Qu'est-ce que l'indicateur KD ? Voici le tutoriel le plus complet sur l'indicateur KD !

L'indicateur KD (nom complet : Stochastique Oscillateur) a été défendu par George Lane en 1950 en Amérique. Son objectif est de saisir les changements de momentum du marché et les points de retournement des tendances. Les valeurs de l'indicateur KD fluctuent entre 0 et 100. Le terme "stochastique" signifie enregistrer les fluctuations de prix élevées et basses sur une certaine période et les comparer à une période antérieure. L'indicateur KD aide principalement les traders à juger des situations de surachat ou de survente sur le marché.

L'indicateur KD est composé de la ligne K et de la ligne D.

1. La ligne K (%K) est également appelée ligne rapide et constitue l'axe principal de l'indicateur KD. Elle représente la position relative du prix de clôture actuel dans la plage de prix sur une période donnée (par exemple, les 14 derniers jours).

2. La ligne D (%D) est également appelée ligne retardée, elle est la version lissée de la ligne K. Elle est généralement définie comme la moyenne mobile simple (SMA) sur 3 périodes de la ligne K.

Dans la pratique, les traders doivent apprendre à interpréter la ligne KD.

• Lorsque la ligne K dépasse la ligne D, cela est généralement considéré comme un signal d'achat.
• Lorsque la ligne K passe en dessous de la ligne D, cela peut indiquer un signal de vente.

De plus, les paramètres KD affectent également la sensibilité de l'indicateur. La configuration des paramètres la plus courante est de 14 jours, mais les traders peuvent ajuster ces paramètres en fonction de leur stratégie de trading.

Deux, comment calcule-t-on la valeur KD ? Comment les valeurs K et D sont-elles calculées ?

L'indicateur KD est calculé en utilisant la moyenne mobile pondérée du RSV, donc la première étape pour calculer le KD est de calculer le RSV.

La signification de RSV est : « Par rapport aux n derniers jours, le prix de l'action d'aujourd'hui est-il fort ou faible ? » La formule de calcul est :

Ici,

• C est le prix de clôture du jour
• Ln est le prix le plus bas des n derniers jours.
• Hn est le prix le plus élevé des n derniers jours.
• n est généralement réglé sur 9. C'est parce que l'indicateur KD sur 9 jours est le plus courant.

La deuxième étape consiste à calculer la valeur K.

La valeur K est la moyenne pondérée de RSV et de la valeur K du jour précédent, et elle montre une réaction plus sensible et rapide aux fluctuations des prix des actions.

La formule de calcul de la valeur K est :

La valeur K d'aujourd'hui = (2/3 × la valeur K d'hier) + (1/3 × le RSV d'aujourd'hui)

Attention : en l'absence de valeur K pour le jour précédent, nous utiliserons 50 comme substitut.

La troisième étape est le calcul de la valeur D.

La valeur D ne réagit pas aussi rapidement aux fluctuations des prix des actions que la valeur K. Cela consiste en réalité à recalculer la moyenne pondérée de D d'hier et de K d'aujourd'hui, ce qui entraîne un effet de dilution. Par conséquent, la réaction de la valeur D n'est pas aussi sensible que celle de la valeur K.

La formule de calcul de la valeur D est :

De même, en l'absence de valeur D de la veille, nous utilisons 50 comme substitut.

Trois, comment appliquer l'indicateur KD ?

D'après l'explication précédente, il est évident que l'indicateur KD peut détecter les fluctuations de prix de manière sensible. Par conséquent, il est souvent utilisé par les investisseurs pour évaluer les tendances des prix des actions.

Jugement du surachat et de la survente en fonction de la taille de la valeur KD

En général :

Un KD supérieur à 80 indique que le prix des actions est haussier, mais il est important de noter qu'il pourrait être suracheté à court terme. La probabilité d'une nouvelle hausse est de 5 %, tandis que celle d'une baisse est de 95 %. Il est nécessaire de faire attention au fait que le marché est surchauffé et qu'une correction est très probable.

Un KD inférieur à 20 indique que le prix des actions est baissier et qu'il pourrait être surévalué à court terme. La probabilité d'une nouvelle baisse est de 5 %, tandis que celle d'une hausse est de 95 %. En l'observant avec le volume des transactions, si le volume augmente progressivement, la possibilité d'un rebond devient plus élevée.

