Témoignage de Randall D. Guynn, Directeur de la Division de la supervision et de la régulation, sur l'innovation

Le président Steil, le membre classé en tête Lynch, ainsi que les autres membres de la sous-commission, merci de m’avoir donné l’opportunité de témoigner au sujet du travail du Conseil des gouverneurs de la Réserve fédérale (le Conseil) sur l’innovation du secteur financier au sein de la Division de la surveillance et de la réglementation.

La Division de la surveillance et de la réglementation de la Réserve fédérale s’engage à faciliter l’innovation dans le secteur financier. Une innovation responsable peut améliorer l’expérience client, élargir l’offre de produits, réduire les coûts, accroître la disponibilité du crédit et améliorer les efficacités pour les banques, les entreprises et les consommateurs, tout en soutenant plus généralement la croissance économique. Une innovation prudente dans les banques a également le potentiel de renforcer la sécurité et la solidité en permettant une meilleure détection et atténuation des risques. Peut-être plus important encore, une innovation responsable peut permettre aux banques de mieux répondre aux besoins évolutifs de leurs clients et de décourager le transfert d’activités financières vers le secteur para-bancaire moins réglementé. Pour ces raisons, les banques, les régulateurs et les superviseurs devraient rester ouverts d’esprit face à l’innovation et aux technologies émergentes.

Le déploiement de nouveaux produits, services et technologies n’est toutefois pas sans risque, et la Réserve fédérale s’engage à remplir sa mission consistant à identifier et à encourager les entreprises à atténuer tout risque qui menace leur sécurité et leur solidité ou la stabilité du système financier américain. Notre devoir principal, en tant que superviseurs, est d’identifier aussi tôt que possible les menaces importantes pour la sécurité et la solidité ou la stabilité financière et d’encourager ou d’exiger des mesures correctives rapides, proportionnées et efficaces, le plus tôt possible. Les examinateurs sont comme des arbitres dans un match de football. Les banques sont généralement libres de choisir leurs propres modèles d’affaires et profils de risque. Mais lorsque leurs activités menacent leur sécurité et leur solidité ou la stabilité financière, les examinateurs brandissent un carton jaune ou rouge sous la forme d’une observation de supervision, d’une question nécessitant une attention, d’une action d’exécution ou d’une autre action de supervision, comme l’illustre la figure 1 en annexe à la présente déclaration. Une innovation correctement réglementée et supervisée peut conduire à un système bancaire plus dynamique et sans cesse amélioré, qui sert au mieux tous les Américains.

L’une des façons d’obtenir le bon équilibre entre l’encouragement de l’innovation et la protection de la sécurité et de la solidité du système bancaire consiste à être plus transparent et à encourager le retour d’information du public. Nous le faisons lorsque nous proposons de nouvelles règles, car l’Administrative Procedure Act nous oblige à fournir un avis public et à solliciter des commentaires du public au sujet des nouvelles règles proposées. Mais la majeure partie de notre supervision reste invisible au regard du public. Pour recevoir des retours publics sur notre supervision, nous devons, volontairement, lever le rideau afin que davantage de notre supervision soit visible par le public, sous réserve de protéger les informations exclusives et sensibles sur le plan concurrentiel, les informations confidentielles de supervision et d’autres informations qui devraient rester confidentielles.

Le vice-président à la supervision et moi-même nous engageons profondément à rendre notre supervision plus transparente et publiquement responsable. Nous avons démontré cet engagement en publiant en novembre, à destination du public, notre Déclaration de principes opérationnels de supervision.1 Nous l’avons démontré à nouveau en janvier, lorsque nous avons publié les manuels opérationnels pour superviser les plus grandes organisations bancaires et les plus complexes, qui n’étaient auparavant pas publics.2 Nous continuerons à démontrer cet engagement en publiant au public de nombreux autres manuels de procédures et instructions destinés aux agents qui avaient auparavant été conservés confidentiels. Ce faisant, nous donnerons au public plus de visibilité sur la manière dont nous supervisons les organisations bancaires et nous solliciterons leurs retours.

Même si la promesse exacte et le danger exact d’une nouvelle technologie sont, par définition, inconnus, il existe trois domaines émergents sur lesquels j’aimerais me concentrer aujourd’hui : l’intelligence artificielle, les actifs numériques et les partenariats banque-fintech. Ces technologies seront probablement celles qui auront le plus d’impact sur le secteur bancaire dans un avenir prévisible.

Intelligence artificielle

L’intelligence artificielle (IA) existe sous diverses formes depuis un certain temps, et le personnel de supervision de la Réserve fédérale a surveillé continuellement l’utilisation qu’en font les banques. De nombreuses variantes de l’IA, comme l’apprentissage automatique, sont en usage depuis des années et les banques déploient souvent dans leurs entreprises ces capacités mûries, éprouvées et testées dans le temps. Par exemple, certaines entreprises utilisent des outils d’apprentissage automatique dans la détection et la prévention de la fraude.

