Qu'est-ce qu'un fonds ? Comment un fonds génère-t-il des bénéfices ? Comment un particulier peut-il allouer un portefeuille d'investissement ?

Si vous êtes un professionnel occupé, ou si vous ne souhaitez pas approfondir l'analyse des investissements mais avez des besoins en gestion financière, cet article peut certainement vous inspirer de manière pratique ! Je vais vous présenter les fonds - un produit financier géré par des professionnels, avec un risque relativement faible.

La nature et les avantages des fonds

« Fonds » désigne un fonds d'investissement en valeurs mobilières, où les banques ou les courtiers émettent des parts de fonds pour remettre votre argent à un gestionnaire de fonds et un dépositaire de fonds pour la garde. Il s'agit d'un moyen d'investissement en valeurs mobilières indirect, permettant aux investisseurs de partager les bénéfices et de supporter les risques ensemble.

En fonction de l'objet d'investissement, les fonds peuvent être classés en "fonds monétaires", "fonds obligataires", "fonds indiciels", "fonds mixtes" et "fonds d'actions".

Comment un fonds peut-il vous faire gagner de l'argent ?

Je vais expliquer en quatre étapes :

1. Flux de fonds : où va votre argent ?

Le fonctionnement d'un fonds implique principalement trois parties : les investisseurs (vous), le gestionnaire de fonds (le gestionnaire) et l'institution bancaire (le dépositaire).

Votre argent est regroupé, avec une stratégie d'investissement élaborée par le gestionnaire de fonds, puis ces fonds sont investis dans divers marchés par le dépositaire. Chaque participant joue un rôle clé pour garantir que vos investissements fonctionnent de manière sécurisée et efficace.

2. Type de fonds : parmi de nombreux choix, lequel choisir ?

Fonds monétaires : Investit principalement dans des produits à revenu fixe à court terme, avec un faible risque et une bonne liquidité, mais les rendements à long terme sont généralement faibles. Convient aux investisseurs conservateurs ayant des exigences élevées en matière de sécurité.

Fonds obligataires : Investissement dans divers types d'obligations pour générer des revenus d'intérêts fixes. Les fonds d'obligations d'État présentent peu de risques et une bonne liquidité. Cependant, la période d'investissement est relativement longue pour obtenir un rendement conséquent.

Fonds d'actions : Investissant principalement dans des actions, ils présentent un risque plus élevé mais peuvent offrir des rendements plus élevés. Ils conviennent à un investissement à long terme, mais sont soumis au risque de volatilité du marché.

Fonds indiciels : Suivent la performance d'un indice spécifique, comme les ETF. Bonne liquidité, risque modéré, mais soumis aux fluctuations de l'indice.

Fonds mixte : Investit simultanément dans diverses actifs tels que les actions, les obligations, etc., équilibrant le risque et le rendement. Le risque se situe entre celui des obligations et des fonds d'actions, adapté aux investisseurs conservateurs.

Pour être honnête, le plus grand avantage des fonds est que le risque est inférieur à celui des actions, des contrats à terme, etc., et le seuil d'entrée est également bas - on peut entrer avec seulement trois mille dollars ! Mais ne vous laissez pas tromper par ce faible risque, la période d'investissement est généralement plus longue et n'est pas adaptée à ceux qui recherchent des profits rapides.

3. Allocation de portefeuille : Ne mettez pas tous vos œufs dans le même panier.

Je pense qu'il est essentiel de constituer un portefeuille d'investissement raisonnable en fonction de la capacité de risque personnelle. Voici une configuration de référence :

Profil d'investisseur à risque : 50% fonds d'actions, 25% fonds obligataires, 15% fonds monétaires, 10% autres

Type neutre au risque : Fonds d'actions 35 %, fonds obligataires 40 %, fonds monétaires 20 %, autres 5 %

Aversion au risque : Fonds d'actions 20%, Fonds obligataires 20%, Fonds monétaires 60%

4. Souscription de fonds : comment commencer à investir ?

Chaque société de courtage a son propre processus de souscription, qui comprend généralement l'ouverture d'un compte, le choix d'un fonds, le paiement, etc.

Coût de l'investissement dans les fonds

Lorsque vous investissez dans des fonds, vous pourriez rencontrer ces frais :

Frais de souscription : Environ 1,5 % pour les obligations, environ 3 % pour les actions, certains canaux peuvent offrir des réductions.

Frais de rachat : La plupart des fonds à Taïwan n'ont pas de frais de rachat, mais les fonds achetés par la banque peuvent avoir des frais de gestion de fiducie.

Frais de gestion : Frais de gestion perçus par la société de fonds, généralement entre 1 % et 2,5 % par an.

Frais de garde : Frais perçus par la banque dépositaire, environ 0,2 %/an.

Avantages de l'investissement dans les fonds

Diversité des ressources : Regroupe les fonds de nombreux investisseurs pour investir dans différents actifs, offrant ainsi des opportunités d'investissement plus variées.

Diversification des risques : Répartir les fonds sur plusieurs catégories d'actifs pour réduire le risque d'un investissement unique.

Gestion professionnelle : Gérée par une équipe professionnelle, dotée d'une connaissance approfondie du marché et de capacités de recherche.

Haute liquidité : La plupart des fonds peuvent être achetés et vendus à tout moment, facilitant la conversion en espèces.

Faible seuil d'investissement : De petits montants peuvent également participer, ce qui convient aux investisseurs ordinaires.

Pour être honnête, les fonds sont bons mais ne sont pas omnipotents. J'ai observé que de nombreux fonds ne performent pas aussi bien que leur publicité le prétend, certains sous-performant même le marché à long terme. Avant d'investir, il est essentiel d'étudier attentivement les performances historiques des fonds et les compétences des gestionnaires de fonds, ne vous laissez pas emporter par des frais élevés et de belles promesses.

Pour les petits investisseurs, les fonds sont effectivement un bon choix, mais n'oubliez pas qu'un gestionnaire de fonds, aussi professionnel soit-il, peut aussi se tromper sur le marché. L'investissement comporte toujours des risques, et la gestion financière doit toujours être supervisée par soi-même.