Le secteur des lunettes AI est en plein essor avec de nombreux acteurs en compétition, les sociétés cotées en bourse poursuivent la tendance avec le « GPT sur le pont nasal »

Avec le développement rapide de la technologie des grands modèles, et la performance attrayante des produits phares comme les lunettes intelligentes Meta Ray-Ban avec des volumes de livraison importants, en 2024, les lunettes IA susciteront une nouvelle vague d’engouement pour les lunettes intelligentes.

En tant que nouveau marché bleu dans le secteur des wearables, les lunettes IA attirent non seulement les géants technologiques comme Apple, Samsung, Amazon, mais aussi des fabricants locaux tels que Huawei, Meizu, qui se lancent également dans le déploiement des lunettes IA. Récemment, Baidu a lancé ses lunettes IA natives équipées d’un grand modèle chinois — les Xiaodu AI Glasses, ajoutant une nouvelle force à cette voie en plein essor. La vague des lunettes IA monte en puissance, et les entreprises de la chaîne industrielle se préparent, cherchant à prendre une avance dans cette tendance.

Sur le marché des capitaux, le concept de lunettes IA est très suivi. Depuis fin septembre, les actions liées à ce concept ont connu une hausse continue pendant trois mois. Récemment, ces actions ont été très actives, avec plusieurs atteignant la limite haute en séance, comme Zhuoyi Technology.

Malgré cette effervescence, le secteur des lunettes IA est encore probablement en phase précoce d’explosion. Selon un rapport de West Securities, 2025 pourrait devenir l’année de l’éclatement de la bulle des lunettes IA. Selon les données et prévisions de WellsennXR, à partir de 2025, les lunettes intelligentes IA, tout en maintenant une croissance stable des ventes de lunettes traditionnelles, commenceront à s’infiltrer rapidement dans ce marché. D’ici 2035, les ventes de lunettes IA pourraient atteindre 1,4 milliard d’unités.

De nouveaux produits de nombreux fabricants apparaissent, la “guerre des cent lunettes” commence

Les premières lunettes IA remontent à 2012, lorsque Google a lancé Google Glass. Cependant, en raison de performances commerciales décevantes, Google a suspendu la vente de la version grand public en 2015. Par la suite, Meta et Ray-Ban ont lancé en septembre 2021 la première génération de lunettes intelligentes Ray-Ban Stories, mais à février 2023, seulement environ 300 000 paires avaient été vendues.

En septembre 2023, Meta et Ray-Ban ont lancé la deuxième génération, Meta Ray-Ban, pesant moins de 50 g, avec un prix de départ de 299 dollars. Après sa sortie, le produit est devenu un succès, notamment après l’intégration de fonctionnalités IA en avril 2024, ce qui a entraîné une croissance rapide des ventes. Selon IDC, au quatrième trimestre 2023 et au premier trimestre 2024, les livraisons de Meta Ray-Ban ont atteint respectivement 360 000 et 100 000 unités ; à la fin du deuxième trimestre 2024, le total dépassait un million d’unités.

Le succès de Meta Ray-Ban a enflammé le marché pour les lunettes IA, et les fabricants locaux ont rapidement suivi.

En mai cette année, Huawei a organisé une conférence de lancement de ses nouveaux produits, présentant officiellement les Huawei Smart Glasses 2, des lunettes de soleil carrées, au prix de 2299 yuans. Ces lunettes tournent sous HarmonyOS 4 et sont connectées au grand modèle d’IA Pangu de Huawei. En août, Fengchao Technology a lancé ses lunettes audio AI Jiehuan. En septembre, Meizu a présenté ses lunettes intelligentes AI+AR “StarV Air2”, avec un design technologique et à la mode, intégrant un système IA capable de traduction en temps réel, reconnaissance vocale et assistant intelligent.

Depuis novembre, de nombreux fabricants locaux ont publié des nouvelles sur leurs lunettes IA, illustrant une compétition féroce.

D’abord, Baidu a présenté lors du Baidu World 2024 ses lunettes IA natives équipées d’un grand modèle chinois — Xiaodu AI Glasses, avec des fonctionnalités telles que la prise de vue en première personne, la question en marchant, la reconnaissance d’objets, la traduction audio-visuelle, et la mémoire intelligente, avec une sortie prévue pour le premier semestre 2025.

Ensuite, Recar Technology a lancé le 16 novembre ses lunettes IA intelligentes Looktech ; le 18 novembre, Rokid a présenté ses lunettes ROKIDGlasses intégrant le modèle de grande taille Alibaba Tongyi Qianwen ; le 20 novembre, Shanjie Technology a annoncé avoir levé plusieurs millions de RMB lors d’un tour de financement de série A, et prévoit de lancer en décembre, en collaboration avec LOHO et iFlytek, la première paire de lunettes de production en série en Chine équipées de caméras IA.

