Après sept années consécutives de hausse, les taux des primes d'assurance commerciale mondiale ont connu six trimestres consécutifs de baisse

Les taux de prime d’assurance commerciale mondiaux restent en période de baisse.

Le géant international du courtage en assurance Marsh a publié récemment son dernier rapport sur les taux de marché mondiaux, indiquant qu’au quatrième trimestre 2025, les taux d’assurance commerciale mondiaux ont encore diminué de 4 %. Après sept années de hausse, cet indicateur connaît une baisse pour le sixième trimestre consécutif.

Marsh explique que cette tendance à la baisse est due à une capacité d’assurance accrue des compagnies, soutenue par la croissance de la réassurance et l’entrée de nouvelles compagnies, intensifiant la concurrence sur le marché. Cela offre globalement aux clients des conditions plus avantageuses et une gamme plus large de garanties.

Tendances globales des taux d’assurance commerciale (Source : Marsh)

En ce qui concerne les régions, à l’exception des États-Unis où les taux ont diminué de 1 % au troisième trimestre puis sont restés stables au quatrième, tous les autres régions ont vu leurs taux diminuer. La région du Pacifique a connu la plus forte baisse, de 12 %. En Asie, les taux d’assurance commerciale ont reculé de 5 % au quatrième trimestre, un chiffre stable par rapport au trimestre précédent. En Asie, à l’exception du Vietnam et du Japon où les taux ont augmenté respectivement de 15 % et 1 %, tous les autres pays ou régions ont vu leurs taux baisser. La Chine continentale a enregistré une légère baisse de 1 % au quatrième trimestre, stable par rapport au troisième.

En ce qui concerne les types d’assurance, l’assurance accident est l’un des rares secteurs à avoir enregistré une hausse des taux au quatrième trimestre 2025. Selon Marsh, les taux d’assurance accident mondiaux ont augmenté de 4 % ce trimestre, contre 3 % au troisième trimestre.

Malgré la forte concurrence entre assureurs entraînant une baisse générale des taux dans la plupart des régions, les taux d’assurance accident aux États-Unis ont néanmoins augmenté de 9 % au quatrième trimestre. Marsh estime que cela est principalement dû à des sinistres élevés, à des décisions de jury importantes, notamment dans le secteur de l’excédent d’assurance accident. Bien que de nouvelles capacités d’assurance soient entrées sur le marché de l’excédent d’assurance accident aux États-Unis, la demande dépasse encore l’offre.

Dans le domaine de l’assurance des biens, les taux mondiaux ont diminué de 9 % au quatrième trimestre, tandis qu’en Asie, cette baisse a été de 5 %. Marsh indique qu’une capacité d’assurance suffisante, une concurrence féroce entre assureurs, et l’utilisation accrue de contrats à long terme (LTA) avec des primes de sinistre faibles et des remises pluriannuelles ont contribué à cette tendance. Dans ce contexte, certains clients ont vu leurs limites de souscription, franchises et autres restrictions d’assurance s’améliorer.

Par ailleurs, les taux d’assurance financière et de responsabilité professionnelle continuent également de baisser. À l’exception des États-Unis où les taux sont restés stables, toutes les autres régions ont enregistré une baisse au quatrième trimestre. Les fluctuations importantes des taux des derniers trimestres ont été remplacées par des ajustements plus stables, reflétant une évolution vers un marché plus équilibré.

Avec la demande croissante des clients et la fréquence accrue des incidents de cybersécurité, le marché de l’assurance cybernétique continue de s’étendre. « De plus en plus de clients souscrivent une assurance cybernétique pour la première fois ou augmentent leurs garanties existantes. Les assureurs et leurs capitaux investissent davantage pour faire face à des risques en constante évolution, soutenant ainsi la croissance du marché. L’afflux de capacités d’assurance intensifie la concurrence, entraînant une baisse des taux d’assurance cyber dans toutes les régions », indique Marsh. Au quatrième trimestre, les taux mondiaux d’assurance cyber ont diminué de 7 %, avec une baisse encore plus marquée de 10 % en Asie.

Marsh prévoit que la concurrence entre assureurs s’intensifiera encore, et que la baisse des coûts de la réassurance sera l’un des principaux facteurs de cette tendance. À moins qu’un sinistre catastrophique extrême ou une série d’événements majeurs ne surviennent, il est probable que les taux mondiaux continueront de baisser.

(Cet article provient de First Financial)