L’utilisation de l’IA a nettement augmenté au cours des dernières années dans les banques supervisées, qui déploient à la fois des produits développés en interne et des produits de fournisseurs. L’IA peut améliorer l’efficacité opérationnelle, renforcer les capacités de gestion des risques, générer de nouveaux contenus et fournir de nouvelles perspectives analytiques. Plus récemment, le pouvoir transformateur de technologies d’IA plus récentes, telles que l’IA générative et l’IA agentique, a suscité des explorations dans l’ensemble de l’industrie. De nombreuses institutions financières ont commencé à mettre en œuvre des applications d’IA générative pour tester des fonctionnalités limitées dans des domaines tels que la synthèse de documents et l’assistance au codage. Bien que l’adoption de ces technologies plus récentes soit généralement limitée à des applications à faible risque, nous nous attendons à une augmentation des taux d’adoption à mesure que des applications utiles s’étendront à des domaines plus matériels et que les difficultés de mise en œuvre seront résolues.

Même si l’adoption de l’IA promet de nombreux avantages, il est important de surveiller continuellement les risques. Les outils d’IA peuvent soulever des enjeux d’explicabilité, d’exploitation, de modèles et de données. La complexité et l’opacité de ces systèmes peuvent aussi donner lieu à des considérations de biais et de confidentialité. Bien que nos institutions supervisées disposent généralement de contrôles tels que des pratiques de développement solides, des dispositifs de tests efficaces et des systèmes avec interaction humaine dans la boucle pour gérer les risques liés à l’IA, les institutions financières devraient mettre en œuvre de manière proactive des politiques de gouvernance, de gestion des risques et de supervision à mesure que l’utilisation de l’IA se généralise. Comprendre des cas d’usage et des méthodologies spécifiques est particulièrement important.

Pour faciliter le déploiement d’outils d’IA, le personnel de supervision du Board et des banques de réserve travaille à mieux comprendre les technologies disponibles et en développement. En plus de continuer à surveiller l’utilisation de l’IA par les banques, nous explorons également des cas d’usage potentiels pour améliorer notre propre évaluation et supervision du risque bancaire. En particulier, des outils d’IA pourraient être utiles pour améliorer la formation et la préparation des examinateurs et pour traiter de grandes quantités de données provenant de médias, d’appels sur les résultats et de dépôts publics dans le cadre de notre surveillance continue des institutions financières. Cela étant dit, même si nous nous attendons à ce que ces outils constituent une entrée utile et, au final, importante, le jugement et la prise de décision resteront entre les mains d’experts en la matière.

Actifs numériques

Le deuxième domaine sur lequel j’aimerais attirer l’attention est celui des actifs numériques. Nous avons constaté des progrès dans ce domaine qui pourraient offrir de nombreux avantages tant aux banques qu’à leurs clients. Par exemple, les stablecoins de paiement et les dépôts tokenisés ont le potentiel de permettre des paiements plus rapides et moins coûteux. La tokenisation peut aussi potentiellement offrir une flexibilité dans la compensation, un meilleur archivage des données et de l’automatisation, ainsi d’autres gains d’efficience.

La Réserve fédérale a pris un certain nombre d’étapes pour mieux permettre aux banques de s’engager avec des technologies d’actifs numériques. Récemment, nous avons veillé à ce que l’évaluation des risques liés aux actifs numériques fasse partie du cours normal de la supervision et nous avons retiré plusieurs lettres de supervision liées aux crypto-actifs.3 En décembre 2025, nous avons également remplacé une déclaration de politique qui imposait des restrictions inutiles à certains types d’innovation par une déclaration conçue pour faciliter une innovation responsable par des banques supervisées par le Board.4 Avec nos collègues des autres organismes, nous avons également clarifié les considérations de gestion des risques entourant la conservation des crypto-actifs.5 En regardant vers l’avenir, nous envisageons la manière d’apporter davantage de clarté aux banques engagées dans des activités liées aux actifs numériques. Récemment, par exemple, nous avons clarifié le traitement du capital des titres tokenisés.6 Nous coordonnons également avec les autres régulateurs bancaires au fur et à mesure que nous élaborons des réglementations pour mettre en œuvre le GENIUS Act.

