Résilience du Marché boursier américain : Analyse du changement d'aujourd'hui et de ses implications pour le Crypto

Après un premier mouvement à la hausse, les actions américaines ont subi une pression lors des échanges matinaux de vendredi. Les principaux indices ont reculé en territoire négatif après avoir atteint de nouveaux sommets intrajournaliers.

Au fur et à mesure que la journée avançait, les moyennes principales ont considérablement récupéré par rapport à leurs points les plus bas mais ont néanmoins clôturé en territoire négatif :

• Le Dow a chuté de 220,43 points ou 0,5 pour cent pour atteindre 45 400,86
• L'indice S&P 500 a chuté de 20,58 points ou 0,3 pour cent pour atteindre 6 481,50
• Le Nasdaq a chuté de 7,31 points ou de moins d'un dixième de pour cent à 21 700,39

La performance hebdomadaire des principales moyennes était mitigée :

• Le Nasdaq, riche en technologies, a bondi de 1,1 pour cent
• Le S&P 500 a augmenté de 0,3 pour cent
• Le Dow plus étroit a chuté de 0,3 pour cent

Analyse du mouvement du marché

Le déclin précoce à Wall Street a été déclenché par la publication d'un rapport très surveillé du département du Travail montrant une croissance de l'emploi aux États-Unis en août beaucoup plus faible que prévu :

• L'emploi dans les secteurs non agricoles a augmenté de seulement 22 000 emplois en août, après une révision à la hausse de l'augmentation de 79 000 emplois en juillet.
• Les économistes s'attendaient à ce que l'emploi augmente de 75 000 postes
• L'augmentation précédemment signalée de 14 000 emplois en juin a été révisée à la baisse pour une diminution de 13 000 emplois.
• Le taux de chômage a légèrement augmenté à 4,3 % en août contre 4,2 % en juillet, conformément aux estimations des économistes

Au départ, les traders ont réagi positivement au rapport, optimistes quant au fait que les données inciteraient la Réserve fédérale à abaisser les taux d'intérêt plus tard ce mois-ci. Cependant, ce sentiment a diminué peu après le début des échanges, poussant certains traders à encaisser les gains précoces en raison des inquiétudes concernant les perspectives économiques.

Performance du secteur et corrélation des crypto-monnaies

• Les actions financières figuraient parmi les pires performers du marché.
• Les actions des producteurs de pétrole ont été entraînées vers le bas par une chute prolongée des prix du pétrole brut.
• Les actions de l'or ont fortement augmenté avec le prix du métal précieux
• Les actions du secteur de l'acier, de la biotechnologie et du logement ont également connu une force considérable.

Il est intéressant de noter que le marché des cryptomonnaies a montré une tendance divergente par rapport aux actions traditionnelles. Alors que les actions américaines subissaient une pression à la baisse, les principales cryptomonnaies sur les principales bourses centralisées (CEXs) ont démontré leur résilience. Ce comportement de découplage suggère que les actifs cryptographiques pourraient être de plus en plus considérés comme une couverture potentielle contre la volatilité du marché traditionnel.

Aperçu du marché mondial

• Les marchés de la région Asie-Pacifique étaient pour la plupart en hausse : l'indice Nikkei 225 du Japon en hausse de 1,0 %, l'indice composite de Shanghai en Chine en hausse de 1,2 %
• Les marchés européens ont tendance à la baisse : l'indice DAX allemand -0,7 %, l'indice CAC 40 français -0,3 %, l'indice FTSE 100 du Royaume-Uni -0,1 %

Réaction du marché obligataire

Les trésors ont fortement augmenté en réaction aux données sur l'emploi plus faibles que prévu. Le rendement de l'obligation de référence à dix ans a chuté de 9,0 points de base pour atteindre un niveau de clôture de cinq mois de 4,086 pour cent. Ce mouvement sur le marché obligataire pourrait potentiellement influencer les taux de prêt crypto sur les plateformes CEX, alors que la finance traditionnelle et crypto continue de montrer une interconnexion croissante.

Regarder vers l'avenir

Le trading de la semaine prochaine sera probablement influencé par les réactions aux rapports sur l'inflation des prix à la consommation et des prix à la production, ce qui pourrait avoir un impact supplémentaire sur les perspectives des taux d'intérêt. Les traders de crypto-monnaies sur les plateformes CEX devraient surveiller de près ces indicateurs économiques, car ils pourraient fournir des informations sur les mouvements potentiels des prix des cryptomonnaies et les fluctuations du volume de trading.