Lorsque la valeur KD est proche de 50, cela indique que le marché est actuellement dans un état d'équilibre entre les positions longues et courtes. Les investisseurs peuvent adopter une attitude d'attente ou effectuer des transactions en range.

*Il ne faut pas nécessairement s'attendre à une baisse immédiate simplement parce qu'il est en surachat, ni à une hausse immédiate simplement parce qu'il est en survente. Cette valeur doit être considérée uniquement comme un signal d'avertissement de risque.

Jugement du signal d'achat par le croisement doré de l'indicateur KD

Qu'est-ce que le croisement doré KD ?

Lorsque la valeur K dépasse la valeur D à la hausse (la ligne rapide dépasse la ligne retardée), cela s'appelle un croisement doré. Cela indique que la tendance à court terme se renforce et que la probabilité d'une hausse future augmente. Dans ce cas, la méthode d'opération consiste à prendre une position acheteuse.

Imaginez que la valeur K est sensible au prix et réagit plus rapidement que la valeur D. Par conséquent, une rupture à la hausse pourrait devenir un point d'observation pour le point de retournement du prix.

Jugement du signal de vente par croisement à la baisse de l'indice KD

Qu'est-ce que le croisement mort KD ?

Lorsque la valeur K franchit la valeur D vers le bas depuis une position élevée (la ligne rapide passe en dessous de la ligne lente), cela s'appelle un croisement mort. Cela indique que la tendance à court terme s'affaiblit et que la probabilité d'une baisse future augmente. Dans ce cas, la méthode d'opération consiste à prendre une position de vente.

phénomène de ralentissement de l'indice KD

Qu'est-ce que le ralentissement ? Le ralentissement fait référence à un phénomène où, pendant une certaine période, un indicateur reste longtemps dans les zones de surachat (>80) ou de survente (<20), entraînant une perte d'efficacité de l'indicateur. Ce ralentissement peut être un ralentissement des hauts ou un ralentissement des bas.

Ralentissement des prix élevés : les prix des actions continuent d'augmenter et l'indicateur KD reste dans la plage de 80 à 100 pendant une longue période. Affaiblissement des prix : les cours des actions continuent de baisser, et l'indicateur KD reste pendant une longue période dans la plage de 0 à 20.

Comme mentionné précédemment, il y avait une directive selon laquelle il fallait vendre lorsque l'indicateur dépasse 80 et acheter lorsqu'il tombe en dessous de 20. Que faire si l'indicateur reste au-dessus de 80 pendant plusieurs jours consécutifs ? Faut-il vendre ou continuer à observer ?

Dans une telle situation, il est nécessaire pour les investisseurs d'analyser non seulement afin d'éviter des pertes dues à des révisions à la baisse soudaines, mais aussi de combiner avec d'autres indicateurs et situations fondamentales. S'il y a de bonnes nouvelles, ils peuvent continuer à observer. En revanche, si de mauvaises nouvelles apparaissent, il est impératif de modifier prudemment la stratégie d'exploitation et de vendre progressivement les actions détenues pour réaliser des bénéfices. En fin de compte, dans le marché boursier, le profit est la voie royale.

Judgement du tendance du marché basé sur l'écart de l'indicateur KD

La divergence fait référence à une situation où la tendance des prix des actions ne correspond pas à la tendance de l'indicateur KD. La divergence est généralement un signe avertisseur que le marché pourrait se retourner.

Il existe généralement deux types de situations de divergence : Divergence positive (signal baissier) et divergence négative (signal haussier).

Écart positif : également appelé écart de sommet, il fait référence à une situation où le prix des actions continue d'augmenter et de mettre à jour des sommets historiques, tandis que l'indicateur KD n'atteint pas de nouveaux sommets et reste en dessous du dernier sommet. Cela indique que, bien que le prix des actions augmente, l'élan suivant est insuffisant, ce qui signifie que le marché est en surchauffe et que la pression d'achat est faible, pouvant entraîner une inversion et une baisse à tout moment. L'écart de sommet est généralement considéré comme un signal de vente.

