Qu'est-ce que le stop-loss ? Comment établir un point de stop-loss ? Guide à lire pour les Débutants investisseurs.

Dans un marché d'investissement en constante évolution, l'importance de la Gestion des risques est indéniable. Pour un Débutant qui s'initie au domaine de l'investissement, maîtriser des moyens efficaces de contrôle des risques est particulièrement crucial. La stratégie de stop-loss, en tant qu'un des outils de Gestion des risques indispensables pour les investisseurs, mérite une attention approfondie.

Cet article vous expliquera en détail le concept de stop-loss, son importance, et comment établir raisonnablement des points de stop-loss, vous aidant ainsi à naviguer plus aisément sur le chemin de l'investissement.

Compréhension de base des arrêts de pertes et des points d'arrêt de pertes

Le stop loss, comme son nom l'indique, est l'acte d'arrêter rapidement les pertes. Le point de stop loss est le niveau de prix spécifique qui déclenche cet acte. Lorsque le prix de l'actif atteint le point de stop loss prédéfini, l'investisseur exécutera une opération de clôture pour contrôler les pertes potentielles.

Pourquoi l'arrêt des pertes est-il si important ?

1. Mécanisme de correction : Les décisions d'investissement ne sont pas toujours correctes, établir un point de stop-loss peut corriger rapidement les jugements erronés.
2. Répondre aux changements du marché : Même si les raisons de l'investissement initial sont raisonnables, les changements de l'environnement du marché peuvent les rendre inapplicables. Un stop loss peut vous aider à ajuster votre stratégie à temps.
3. Éviter les risques systémiques : Face à la panique du marché provoquée par des événements mondiaux (comme une pandémie), un ordre de stop-loss peut vous aider à vous retirer rapidement et à réduire vos pertes.
4. Considérations techniques : Lorsque le prix tombe en dessous d'un niveau de support important, définir un point d'arrêt peut éviter des pertes plus importantes.

Les conséquences potentielles de ne pas mettre de stop-loss

Imaginez un scénario : vous investissez 10 millions de dollars de Hong Kong pour acheter des actions d'un géant de la technologie, au prix unitaire de 100 dollars de Hong Kong. Si vous ne mettez pas de stop loss, vous pourriez faire face à deux résultats :

1. Situation idéale : le prix des actions continue d'augmenter ou atteint l'objectif prévu, permettant de réaliser un bénéfice.
2. Situation de risque : le prix des actions chute considérablement, par exemple de 50 % à 50 HKD/action. À ce moment, votre investissement ne vaut plus que 5 millions HKD, et pour atteindre le seuil de rentabilité, le prix des actions doit augmenter de 100 %, ce qui pourrait prendre plusieurs années. Pire encore, de nombreux investisseurs pourraient vendre à des niveaux plus bas en raison de la pression psychologique, entraînant des pertes encore plus importantes.

Une gestion adéquate des pertes permet non seulement de contrôler efficacement l'ampleur des pertes, mais aussi d'améliorer l'efficacité d'utilisation des fonds. Par exemple, si vous placez un ordre de vente lors d'une baisse de 10 %, vous pouvez utiliser les 9 millions de dollars de Hong Kong restants pour rechercher de nouvelles opportunités d'investissement, il vous suffit d'obtenir environ 11 % de rendement pour compenser la perte précédente.

Utilisation des indicateurs techniques pour aider à la décision de stop-loss

En plus des méthodes simples de stop loss basées sur un pourcentage ou un montant fixe, nous pouvons également utiliser des indicateurs techniques pour optimiser les stratégies de stop loss :

1. Niveau de résistance : Dans une tendance baissière, les niveaux de prix que l'action a touchés plusieurs fois sans pouvoir les franchir peuvent être considérés comme des niveaux de résistance, et il peut être judicieux de placer un point d'arrêt au-dessus.

2. MACD (Convergence Divergence des Moyennes Mobiles) : Lorsque l'indicateur MACD présente un croisement mort (la ligne à court terme passe en dessous de la ligne à long terme), un point de stop-loss peut être placé en dessous de cette position.

3. Bandes de Bollinger (BOLL) : Lorsque le prix traverse la ligne médiane de haut en bas, cela peut être considéré comme un signal de vente, un point de stop-loss peut être établi ici. Si le prix continue de fluctuer entre la ligne médiane et la ligne inférieure, il peut également être envisagé de mettre en place un stop-loss.

4. Indicateur de force relative (RSI) : Une valeur RSI supérieure à 70 est considérée comme surachetée, tandis qu'une valeur inférieure à 30 est considérée comme survendue. Lorsque le RSI entre dans la zone de surachat avant de redescendre, il est possible de définir un point de stop-loss près du prix actuel.

Mise en œuvre de la fixation des points de stop-loss

Il existe principalement trois types de paramètres de stop-loss : stop-loss actif, stop-loss conditionnel et stop-loss suiveur. Prenons l'exemple de la plateforme de trading Gate, les étapes de configuration du stop-loss conditionnel et du stop-loss suiveur sont les suivantes :

1. Connectez-vous à l'interface de trading Web de Gate, puis choisissez l'actif que vous souhaitez trader.

2. Sur la page des ordres de trading :

   • Ordre de stop-loss : définissez un prix spécifique, lorsque le prix du marché atteint ce prix, le système exécute automatiquement la clôture.
   • Suivi de stop : également appelé stop mobile, permet au prix de stop de s'ajuster automatiquement en fonction du niveau de profit, sans besoin de surveillance continue, aidant à verrouiller les bénéfices et à minimiser les pertes.

Conclusion

La stratégie de stop-loss est une compétence indispensable pour les investisseurs, en particulier les débutants. En fixant raisonnablement des points de stop-loss, non seulement on peut contrôler efficacement les risques, mais aussi améliorer l'efficacité d'utilisation des fonds. Que ce soit en utilisant un pourcentage fixe, un montant, ou en s'aidant d'indicateurs techniques comme le MACD, le RSI, les bandes de Bollinger, l'essentiel est de trouver la méthode qui vous convient et de continuer à ajuster et optimiser dans la pratique.

Souvenez-vous que le marché des investissements est en constante évolution. Un arrêt des pertes opportun peut non seulement protéger la sécurité de vos fonds, mais aussi vous laisser des munitions pour de futures opportunités d'investissement. Je vous souhaite de progresser de manière stable sur le chemin de l'investissement et de récolter des fruits abondants.