Fait notable, selon Wellsenn XR, Samsung Electronics aurait également finalisé un projet de lunettes IA en début novembre, équipées du grand modèle Google Gemini, avec une sortie prévue pour le troisième trimestre 2025.

Le concept de lunettes IA en pleine effervescence, les entreprises de la chaîne industrielle se précipitent

Les fabricants de smartphones et les géants de l’Internet investissent massivement dans le secteur des lunettes IA, portant cette tendance à un nouveau sommet. Les entreprises cotées dans la chaîne industrielle se préparent également, cherchant à prendre une avance dans cette tendance.

Concernant la composition des lunettes IA, les lentilles d’affichage sont sans doute la partie la plus importante, impliquant principalement l’optique, l’affichage et les puces. Parmi les sociétés cotées, Crystal Optoelectronics, Sunny Optical Technology peuvent fournir des composants optiques clés tels que les lentilles et les guides lumineux ; Hengxuan Technology, Rockchip Microelectronics fournissent des puces SoC pour le traitement et le calcul.

Liyad a indiqué sur la plateforme d’interaction avec les investisseurs que sa technologie de capture optique peut être utilisée pour la localisation, le suivi gestuel 4D, et la vérification de la précision, ayant déjà fourni ses produits à plusieurs fabricants de lunettes AR/VR à l’échelle nationale et internationale.

Dans le domaine des capteurs, Well Electronics a révélé que ses capteurs d’image, notamment en petite taille et faible consommation, sont très adaptés aux besoins des terminaux AR, VR et IA. De plus, ses produits LCOS, avec leur haute résolution, leur compacité, leur faible consommation et leur faible coût, renforceront la compétitivité des marchés émergents comme AR, VR et lunettes IA.

Gaoer, Lixun Precision, Huaxin Technology, entre autres, sont devenus des fabricants clés dans l’assemblage de lunettes intelligentes grâce à leur forte capacité de production.

Parmi les fabricants traditionnels, Dr. Optics a commencé à déployer le secteur des lunettes intelligentes dès 2022. Il a déjà collaboré avec plusieurs marques de lunettes IA, telles que LeNiao Innovation, Rokid, Meizu, pour fournir des services de montage de lentilles et de distribution. En août dernier, Dr. Optics a cofondé une coentreprise avec LeNiao Innovation. Selon LeNiao, ils travailleront ensemble sur la R&D, la conception, la vente, le marketing et le service des nouvelles générations de lunettes IA, avec une première sortie prévue pour fin 2024.

Récemment, plusieurs sociétés cotées ont dévoilé leurs dernières stratégies dans le domaine des lunettes IA.

Jingwang Electronics a indiqué que ses produits HDI/Anylayer, cartes souples et rigides, et modules de type substrat peuvent être appliqués aux lunettes IA. La société suit de près la tendance de l’intelligence terminale, participant activement à la recherche et au développement de solutions connexes pour préparer l’expansion future de ses gammes de produits.

Huanxu Electronics a précisé que les lunettes IA nécessitent des exigences élevées en termes de légèreté, de compacité et d’esthétique, et que la technologie SiP (System-in-Package) peut répondre à ces besoins avec ses avantages. Ses modules SiP sont déjà utilisés dans des produits similaires. La société prévoit également de produire en série ses modules SiP pour la communication sans fil en 2025.

Tianjian Co. a récemment indiqué disposer de technologies d’audio ouverte et d’audio spatial, ainsi que la capacité de produire divers produits audio, y compris des écouteurs et des lunettes intelligentes. La société continue de suivre le développement technologique dans le domaine de l’intelligence artificielle, planifiant ses activités en fonction des besoins du marché, de ses propres affaires et de ses avancées technologiques. En raison de la confidentialité commerciale, elle ne peut pas divulguer d’informations sur la sous-traitance ou les clients potentiels pour les lunettes IA.

“Notre société a déjà signé des accords de coopération avec plusieurs marques nationales et internationales dans le domaine des lunettes IA. Nos produits sont encore en phase de prototype et d’optimisation, et n’ont pas encore atteint la production en série. Le marché est encore au début de son développement, avec des habitudes de consommation à cultiver, et des incertitudes dans l’expansion commerciale.” a déclaré Yidao Information.

Le 25 novembre, Yingqu Technology a indiqué sur la plateforme d’interaction avec les investisseurs qu’elle mène activement des travaux de pré-étude sur les produits liés aux lunettes IA. Le 26 novembre, Xingchen Technology a annoncé qu’elle avait investi dans la R&D de puces pour lunettes IA, collaborant avec certains clients, avec une sortie de produits prévue pour 2025. La société exploite également ses technologies de faible consommation, ses effets visuels ISP de pointe, et ses capacités avancées en SOC dans le domaine de la sécurité, qui seront intégrées dans ses lunettes IA.

