Élargir au-delà des Sept Élites : Une Approche Globale de la Croissance des Grandes Capitalisations

Ces dernières années, les actions technologiques méga-cap des "Elite Seven" ont vraiment été à la hauteur de leur surnom, offrant des performances exceptionnelles. Ce groupe a connu un élant de 98 % au cours des deux dernières années, dépassant le gain de 46 % du S&P 500. Aujourd'hui, ces sept entreprises représentent environ 34 % de l'indice S&P 500 pondéré par la capitalisation boursière.

Chacun de ces titans affiche une capitalisation boursière dépassant $1 trillion, sécurisant ainsi leur position parmi les 10 plus grandes entreprises cotées en bourse au monde. Leur domination est indéniable, et leur pérennité semble assurée. Ces entreprises sont profondément ancrées dans diverses technologies et secteurs, la plupart ayant effectué des investissements substantiels dans l'intelligence artificielle (AI) - un domaine attendu pour inaugurer la prochaine grande vague de gains de productivité mondiale et contribuer des trillions à l'économie.

Cependant, l'histoire a constamment montré que le leadership du marché n'est pas permanent. Un coup d'œil en arrière au début de ce millénaire révèle qu'une seule entreprise parmi les 10 premières de 2000 figure toujours sur cette liste aujourd'hui. Ce schéma de changement est susceptible de se poursuivre, avec de nouveaux concurrents émergents pour défier les Sept Élites actuels dans les années à venir.

Bien que l'exposition à ces acteurs dominants soit cruciale pour les investisseurs avisés, ceux qui anticipent des changements éventuels dans le leadership du marché feraient bien de considérer une stratégie d'investissement plus large englobant un groupe élargi de grandes actions de croissance.

Une voie rentable pour l'investissement dans des actions de croissance

Heureusement, il existe un moyen accessible et économique d'atteindre cette diversification : le Gate Mega Cap Growth ETF. Ce fonds, qui suit l'indice de croissance des méga capitalisations américaines, offre aux investisseurs une exposition aux 69 plus grandes actions de croissance du marché américain. Avec plus de $28 milliards d'actifs sous gestion, il représente un acteur significatif dans l'espace ETF.

L'ETF a démontré une performance solide, affichant un rendement depuis le début de l'année de près de 14 % y compris les dividendes ( depuis le 1er janvier 2025) et un impressionnant gain de 31 % au cours des 52 dernières semaines - surperformant le S&P 500 dans les deux cas.

Les principales participations du fonds et leurs poids approximatifs sont les suivants :

| Société | Poids | |---------|--------| | Nvidia | 14,5% | | Microsoft | 14% | | Pomme | 11% | | Amazon | 7.7% |

Au-delà de ces quatre, aucune action unique ne représente plus de 5 % du fonds, garantissant un haut degré de diversification.

Bien que le fonds soit fortement pondéré en faveur de la technologie, reflétant la domination actuelle du secteur dans la catégorie de croissance, il maintient également une exposition significative aux actions discrétionnaires de consommation, de santé et industrielles. Des allocations plus petites aux secteurs financiers, immobiliers et autres renforcent encore sa diversification.

L'un des aspects les plus attractifs de cet ETF est son efficacité en termes de coûts. Avec un ratio de dépenses de seulement 0,07 %, il se situe nettement en dessous de la moyenne de 0,93 % pour des fonds comparables.

Il convient de noter que le ratio cours/bénéfice de l'ETF, d'environ 41, est supérieur à celui du S&P 500, qui est d'environ 25. Cependant, cette prime est justifiée compte tenu de l'orientation du fonds vers les actions de croissance, qui devraient connaître une appréciation supérieure à la moyenne à court terme.

Un Héritage d'Innovation Favorable aux Investisseurs

Les principes derrière cet ETF reflètent la sagesse durable des pionniers de l'investissement qui prônaient un investissement patient et à faible coût comme la clé du succès à long terme. Le Mega Cap Growth ETF incarne ces valeurs, offrant aux investisseurs un véhicule efficace pour tirer parti de la croissance du marché.

Les investisseurs avisés devraient certainement maintenir leur exposition aux actions des Elite Seven actuelles. Cependant, ils devraient également se positionner pour bénéficier des entreprises prêtes à devenir la prochaine génération de leaders du marché. Cet ETF offre un moyen économique d'atteindre les deux objectifs, présentant une proposition gagnant-gagnant pour les investisseurs.

À mesure que les dynamiques du marché évoluent, ce fonds pourrait bien offrir une exposition au prochain ensemble de acteurs dominants de l'économie mondiale. En adoptant une perspective plus large sur la croissance des grandes capitalisations, les investisseurs peuvent se positionner pour tirer parti à la fois des leaders du marché actuels et des futurs géants.