Le bras de capital-risque Crypto leader révèle ses priorités d'investissement pour 2025 : RWA, innovations DeFi et IA

Source : DefiPlanet Titre original : Coinbase Ventures vise des actifs réels, des améliorations DeFi et des innovations en IA pour 2025 Lien original :

Aperçu rapide

• Une société de capital-risque de premier plan concentrera ses investissements de 2025 sur des actifs du monde réel, la DeFi de nouvelle génération et les innovations en IA.
• La société s'attend à une croissance de la tokenisation, des prop-AMMs, des marchés de prévision et des outils cryptographiques préservant la vie privée.
• Les outils commerciaux onchain alimentés par l'IA et les solutions de “preuve d'humanité” devraient gagner en popularité d'ici 2026.

Domaines de concentration des investissements

La branche de capital-risque d'un grand échange de crypto-monnaies a annoncé des plans pour injecter des capitaux frais dans le trading d'actifs réels (RWA), des systèmes de finance décentralisée avancés (DeFi) et l'intelligence artificielle au cours de l'année à venir.

Dans une annonce récente, la société a déclaré que les équipes construisant des plateformes de tokenisation d'actifs, des échanges spécialisés, des terminaux de trading et des infrastructures d'IA pilotées par des agents seront ses principales cibles. Ces domaines ont été décrits comme les pipelines les plus prometteurs pour la prochaine vague d'entreprises crypto à succès.

Croissance du portefeuille et activités récentes

Depuis son lancement en 2018, la société de capital-risque a soutenu 618 projets et détient désormais des participations dans 422 startups. Les investissements récents incluent des plateformes de conformité DeFi, des startups de paiement et des plateformes de marché prédictif.

Tendances et opportunités du marché

Exposition aux actifs réels : Les commentaires des investisseurs ont noté la demande croissante pour une exposition synthétique aux actifs hors chaîne, prédisant une croissance des outils tels que les contrats à terme perpétuels construits sur des classes d'actifs réels. L'émergence des AMM propriétaires (prop-AMMs) représente une nouvelle architecture d'échange conçue pour protéger les fournisseurs de liquidités de l'exploitation par des traders haute fréquence et des bots.

Marchés de Prédiction : Les agrégateurs de marchés de prédiction devraient devenir une interface dominante pour les utilisateurs, consolidant la liquidité fragmentée et fournissant des tableaux de cotes d'événements unifiés.

DeFi Économiquement Efficace : Des intégrations potentielles entre les plateformes de contrats à terme perpétuels et les protocoles de prêt pourraient permettre aux utilisateurs de gagner des rendements sur leur garantie tout en maintenant des positions à effet de levier, augmentant ainsi l'efficacité du capital dans l'ensemble de DeFi.

Crédit Crypto Non Securisé : Le secteur DeFi devrait voir des protocoles combinant la réputation on-chain avec des données de crédit off-chain pour permettre le prêt non sécurisé à grande échelle. Les États-Unis détiennent à eux seuls 1,3 trillion de dollars en lignes de crédit non sécurisées renouvelables, un marché que la crypto pourrait potentiellement perturber grâce à une accessibilité et une efficacité supérieures.

DePIN et infrastructure AI : Les Réseaux d'Infrastructure Physique Décentralisés (DePIN) pourraient servir de cadre pour la collecte de données d'interaction réelles de grande valeur, répondant au manque de données d'entraînement de haute qualité pour la robotique et l'IA incarnée.