Relations avec des tiers

Troisièmement, j’aimerais aborder notre approche en matière de relations avec des tiers. Les partenariats banque-fintech peuvent offrir un canal permettant aux banques de toutes tailles d’accéder à de nouvelles technologies. En particulier, les partenariats banque-fintech peuvent promouvoir un terrain de jeu équitable en permettant aux banques communautaires de concurrencer des banques plus grandes qui disposent de davantage de ressources à investir dans leur propre technologie. Ces partenariats peuvent aussi aider les banques à déployer rapidement et de manière rentable des produits ou services sur le marché, tout en leur donnant accès à de nouveaux marchés ou à des marchés élargis, à des sources de revenus et à des clients. Les partenariats banque-fintech varient quant à leurs offres de produits, ce qui les rend potentiellement bien adaptés à une variété de cas d’usage. Par exemple, certains partenariats proposent des services de dépôt traditionnels tandis que d’autres sont axés sur les paiements ou sur le crédit.

Ces partenariats peuvent bien sûr présenter des risques complexes qui exigent une gestion des risques et une supervision à la mesure de ces risques. Il est donc important que les banques comprennent leurs risques et leurs obligations légales, y compris en ce qui concerne la conformité aux exigences relatives aux consommateurs, et que nous les supervisons correctement. De notre côté, le Board continuera d’explorer des options supplémentaires afin de s’assurer que les banques disposent d’une clarté réglementaire et de supervision pour leurs engagements avec des tiers.

Enfin, pour voir pleinement les effets bénéfiques de l’innovation sur la croissance économique et la prospérité, les innovateurs, les banques et les régulateurs doivent développer un dialogue constructif afin d’instaurer la confiance et d’établir une base de travail solide. La sensibilisation du public par la Réserve fédérale joue un rôle important dans notre compréhension des fonctions des nouvelles technologies ainsi que des risques qu’elles peuvent présenter pour les banques, le public et l’ensemble du système financier. Au cours de l’année passée, le Board a organisé un certain nombre de conférences publiques qui comprenaient des discussions sur l’innovation et sur la manière dont les banques entendent utiliser de nouvelles technologies.7 Des événements comme ceux-ci facilitent des interactions utiles et nécessaires entre les parties prenantes et nous aident à affiner notre supervision et notre réglementation.

Je vous remercie. Je me réjouis de vos questions.

Annexe

Figure 1 : le continuum des actions de supervision

Note : La figure présente des actions de supervision potentielles qui peuvent être prises pour remédier à des observations de supervision. Les actions sont ordonnées de gauche à droite en fonction de leur gravité. La flèche illustre que les superviseurs disposent de la discrétion pour faire passer les actions de remédiation d’un niveau inférieur à un niveau supérieur, hors séquence, en fonction de la probabilité ou de la gravité. Certaines de ces actions, comme l’activation d’un plan de redressement, ne s’appliquent qu’aux plus grandes organisations bancaires et les plus systémiques.

Version accessible

1. Voir Board of Governors of the Federal Reserve System, Division of Supervision and Regulation, « Statement of Supervisory Operating Principles (PDF) », 29 octobre 2025. Retour au texte

2. Voir « Large Institution Supervisory Coordinating Committee (LISCC) Operating Manuals », janvier 2026. Retour au texte

3. Voir Board of Governors of the Federal Reserve System, « Federal Reserve Board Announces the Withdrawal of Guidance for Banks Related to their Crypto-asset and Dollar Token Activities and Related Changes to its Expectations for These Activities », communiqué de presse, 24 avril 2025, et « Federal Reserve Board Announces It Will Sunset Its Novel Activities Supervision Program and Return to Monitoring Banks’ Novel Activities through the Normal Supervisory Process », communiqué de presse, 15 août 2025. Retour au texte

4. Voir Board of Governors of the Federal Reserve System, « Federal Reserve Board Withdraws 2023 Policy Statement and Issues New Policy Statement Regarding the Treatment of Certain Board-Supervised Banks that Facilitates Responsible Innovation », communiqué de presse, 17 décembre 2025. Retour au texte

5. Voir Federal Deposit Insurance Corporation, Board of Governors of the Federal Reserve System, et Office of the Comptroller of the Currency, « Agencies Issue Joint Statement on Risk-Management Considerations for Crypto-asset Safekeeping », communiqué de presse, 14 juillet 2025. Retour au texte

6. Voir Federal Deposit Insurance Corporation, Board of Governors of the Federal Reserve System, et Office of the Comptroller of the Currency, « Agencies Clarify the Capital Treatment of Tokenized Securities », communiqué de presse, 5 mars 2026. Retour au texte

7. Voir, par exemple, les conférences du Federal Reserve Board : Unleashing a Financially Inclusive Future (15 juillet 2025) ; Integrated Review of the Capital Framework for Large Banks (22 juillet 2025) ; la Community Bank Conference (9 octobre 2025) ; et la Payments Innovation Conference (21 octobre 2025). Retour au texte