Bénéfice net en légère hausse de 3% ! Le rapport annuel inaugural de la Banque CITIC après son adhésion au club des "dix mille milliards"

Banque cotée de longue date, CITIC Bank a lancé cette année la publication de ses résultats annuels en premier.

Le 20 mars au soir, CITIC Bank a publié ses résultats pour 2025, avec un chiffre d’affaires de 2124,75 milliards de yuans, en léger recul de 0,55 % par rapport à l’année précédente, et un bénéfice net attribuable aux actionnaires de 706,18 milliards de yuans, en hausse de 2,98 %. Ce léger accroissement a fixé une tonalité stable pour les résultats annuels de cette année.

De plus, c’est la première année où CITIC Bank publie ses résultats après avoir franchi la barre des 10 000 milliards d’actifs, ce qui suscite une attention particulière quant aux perspectives de performance à venir.

Performance relativement remarquable des revenus non liés aux intérêts

Les résultats de 2025 montrent qu’avec la réduction des coûts, l’amélioration de l’efficacité et l’optimisation de la structure, la rentabilité s’est relativement stabilisée, et le total des actifs a atteint un nouveau palier.

Revenus et bénéfices, le chiffre d’affaires s’élève à 2124,75 milliards de yuans, en léger recul de 0,55 %, témoignant d’une forte résilience des revenus ; le résultat opérationnel s’élève à 836,74 milliards de yuans, en hausse de 3,39 % ; le total des profits s’établit à 840,43 milliards de yuans, en progression de 3,93 % ; le bénéfice net attribuable aux actionnaires est de 706,18 milliards de yuans, en hausse de 2,98 %.

Structure des revenus, le revenu net d’intérêts s’élève à 1444,69 milliards de yuans, en baisse de 1,51 %. Il représente environ 68 % du total des revenus. En raison du contexte macroéconomique et des concessions faites à l’économie réelle, la marge nette d’intérêt s’est réduite à 1,63 % (en baisse de 0,14 point de pourcentage), ce qui a pesé sur le revenu net d’intérêts.

Les revenus non liés aux intérêts ont atteint 680,06 milliards de yuans, en hausse de 1,55 %, représentant environ 32 % du total des revenus. Dans un contexte de contraction de la marge d’intérêt, la croissance contre la tendance des revenus non liés aux intérêts est devenue un pilier essentiel pour stabiliser l’ensemble des revenus.

Efficacité accrue de la gestion des risques

Pendant la période, la qualité des actifs de CITIC Bank est restée stable, avec une capacité solide à résister aux risques.

Concernant les indicateurs clés de risque, le taux de prêts non performants (PNP) est de 1,15 %, en baisse de 0,01 point de pourcentage par rapport à la fin de l’année précédente, indiquant une amélioration continue de la qualité des actifs ;

Le montant des prêts non performants s’élève à 672,16 milliards de yuans, en légère hausse de 7,31 milliards (+1,10 %) par rapport à la fin de l’année précédente ; le ratio de couverture des provisions est de 203,61 %, en baisse de 5,82 points de pourcentage, mais restant au-dessus de 200 %.

Le rapport indique qu’en 2025, CITIC Bank a poursuivi la mise en œuvre des « Cinq stratégies intégrées » (recherche sectorielle, politique de crédit, normes d’examen et d’approbation, directives de marketing, évaluation des performances), en maintenant une gestion proactive de la qualité des actifs. La transformation vers une gestion des risques numérique et intelligente a été accélérée, en renforçant les niveaux de « défense technologique » et de « contrôle intelligent », tout en approfondissant l’application de méthodes avancées de mesure du capital, incarnant la philosophie de « filtrer les risques pour préserver les profits ».

Fusion des activités d’entreprise et de marché financier

Dans ses principales activités, CITIC Bank a maintenu en 2025 une configuration équilibrée entre banque d’entreprise, banque de détail et marché financier.

Concernant la banque d’entreprise, elle est devenue le « pilier » de la performance globale, avec un revenu net d’exploitation de 919,30 milliards de yuans, en hausse de 2,18 %, représentant 47,35 % du revenu net total de la banque. Par ailleurs, le volume de prêts aux entreprises a fortement augmenté de 13,24 %, atteignant 3,29 trillions de yuans, ce qui témoigne d’une performance remarquable.

Le marché financier est devenu le nouveau moteur de performance de la banque, avec un revenu net d’exploitation de 280,59 milliards de yuans, en hausse de 4,95 %, représentant 14,45 % du revenu net total. Cela reflète la capacité de la banque à exploiter pleinement des outils tels que le financement obligataire, la couverture de change, la location d’or, en combinant « gestion autonome » et « service client » pour équilibrer rentabilité et soutien à l’économie réelle, démontrant une forte capacité opérationnelle.

Quant à la banque de détail, ses résultats sont plus modérés, avec un revenu de 748,43 milliards de yuans, en baisse de 8,53 % en raison du contexte macroéconomique, représentant 38,55 % du total. En 2025, le solde des dépôts de détail a atteint 1,79 trillion de yuans, en hausse de 7,98 %, avec une structure de passifs en constante amélioration, constituant un point fort peu fréquent dans ce secteur.

Les principaux actionnaires continuent d’augmenter leur participation

De plus, durant la période, le principal actionnaire et le contrôleur effectif de CITIC Bank n’ont pas changé (CITIC Group en tant que contrôleur effectif, CITIC Financial Holdings en tant que principal actionnaire), mais la structure de détention des dix premiers actionnaires a connu des changements positifs notables :

D’une part, le principal actionnaire a activement augmenté sa participation et transféré des actions. CITIC Financial Holdings a augmenté ses achats d’actions A de 295 millions d’actions durant la période. De plus, le transfert de parts entre CITIC Financial Holdings, Metal Link Limited et Ruiqun Investment a été finalisé.

D’autre part, les investisseurs institutionnels, notamment les compagnies d’assurance, ont fortement renforcé leur position. Deux produits de China Life Insurance ont accru leur détention d’actions A de manière significative, avec respectivement 890 millions et 104 millions d’actions supplémentaires.

Par ailleurs, l’obligation convertible « CITIC 转债 » émise en 2019 pour 40 milliards de yuans est arrivée à échéance le 4 mars 2025, avec environ 39,943 milliards de yuans convertis en actions ordinaires A, totalisant 6,71 milliards d’actions, ce qui a considérablement renforcé le capital de base (ratio de capital de niveau 1 à 9,48 %).

Une augmentation de capital auprès de CITIC Financial Leasing a été réalisée, et l’autorisation a été donnée de créer une société d’investissement en actifs financiers (Xinyin JinTou) en utilisant des fonds propres, afin d’améliorer la stratégie globale de licences financières.

Perspectives pour l’année prochaine

CITIC Bank a également publié un plan de distribution des bénéfices pour 2025, avec une politique de dividendes assez généreuse : distribution de 1,93 yuan en dividendes en cash par 10 actions (taxes comprises).

En ajoutant le dividende interim déjà distribué (1,88 yuan par 10 actions), le total annuel s’élève à 3,81 yuan par 10 actions.

Dans ses perspectives, la banque prévoit pour 2026 une croissance des actifs d’environ 5 %, en continuant de s’appuyer sur l’avantage synergique du « modèle financier + industrie » du groupe CITIC. Elle vise à maintenir une stratégie centrée sur « la banque en tant que leader, la contribution stable de la banque de détail, l’augmentation des revenus du marché financier, et la création de valeur par la gestion des risques », pour se rapprocher des banques de classe mondiale.

Avertissement sur les risques et clauses de non-responsabilité

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