Avec l’entrée de nombreuses entreprises dans le secteur, le concept de lunettes IA a connu plusieurs pics dans le marché secondaire cette année.

Mi-août, le concept de lunettes IA a connu une vague de hausses de limites, avec plusieurs actions atteignant la limite haute, notamment Dr. Optics qui a enregistré quatre hausses consécutives de 20 %, du 13 au 16 août, avec une hausse totale de plus de 107 % en quatre jours ; le 16 août, Yashiguangdian a clôturé en hausse de 4 plafonds consécutifs. Depuis fin septembre, ces actions ont augmenté pendant trois mois consécutifs, avec 65 sur 68 actions du secteur en hausse.

Récemment, les actions du secteur ont continué à monter, le 28 novembre, Zhuoyi Technology a atteint la limite en séance, clôturant en hausse de 5,28 % ; Zhongke Laxun a augmenté de plus de 10 %, Mingyue Lenses de plus de 6 %, et d’autres comme Dr. Optics, Yidao Information, Juxin Technology, Hengxuan Technology ont également suivi la tendance.

2025 pourrait devenir l’année de l’éclatement des lunettes IA

Malgré l’engagement intense de nombreux fabricants dans le déploiement des lunettes IA, le secteur reste probablement en phase précoce d’explosion. La majorité des experts s’accordent à penser que 2025 pourrait devenir l’année de l’éclatement de cette tendance.

Selon un rapport de China Securities, les entreprises entrant récemment dans le secteur disposent de capacités solides en définition hardware et software, et bénéficient de l’écosystème du smartphone, ce qui accélérera la tendance : d’une part, cela permettra d’améliorer les scénarios d’application et la conception matérielle ; d’autre part, cela favorisera une meilleure interaction entre lunettes et écosystèmes d’applications existants (comme l’appel d’assistants intelligents via des apps), renforçant ainsi la praticité des lunettes IA. Ces dernières pourraient devenir de nouveaux terminaux hardware “de zéro à un”, et 2025 pourrait être la période de lancement de nombreux produits phares.

“Actuellement, le secteur des lunettes IA est encore à ses débuts, mais la tendance est en croissance, avec un potentiel considérable.” indique également le rapport de China Securities.

“Les géants technologiques investissent activement, et 2025 pourrait devenir l’année de l’éclatement de cette tendance.” Selon West Securities, avec l’intégration de modèles multimodaux interactifs, l’interaction des lunettes IA passera du “service utilisateur par le hardware” à “service utilisateur par le grand modèle”. Ces modèles multimodaux comprennent la reconnaissance vocale, d’image, etc., permettant une interaction homme-machine plus efficace et simple, augmentant ainsi l’acceptation par les utilisateurs.

Du point de vue de la chaîne industrielle, un rapport de Everbright Securities indique qu’étant donné que les lunettes IA ne nécessitent pas encore d’affichage, en éliminant la partie optique AR en amont, la technologie de développement de la chaîne en amont est très mature, et tous les segments de la chaîne nationale sont très avancés et complets. Les lunettes IA pourraient connaître une période de rupture.

Selon Wellsenn XR, en 2023, la vente mondiale de lunettes atteindrait environ 1,56 milliard d’unités ; dans dix ans, elle pourrait atteindre 2 milliards. À partir de 2025, les lunettes IA, tout en maintenant une croissance stable des ventes de lunettes traditionnelles, commenceront à s’infiltrer rapidement dans ce marché. En 2029, la vente annuelle pourrait atteindre 55 millions d’unités ; d’ici 2035, elle pourrait atteindre 1,4 milliard d’unités.

Cependant, selon Yin Hang, analyste en PC et hardware chez Zhongguancun Online, le développement du secteur des lunettes IA comporte aussi des défis importants.

“Sur le plan technologique, avec l’approfondissement des applications IA, les exigences en performance des puces augmentent, et l’intégration du calcul en temps réel et du calcul cloud pose de nouveaux défis en termes d’autonomie. En termes de confort, bien que les lunettes IA aient considérablement amélioré le confort par rapport aux casques VR, il reste encore des marges d’amélioration.”

Yin Hang estime que l’avenir du secteur dépendra des progrès technologiques et de l’innovation. Les grands modèles jouent un rôle crucial. Ils constituent la force motrice sous-jacente du développement des segments spécialisés des lunettes IA, et leur diversification et optimisation hardware influenceront directement l’écosystème d’applications et l’expérience utilisateur. À l’avenir, les lunettes IA devront non seulement disposer d’une puissance de calcul locale forte, mais aussi supporter une compatibilité avec divers appareils, permettant un développement multi-voies.