Bonne nouvelle soudaine ! Le marché chinois à midi explose à la hausse, vague d'arrêts de hausse dans la puissance de calcul nationale, attention au grand événement ce soir

Demande à l’IA · La vague de hausse des capacités de calcul nationales peut-elle se poursuivre, quels sont les facteurs clés de cette dynamique ?

Le marché A-share joue vraiment avec la patience des investisseurs, après la conférence GTC de Nvidia d’hier, les fonds ont été liquidés, ce qui a provoqué un effondrement du secteur des communications optiques et une chute du marché, mais aujourd’hui, c’est l’inverse : lors de la chute matinale, les communications optiques ont soutenu le marché, et à la mi-journée, XinYiSheng a encore augmenté de plus de 10 %, entraînant une reprise des actions technologiques. Il faut dire que ces derniers temps, le marché boursier est vraiment difficile : souvent, après une chute insupportable, il y a une rebond, et si l’on achète en haut, cela chute à nouveau. Beaucoup d’investisseurs doivent ressentir cela.

Quant à la forte hausse d’aujourd’hui sur le marché A :

Hier, le secteur des communications optiques a été injustement sanctionné, notamment les modules optiques. Nous avions déjà mentionné hier que, grâce à l’atténuation de la pression de CPO, l’humeur autour des modules optiques se rétablissait, et aujourd’hui, Zhongji Xuchuang et XinYiSheng ont directement rebondi ;

Hier soir, le marché américain n’a pas encore réalisé ses gains, le Nasdaq continue de rebondir, et aujourd’hui, les marchés asiatiques et pacifiques ont affiché de bonnes performances, avec le Kospi sud-coréen en hausse de plus de 5 %, ce qui a également stimulé l’optimisme ;

Pendant la séance, Alibaba Cloud a annoncé une hausse des prix, ce qui a renforcé le secteur du cloud computing et de la location de capacités de calcul sur les marchés A-share et Hong Kong, contribuant également à un regain d’enthousiasme du marché ;

Enfin, le prix du pétrole a également joué le jeu : après une chute continue à l’ouverture, il a commencé à remonter après la clôture du marché A-share.

Je vois que beaucoup de mes amis ne comprennent pas pourquoi ces deux derniers jours, le marché A-share a largement sous-performé par rapport aux marchés mondiaux. En dehors du fait que le marché A-share traverse une période de “mouvement printanier” suivi d’une réalisation, une grande partie de cette faiblesse est liée à la même logique que la résilience du marché chinois face à la chute brutale des marchés mondiaux, c’est une question de racine commune des gains et pertes. Auparavant, la flambée des prix du pétrole avait entraîné une chute mondiale des marchés, mais le pétrole, le charbon et les énergies renouvelables ont connu de fortes hausses, et ces secteurs représentent aussi la majorité des poids dans l’indice Shanghai et le ChiNext. Ainsi, le Shanghai Composite et le ChiNext étaient relativement solides, mais ces deux jours, la tendance s’est inversée avec une forte baisse des “énergies” : pétrole, charbon, chimie, tandis que l’indice Shanghai ne tient plus que par les banques, ce qui explique leur faiblesse relative.

Passons maintenant aux principales nouvelles du jour :

• Selon des rapports, l’Irak et la région kurde ont conclu un accord pour rétablir l’exportation de pétrole via le pipeline kurde. Après la fermeture du détroit d’Ormuz, qui a forcé une réduction de la production, cette décision a donné un coup de pouce au deuxième producteur mondial de pétrole, l’OPEP. Aujourd’hui, le prix du pétrole a reculé en cours de séance, le Brent a chuté de 2 %, à 97,398 dollars le baril.

• Le PDG de Nvidia, Jensen Huang, a déclaré que la prévision de revenus dépassant 1 000 milliards de dollars présente une forte “visibilité”. Huang a précisé que cette prévision ne concerne que les revenus des deux principales lignes de produits, Blackwell et Rubin, et ne prend pas en compte les nouveaux produits à venir ni l’expansion dans de nouvelles régions et marchés. Nvidia prévoit d’utiliser 50 % de sa trésorerie libre pour récompenser ses investisseurs ; elle prévoit également de racheter des actions et de verser des dividendes dans la seconde moitié de l’année.

• Selon des sources, le président américain Donald Trump a confirmé le report de sa visite en Chine, indiquant que la rencontre avec la partie chinoise aurait lieu dans environ cinq à six semaines, ce à quoi le ministère des Affaires étrangères a répondu.

• Lors de la conférence GTC de Nvidia, le président de SK Group, Chey Tae-won, a déclaré qu’en raison de goulots d’étranglement systémiques dans la production de puces, il est très probable que la pénurie mondiale de mémoire vive se poursuivra jusqu’en 2030. Aujourd’hui, Samsung a bondi de plus de 7 %, et SK Hynix de plus de 8 %.

Le secteur du stockage sur le marché A-share a également connu une forte progression, avec plusieurs actions comme Tongyou Technology, Shenkeda, Langke Technology en hausse maximale, tandis que Baiwei Storage et Demingli ont continué à atteindre de nouveaux sommets.

• Le 18 mars, Alibaba Cloud a annoncé une hausse maximale de 34 % des prix pour ses produits d’IA, de stockage, etc., principalement en raison de l’explosion du volume d’appels Token. La division MaaS d’Alibaba Cloud a enregistré entre janvier et mars cette année sa croissance la plus rapide de l’histoire. Après la clôture, Baidu Cloud a également publié une annonce concernant la révision à la hausse des prix pour ses produits d’IA et de stockage.

• Demain, à l’aube, la réunion de politique monétaire de la Fed se tiendra. Après la récente flambée des prix du pétrole, l’attitude de la Fed est un point central d’attention pour le marché.

Sous l’impulsion de ces nouvelles, le concept de cloud computing et de location de capacités de calcul a connu une vague de hausses sur les marchés A-share et Hong Kong : Kingsoft Cloud a bondi de plus de 18 %, Dongfang Guoxin de plus de 16 %, ainsi que Halo New Network et UCloud de plus de 13 %.

Pour finir, un aperçu du marché : à la clôture, l’indice Shanghai Composite a augmenté de 0,32 %, le ChiNext de 2,02 %, avec un volume d’échanges réduit à 2 trillions de yuans ; l’indice Hang Seng de Hong Kong a progressé de 0,61 %, et l’indice Hang Seng Tech a légèrement augmenté de 0,01 %.

Par secteur, les secteurs des télécommunications, de l’informatique, de l’électronique, des industries diverses et de la défense ont été en tête, tandis que le pétrole, la pétrochimie, l’immobilier, les aliments et boissons, et l’acier ont été en baisse.

Avertissement sur les risques :

Le marché boursier comporte des risques, l’investissement doit être prudent. Cet article ne constitue pas un conseil en investissement. Les lecteurs doivent faire preuve d’indépendance dans leur réflexion.