Les prix de l'éthylène en Asie du Nord-Est ont presque doublé, les conflits en Iran s'étendent aux matières premières plastiques essentielles

AI问·Comment les producteurs américains peuvent-ils tirer parti de la tension d’approvisionnement pour augmenter leurs exportations ?

Cailian Press, 20 mars (édité par Xiaoxiang) : Des signes indiquent qu’avec la turbulence en Iran perturbant l’approvisionnement en pétrole brut et en matières premières de production, le marché mondial, notamment en Asie, des plastiques est en crise. Face à cette pénurie rapide, les producteurs américains voient une opportunité d’élargir leurs ventes à l’étranger.

Plusieurs déclarations de force majeure liées à l’approvisionnement en éthylène ont entraîné une forte hausse des prix en Asie pour l’éthylène et les produits chimiques connexes. La tension au Moyen-Orient perturbe l’approvisionnement en éthylène des producteurs du Nord-Est asiatique, fortement dépendants du pétrole du Moyen-Orient. Yeochun NCC, le plus grand producteur d’éthylène en Corée, a annoncé ce mois-ci une force majeure, et l’approvisionnement en éthylène au Japon devient également tendu.

Le naphte est un intermédiaire clé reliant le pétrole brut à l’éthylène, le propylène et autres produits chimiques de base. Selon ICIS, fournisseur mondial d’informations sur le marché des matières premières, plus de 60 % des importations de naphte par voie maritime en Asie proviennent du Moyen-Orient.

Selon des estimations incomplètes, au cours des deux premières semaines du conflit au Moyen-Orient, six des douze usines d’éthylène au Japon ont réduit leur capacité. Yuta Nishiyama, analyste chez Citigroup, indique que les réserves japonaises de naphte ne suffisent que pour 20 jours de consommation industrielle, et que la majorité de ce naphte sera probablement priorisée pour la production d’essence. Même en utilisant ces réserves, il sera difficile pour l’industrie chimique de retrouver rapidement une stabilité.

Les données du marché montrent qu’au 19 mars, le prix CFR de l’éthylène en Nord-Est asiatique a dépassé 1351 dollars la tonne, atteignant un sommet depuis avril 2022. Ce chiffre a presque doublé par rapport au point bas de début de mois, à 696 dollars.

En tant que principal fournisseur de polyéthylène et autres produits pétrochimiques, la région du Moyen-Orient voit ses exportations par le détroit d’Hormuz entravées, ce qui resserre l’offre mondiale. Parallèlement, les arrêts de production et la pénurie de matières premières en Asie ont également fait grimper les prix dans toute la chaîne de production du plastique. Cette dynamique stimule la demande de polyéthylène américain.

Les professionnels du secteur ont noté que les producteurs américains de polyéthylène augmentent récemment leurs achats d’éthylène, une indication que, face à la raréfaction mondiale, ils cherchent à saisir les opportunités d’exportation.

Avec la forte accumulation de matières premières par les fabricants, les prix de l’éthylène le long de la côte du Golfe du Mexique continuent également de grimper. Selon un trader, lors d’une transaction spot mercredi dans le hub d’Enterprise Products Partners LP à Beaumont, Texas, le prix de l’éthylène était de 30,25 cents par livre. Ce prix a encore augmenté par rapport à environ 27 cents lundi, qui était déjà un sommet depuis un an.

Harrison Jacoby, directeur de l’Amérique chez ICIS pour le polyéthylène, a déclaré que, avec la demande d’exportation en hausse, la production américaine de polyéthylène pourrait atteindre un record en mars, ajoutant que le taux d’utilisation des usines pourrait passer d’environ 90 % à 100 %.

Selon ICIS, les producteurs nord-américains poussent les prix contractuels de mars à augmenter d’environ 10 cents par livre. Les données d’ICIS montrent que des producteurs comme LyondellBasell Industries NV et Dow Inc représentent plus de 40 % des exportations nettes mondiales de polyéthylène.

Par ailleurs, le taux d’utilisation des unités de craquage d’éthane (pour la production d’éthylène) aux États-Unis a dépassé 90 %, contre environ 85 % avant le conflit iranien, reflétant une amélioration des marges bénéficiaires et de la demande.

(财联社 潇湘)