Le taux moyen des hypothèques américaines à long terme monte à 6,22 %, son niveau le plus élevé en plus de 3 mois

Le taux hypothécaire américain à long terme a augmenté cette semaine pour atteindre son niveau le plus élevé en plus de trois mois, ce qui constitue un revers pour les futurs acheteurs de maison lors de la saison d’achat printanière.

Le taux fixe de référence sur 30 ans est passé à 6,22 % contre 6,11 % la semaine dernière, a indiqué jeudi la société de prêt hypothécaire Freddie Mac. Il y a un an, ce taux moyenne était de 6,67 %.

Lorsque les taux hypothécaires augmentent, ils peuvent ajouter des centaines de dollars par mois aux coûts des acheteurs, limitant leur capacité d’achat.

Il y a seulement trois semaines, le taux moyen était tombé à un peu moins de 6 %, un niveau jamais vu depuis la fin 2022, mais il a augmenté chaque semaine depuis le début de la guerre avec l’Iran, ce qui a secoué les marchés financiers et alimenté les inquiétudes concernant une inflation plus élevée due à la hausse des prix de l’énergie.

Entre-temps, le coût d’emprunt sur les prêts hypothécaires à taux fixe sur 15 ans, populaire auprès des propriétaires qui refinancent leur prêt immobilier, a également augmenté cette semaine. Ce taux moyen est passé à 5,54 % contre 5,5 % la semaine dernière. Il y a un an, il était de 5,83 %, a indiqué Freddie Mac.

Les taux hypothécaires sont influencés par plusieurs facteurs, notamment les décisions de politique monétaire de la Réserve fédérale, ainsi que par les attentes des investisseurs du marché obligataire concernant l’économie et l’inflation. Ils suivent généralement la trajectoire du rendement du Trésor à 10 ans, que les prêteurs utilisent comme guide pour fixer le prix des prêts immobiliers.

Le rendement du Trésor à 10 ans était de 4,27 % à midi jeudi, en hausse par rapport à environ 4,13 % il y a une semaine.

Les rendements obligataires ont augmenté car la hausse des prix du pétrole accroît les attentes d’une inflation plus élevée. À mesure que les rendements des obligations à long terme augmentent, cela fait également monter les taux hypothécaires.

Une inflation plus élevée pourrait aussi empêcher la Fed de réduire ses taux d’intérêt. La banque centrale ne fixe pas directement les taux hypothécaires, mais ses décisions d’augmenter ou de baisser ses taux à court terme sont suivies de près par les investisseurs obligataires et peuvent finalement influencer le rendement des obligations du Trésor à 10 ans, qui influence les taux hypothécaires.

Lors de sa dernière réunion mercredi, la Fed a décidé de ne pas réduire ses taux d’intérêt. Le président Jerome Powell a souligné l’incertitude croissante concernant l’économie américaine et l’inflation dans le contexte de la guerre en Iran, suggérant que la Fed pourrait rester sur place pendant une période prolongée.

Le marché immobilier américain reste en déclin depuis 2022, lorsque les taux hypothécaires ont commencé à grimper depuis les creux liés à la pandémie.

Les ventes de maisons existantes aux États-Unis tournent autour d’un rythme annuel de 4 millions, un chiffre qui remonte à 2023 — bien en dessous des 5,2 millions par an qui ont été la norme historiquement. Elles ont atteint un niveau historiquement bas sur 30 ans l’année dernière et sont restées faibles cette année, en dessous du rythme de l’année précédente en janvier et février, même si les taux hypothécaires sont inférieurs à ceux de l’année dernière.

Les données sur la signature de contrats de vente de maisons en février, indicateur clé des ventes futures, étaient mitigées le mois dernier.

Un indice ajusté saisonnièrement des ventes en attente de maisons aux États-Unis a augmenté de 1,8 % en février par rapport au mois précédent, mais a diminué de 0,8 % par rapport à l’année précédente, a indiqué mardi la National Association of Realtors. Il y a généralement un délai d’un ou deux mois entre la signature d’un contrat et la finalisation de la vente.

Par ailleurs, les ventes de maisons neuves ont chuté de près de 18 % en janvier par rapport au mois précédent et ont diminué de 11,3 % par rapport à janvier de l’année dernière, selon le U.S. Census Bureau jeudi.

Le taux moyen sur 30 ans reste inférieur à celui de l’année dernière, ce qui devrait profiter aux acheteurs capables d’acheter à ces taux actuels.

Cependant, la récente inversion des taux hypothécaires a obscurci la saison d’achat printanière, traditionnellement la période la plus active pour le marché immobilier.

Déjà, des signes montrent que la hausse des taux pourrait décourager certains acheteurs potentiels, ainsi que des propriétaires cherchant à refinancer leur prêt existant à un taux plus bas.

Les demandes de prêt hypothécaire ont chuté de près de 11 % la semaine dernière par rapport à la précédente, principalement en raison d’une forte baisse des demandes de refinancement, selon la Mortgage Bankers Association. Les demandes de prêt pour acheter une maison restent supérieures à celles de l’année dernière, a noté la MBA.

« Alors que les taux approchaient des plus bas niveaux depuis plusieurs années, l’intérêt des acheteurs a commencé à se réveiller, mais la dynamique durable dépend de plus que le coût d’emprunt », a écrit Anthony Smith, économiste principal chez Realtor.com, dans un courriel. « L’incertitude accrue pourrait à nouveau mettre de côté à la fois acheteurs et vendeurs, reflétant les conditions hésitantes du marché observées l’année dernière. »