Le décalage négatif (décalage au fond) est l'inverse, où le prix des actions continue de baisser et atteint de nouveaux plus bas, alors que l'indicateur KD ne suit pas cette tendance et est dans un état plus élevé que le dernier plus bas. Cela indique que le marché est excessivement pessimiste, que la pression de vente diminue et qu'il y a une opportunité de retournement à la hausse. Le décalage au fond est généralement considéré comme un signal d'achat.

*Attention : L'écart n'est pas 100 % précis. Il est nécessaire de le combiner avec d'autres indicateurs pour évaluer.

Quatre, comment configurer l'indicateur KD ?

La période de calcul de l'indicateur KD est généralement de 14 jours, mais cette période peut être ajustée en fonction des besoins des traders. L'utilisation d'une période plus courte (comme 5 jours ou 9 jours) rend l'indicateur plus sensible, ce qui est adapté au trading à court terme. En revanche, l'utilisation d'une période plus longue (comme 20 jours ou 30 jours) rend l'indicateur plus lisse, ce qui est adapté à l'investissement à long terme.

Sur la plateforme de trading Gate, il n'est pas nécessaire de configurer le KD, car le système règle automatiquement l'indicateur KD à k=9 et d=3, mais ces valeurs peuvent être ajustées librement. Si les investisseurs préfèrent le moyen ou le long terme, ils peuvent également ajuster le KD à des valeurs plus élevées. Cela rend le RSV plus doux et réduit la sensibilité aux fluctuations du marché.

Il est dit que « la théorie sur papier est superficielle », et pour maîtriser l'indicateur KD, une pratique est nécessaire. Vous pouvez mettre en pratique votre stratégie de trading en utilisant un compte de démonstration gratuit du logiciel de trading Gate.

Cinq, quels sont les inconvénients de l'utilisation de la ligne KD ?

• "Les "petits paramètres" réagissent de manière excessive : En général, nous utilisons 9 ou 14 jours comme paramètres d'indicateur. La valeur KD peut détecter rapidement la dynamique du marché, mais parfois, elle est tellement sensible qu'elle génère beaucoup de bruit, rendant difficile pour les investisseurs de prendre des décisions appropriées.

• Ralentissement de la valeur KD : Si elle fluctue de manière continue à un niveau élevé ou peine à un niveau bas sans se retourner, comment les investisseurs devraient-ils prendre des décisions appropriées ? En particulier, lorsque cela fluctue au-dessus de 80, les investisseurs peuvent manquer une grande tendance.

• Les signaux sont trop fréquents : Comme mentionné précédemment, il est nécessaire de combiner le KD de différentes périodes avec différents indicateurs pour porter un jugement. Cela permettra d'être plus objectif.

• Indicateur retardé : Il n'est pas nécessaire de sacraliser excessivement la valeur KD. Après tout, c'est un indicateur retardé qui ne fait que fournir aux investisseurs des critères de jugement basés sur des données passées. Par conséquent, les investisseurs doivent déterminer eux-mêmes leurs objectifs d'investissement. Lorsqu'ils effectuent des transactions à court terme, ils doivent non seulement se référer aux indicateurs techniques, mais aussi définir des points de stop-loss et de prise de bénéfices.

VI. Conclusion de l'indicateur KD

L'indicateur KD aide les investisseurs à évaluer la surchauffe ou le refroidissement du marché, mais les indicateurs techniques ne sont pas une panacée. De plus, l'indicateur KD a ses inconvénients. Les investisseurs devraient traiter le KD comme un outil d'avertissement des risques et l'utiliser en combinaison avec d'autres indicateurs techniques et une analyse fondamentale. Cela permet de réduire les risques et d'augmenter le taux de réussite des investissements.

*Le contenu de cet article reflète l'opinion personnelle de l'auteur et les lecteurs ne doivent pas considérer cet article comme une justification d'investissement. Avant de prendre des décisions d'investissement, il est nécessaire de consulter un conseiller financier indépendant et de s'assurer que vous comprenez les risques. Les contrats de différence (CFD) sont des produits à effet de levier et il est possible de perdre l'intégralité de votre capital. Ces produits ne conviennent pas à tout le monde. Investissez avec prudence.