Maîtriser les lignes de défense des risques dans le marché des cryptomonnaies : guide complet des stratégies de stop loss

La stratégie de stop loss est un outil de gestion des risques indispensable dans le trading de cryptoactifs. Dans un marché de forte fluctuation, comprendre comment définir des points de stop loss appropriés peut efficacement protéger vos actifs et augmenter le taux de réussite de vos investissements.

Qu'est-ce que le stop loss et le point de stop loss ?

stop loss (Stop Loss) signifie arrêter la perte, il s'agit d'un mécanisme de gestion des risques qui ferme automatiquement ou manuellement une position lorsque le prix d'un actif atteint des conditions prédéfinies, afin d'empêcher l'extension des pertes. Le point de stop loss est le niveau de prix spécifique qui déclenche l'opération de stop loss.

Pourquoi le stop loss est-il si important ? La raison est simple :

• Correction rapide : Nos raisons d'entrée peuvent être erronées, le stop loss nous aide à reconnaître nos erreurs et à réduire nos pertes.
• Réagir aux changements du marché : Même si l'analyse est correcte au moment de l'entrée, l'environnement du marché peut changer de manière dramatique, rendant la logique initiale caduque.
• Éviter le risque systémique : Pendant les périodes de panique sur le marché (comme lors d'événements majeurs de cygne noir), le stop loss peut aider à éviter des risques inutiles.
• Prévenir les effondrements techniques : Lorsque le prix tombe en dessous d'un niveau de support clé, cela signifie généralement qu'il y aura une baisse plus importante.

Les graves conséquences de ne pas mettre de stop loss

Prenons l'exemple d'un investissement dans le BTC : supposons que vous investissiez 10 millions de dollars pour acheter des bitcoins d'une valeur de 50 000 dollars/jeton :

Si vous ne mettez pas en place de stop loss, vous pourriez faire face à deux situations :

1. Situation idéale : BTC continue d'augmenter ou atteint votre prix cible, réalisant un profit
2. Situation de risque : BTC a chuté de 30 % à 35 000 dollars, vos actifs ont diminué à 7 millions de dollars ; si cela continue de baisser de 50 % à 25 000 dollars, il ne reste que 5 millions de dollars d'actifs.

Lorsque la valeur d'un actif passe de 50 000 dollars à 25 000 dollars, pour récupérer son investissement, il faut une hausse de 100 % pour retrouver l'investissement initial. Dans le marché du chiffrement, de nombreux investisseurs ont du mal à supporter ce niveau de fluctuation et ont souvent tendance à vendre près des points les plus bas, réalisant ainsi des pertes.

En réalité, pendant le marché baissier de 2022, les investisseurs qui n'avaient pas mis en place un stop loss raisonnable ont généralement subi des pertes de plus de 80 %. Si un point de stop loss de 10 % avait été établi au début, les investisseurs auraient pu conserver 90 % de leurs fonds et n'auraient besoin d'obtenir qu'environ 11 % de rendement pour compenser les pertes.

Indicateurs techniques pour la mise en place de stop loss

Dans le marché des cryptoactifs, les indicateurs techniques suivants peuvent aider efficacement à déterminer la position de stop loss :

• Niveaux de support et de résistance : Dans une tendance baissière, les niveaux de prix atteints mais non franchis lors d'un retour en arrière peuvent être définis comme des points de stop loss.
• Indicateur MACD : Lorsque le MACD présente un "croisement mort" (la ligne à court terme passe en dessous de la ligne à long terme), cela indique qu'une tendance à la baisse se forme, un stop loss peut être placé en dessous de cette position.
• Bandes de Bollinger(BOLL) : Lorsqu'un prix casse à la baisse la bande médiane entre la bande supérieure et la bande médiane, un signal de vente est émis, pouvant être défini comme un point de stop loss.
• Indice de force relative (RSI) : Lorsque la valeur RSI diminue à partir d'un niveau élevé (au-dessus de 70), cela indique que l'achat excessif passe à un repli, à ce moment il est possible de considérer la mise en place d'un stop loss.

Selon l'analyse des données du marché, l'utilisation de l'indicateur ATR (Amplitude réelle moyenne) pour définir un stop loss est particulièrement adaptée aux caractéristiques de forte fluctuation du marché des cryptoactifs. La pratique typique consiste à placer le stop loss à un niveau correspondant au prix actuel moins 1,5 à 2 fois la valeur de l'ATR, ce qui permet de s'adapter efficacement à la volatilité des différentes phases du marché.

Trois méthodes pratiques pour configurer un stop loss

Les plateformes d'échange de cryptoactifs offrent généralement trois principales méthodes de stop loss :

1. stop loss

La méthode la plus basique, c'est-à-dire surveiller manuellement les positions et exécuter des opérations de clôture au moment approprié. Cela convient aux traders actifs qui ont une attention élevée sur le marché, mais présente le risque de ne pas pouvoir surveiller 24 heures sur 24.

2. stop loss condition (stop loss limit)

Étapes de configuration :

• Ouvrez l'interface de trading et sélectionnez l'actif de votre position actuelle
• Cliquez sur le bouton "stop loss" ou un bouton similaire
• Définir un prix de stop loss spécifique
• Confirmer les détails de la commande et soumettre

Lorsque le prix atteint la valeur définie, le système exécutera automatiquement l'opération de clôture sans intervention humaine. C'est la méthode préférée de la plupart des traders.

3. Suivi du stop loss

Également appelé "stop loss mobile", il s'agit d'une forme de stop loss plus avancée :

Étapes de configuration :

• Dans l'interface de trading, sélectionnez la fonction "stop loss suiveur" ou "stop loss mobile"
• Définir l'amplitude de suivi (généralement en pourcentage ou en montant fixe)
• Confirmer et activer le stop loss

L'avantage d'un stop loss suiveur est de pouvoir verrouiller une partie des profits. Par exemple, en configurant un stop loss suiveur à 2%, lorsque le prix augmente de 5%, le point de stop loss sera automatiquement ajusté au-dessus du prix d'entrée, garantissant ainsi que même en cas de retournement du marché, les bénéfices restent.

Application de la combinaison de stratégies avancées de stop loss

Les traders expérimentés combinent souvent plusieurs outils techniques pour optimiser leur stratégie de stop loss :

• Combinaison de l'ATR et des niveaux de support : Placer un stop loss à une distance de 1 à 2 fois l'ATR en dessous des niveaux de support clés, tenant compte de la structure technique et de la fluctuation du marché.
• Stop loss par lots : Divisez votre position en plusieurs parts, en définissant des stop loss de différentes amplitudes pour réduire le risque d'atteindre l'intégralité de la position en cas de fluctuations instantanées.
• Combinaison du stop loss conditionnel et du stop loss suiveur : Utilisez d'abord le stop loss conditionnel pour protéger les fonds, puis passez au stop loss suiveur pour sécuriser les profits après avoir réalisé des gains.

Lors des périodes de forte fluctuation sur le marché des cryptoactifs (comme lorsque le BTC fluctue de plus de 5 % par jour), il est recommandé d'adopter des paramètres de stop loss plus flexibles pour éviter des sorties inutiles dues à des fluctuations à court terme. En revanche, durant les phases de faible fluctuation, il est possible de définir des positions de stop loss plus précises.

Le stop loss n'est pas seulement un outil de protection des fonds, mais aussi une composante essentielle d'une stratégie de trading réussie. En fixant des points de stop loss de manière scientifique et raisonnable, les investisseurs peuvent contrôler les risques tout en augmentant la probabilité de bénéfices à long terme.