique publique qui imposait des restrictions inutiles à certains types d’innovation par une déclaration conçue pour faciliter une innovation responsable par des banques placées sous la supervision du Board.4 En collaboration avec nos collègues interinstitutions, nous avons également clarifié les considérations de gestion des risques relatives à la conservation des crypto-asset.5 En regardant vers l’avenir, nous réfléchissons à la manière d’apporter davantage de clarté aux banques engagées dans des activités liées aux digital assets. Par exemple, nous avons récemment clarifié le traitement en capital des tokenized securities.6 Nous coordonnons également avec les autres régulateurs bancaires à mesure que nous élaborons des réglementations pour mettre en œuvre le GENIUS Act.

Third-Party Relationships

Troisièmement, j’aimerais aborder notre approche des relations avec des tiers. Les partenariats bank-fintech peuvent fournir un canal permettant aux banques de toutes tailles d’accéder à de nouvelles technologies. En particulier, les partenariats bank-fintech peuvent favoriser des conditions de concurrence équitables en permettant aux community banks de rivaliser avec des banques plus grandes qui disposent de davantage de ressources à investir dans leur propre technologie. Ces partenariats peuvent également aider les banques à déployer rapidement et de manière rentable des produits ou services sur le marché, tout en leur donnant accès à de nouveaux marchés ou à des marchés élargis, à de nouvelles sources de revenus et à des clients. Les partenariats bank-fintech diffèrent en termes d’offres de produits, ce qui les rend potentiellement adaptés à une variété de cas d’usage. Par exemple, certains partenariats proposent des services de dépôt traditionnels tandis que d’autres se concentrent sur les paiements ou le crédit.

Ces partenariats peuvent, bien entendu, présenter des risques complexes qui nécessitent une gestion des risques et une supervision à la hauteur. Il est donc important que les banques comprennent leurs risques et leurs obligations légales, y compris en ce qui concerne la conformité des consommateurs, et que nous les supervisons correctement. Pour notre part, le Board continuera d’explorer des options supplémentaires afin de s’assurer que les banques disposent d’une clarté réglementaire et de supervision dans leurs échanges avec des tiers.

Enfin, pour observer pleinement les effets bénéfiques de l’innovation sur la croissance économique et la prospérité, les innovateurs, les banques et les régulateurs doivent développer un dialogue constructif afin d’instaurer la confiance et d’établir une base de travail solide. La sensibilisation du public par le Federal Reserve Board joue un rôle important dans notre compréhension des fonctions des nouvelles technologies ainsi que des risques qu’elles peuvent faire peser sur les banques, le public et l’ensemble du système financier. Au cours de l’année écoulée, le Board a organisé un certain nombre de conférences publiques qui ont inclus des discussions sur l’innovation et sur la manière dont les banques entendent utiliser les nouvelles technologies.7 Des événements comme ceux-ci facilitent des interactions utiles et nécessaires entre les parties prenantes et nous aident à affiner notre supervision et notre réglementation.

Je vous remercie. Je me réjouis de vos questions.

Appendix

Figure 1: The supervisory action continuum

Note : La figure présente des actions de supervision potentielles pouvant être prises pour remédier à des observations de supervision. Les actions sont ordonnées de gauche à droite en fonction de leur gravité. La flèche illustre que les superviseurs ont la discrétion d’augmenter le niveau de remédiation, en passant d’un niveau inférieur à un niveau supérieur, hors séquence, en fonction de la probabilité ou de la gravité. Certaines de ces actions, telles que l’activation d’un plan de redressement, ne s’appliquent qu’aux plus grandes organisations bancaires et aux organisations bancaires les plus systémiques.

Version accessible

1. Voir Board of Governors of the Federal Reserve System, Division of Supervision and Regulation, “Statement of Supervisory Operating Principles (PDF),” October 29, 2025. Return to text

2. Voir “Large Institution Supervisory Coordinating Committee (LISCC) Operating Manuals,” January 2026. Return to text

3. Voir Board of Governors of the Federal Reserve System, “Federal Reserve Board Announces the Withdrawal of Guidance for Banks Related to their Crypto-asset and Dollar Token Activities and Related Changes to its Expectations for These Activities,” press release, April 24, 2025, et “Federal Reserve Board Announces It Will Sunset Its Novel Activities Supervision Program and Return to Monitoring Banks’ Novel Activities through the Normal Supervisory Process,” press release, August 15, 2025. Return to text

4. Voir Board of Governors of the Federal Reserve System, “Federal Reserve Board Withdraws 2023 Policy Statement and Issues New Policy Statement Regarding the Treatment of Certain Board-Supervised Banks that Facilitates Responsible Innovation,” press release, December 17, 2025. Return to text

5. Voir Federal Deposit Insurance Corporation, Board of Governors of the Federal Reserve System, et Office of the Comptroller of the Currency, “Agencies Issue Joint Statement on Risk-Management Considerations for Crypto-asset Safekeeping,” press release, July 14, 2025. Return to text

6. Voir Federal Deposit Insurance Corporation, Board of Governors of the Federal Reserve System, et Office of the Comptroller of the Currency, “Agencies Clarify the Capital Treatment of Tokenized Securities,” press release, March 5, 2026. Return to text

7. Voir, par exemple, les conférences du Federal Reserve Board : Unleashing a Financially Inclusive Future (July 15, 2025) ; Integrated Review of the Capital Framework for Large Banks (July 22, 2025) ; the Community Bank Conference (October 9, 2025) ; et la Payments Innovation Conference (October 21, 2025). Return to text