Offre et demande : pourquoi les investisseurs doivent comprendre cette règle fondamentale

Pour les investisseurs souhaitant prévoir les mouvements de prix des actifs, comprendre le concept d’offre et de demande n’est pas seulement une question théorique, mais un outil essentiel pour analyser le marché. Que ce soit le marché boursier, le marché des cryptomonnaies ou d’autres marchés financiers, ces deux forces sont ce qui détermine le prix à chaque changement.

La demande et l’offre : les bases du marché

Lorsque le prix augmente rapidement, ce n’est pas pour d’autres raisons que le fait qu’il y ait plus d’acheteurs que de vendeurs. Inversement, lorsque le prix chute violemment, cela signifie que la pression vendeuse domine. Ce cas est appelé déséquilibre entre (Demande) et (Offre).

La demande désigne la volonté d’acheter un bien ou un service à différents niveaux de prix. Si l’on trace cette demande sur un graphique, on obtient une courbe indiquant qu’à bas prix, les acheteurs sont plus disposés à acheter, mais qu’à haut prix, leur demande diminue. C’est la loi de la demande, qui a une relation inverse avec le prix.

En revanche, l’offre désigne la volonté de vendre un bien ou un service à différents niveaux de prix. À des prix élevés, les vendeurs sont plus enclins à vendre, mais à des prix faibles, ils réduisent la quantité proposée. Cette relation est appelée loi de l’offre, qui a une relation directe avec le prix.

L’équilibre : le point où le prix se décide

Le prix réel du marché ne se forme pas au hasard, mais à partir du point d’(Équilibre), où la courbe de demande croise celle de l’offre. À ce point, la quantité que les acheteurs souhaitent acheter est égale à la quantité que les vendeurs proposent.

Si le prix dépasse l’équilibre, il y aura un surplus de produits, car la production dépasse la demande, obligeant les vendeurs à baisser leurs prix. Si le prix tombe en dessous de l’équilibre, il y aura pénurie, poussant les acheteurs à payer plus cher. Le prix revient alors naturellement à l’équilibre du marché.

Facteurs influençant la demande sur le marché financier

Liquidité : lorsque de l’argent entre massivement sur le marché, les investisseurs disposent de plus de capitaux, devenant ainsi des acheteurs. À l’inverse, en cas de manque de liquidité, la demande diminue.

Taux d’intérêt : lorsque les taux d’intérêt sont faibles, les investisseurs recherchent des rendements dans des actifs risqués, augmentant ainsi la demande d’achat.

Confiance : un facteur psychologique clé. Lorsqu’il y a de bonnes nouvelles, la confiance augmente, ce qui accroît la demande. En cas de mauvaises nouvelles, la demande diminue.

Facteurs influençant l’offre sur le marché financier

Politique de l’entreprise : une augmentation de capital augmente l’offre, tandis que le rachat d’actions la réduit.

Introduction en bourse (IPO) : une nouvelle entreprise entrant sur le marché augmente l’offre.

Réglementation : des restrictions sur la libération d’actions peuvent limiter l’offre.

Lire la force d’achat et de vente via le prix

Offre et demande désignent les facteurs qui entraînent le mouvement des prix. Les investisseurs peuvent interpréter ces signaux via le Price Action.

Bougies vertes (Fermeture > Ouverture) indiquent une dominance des acheteurs, une demande forte.

Bougies rouges (Fermeture < Ouverture) indiquent une dominance des vendeurs, une pression vendeuse forte.

Doji (Ouverture et fermeture proches) montrent une opposition équilibrée entre acheteurs et vendeurs, sans tendance claire.

Identifier un retournement : Zone de demande et d’offre

Les traders utilisent la zone de demande et d’offre pour anticiper un changement de tendance.

DBR (Demand Zone Drop Base Rally) : le prix chute fortement suite à une forte vente (Drop), puis construit une base (Base). Lorsqu’une pression d’achat revient, le prix remonte (Rally). Les traders peuvent acheter lorsque le prix dépasse la limite supérieure de cette zone.

RBD (Supply Zone Rally Base Drop) : le prix monte suite à une forte demande (Rally), puis construit une base (Base). Lorsqu’une pression de vente revient, le prix chute (Drop). Les traders peuvent vendre lorsque le prix dépasse la limite inférieure de cette zone.

Suivre la tendance : lorsque la force d’un seul côté reste forte

RBR (Rally Base Rally) - Tendance haussière continue : le prix monte (Rally), construit une base (Base), puis continue à monter (Rally). Ce signal indique que la pression d’achat est toujours présente, la demande reste forte. Les traders peuvent acheter lors du dépassement de la limite supérieure de la zone pour suivre la tendance haussière.

DBD (Drop Base Drop) - Tendance baissière continue : le prix chute (Drop), construit une base (Base), puis continue à chuter (Drop). Ce signal indique que la pression vendeuse est toujours présente, l’offre reste forte. Les traders peuvent vendre lors du dépassement de la limite inférieure de la zone pour suivre la tendance baissière.

En résumé

Offre et demande désignent deux forces fondamentales qui font fonctionner le marché. Économistes et investisseurs professionnels utilisent tous cette idée. La différence est que les investisseurs cherchent à l’utiliser pour faire du profit.

Apprendre cela n’est pas difficile si vous pratiquez réellement. Observez les graphiques lors d’événements importants, et essayez de lire comment la pression d’achat et de vente s’affrontent. C’est la meilleure façon d’apprendre, car le marché vous enseignera à chaque fois que vous porterez votre regard dessus.