L'augmentation massive est-elle un « piège » ou une « opportunité » ? Réflexions sur le trading massif à des prix élevés.

Le phénomène de « hausse des volumes explosifs » dans le trading d'actions attire toujours l'attention des investisseurs, mais son interprétation n'est pas simple. La croyance selon laquelle « si le volume des transactions augmente, le prix des actions augmente également » peut en fait s'avérer être un piège.

Récemment, en observant le marché, j'ai ressenti que des transactions massives à des prix élevés ne sont pas nécessairement un signal positif. En particulier, une forte augmentation des volumes après une hausse significative des prix pourrait être un appât pour piéger les investisseurs amateurs.

Personnellement, lorsque je vois un volume énorme dans une zone de prix élevée, je me dis : « Ah, encore une fois ». Il est fort probable que les acteurs majeurs attirent les investisseurs ordinaires et mettent en œuvre leur dernière stratégie de sortie. Ils créent une fausse popularité avec des commandes importantes pour « l'engagement à l'étranger », et au moment où nous, amateurs, sautons à un prix élevé, ils se mettent à vendre massivement. C'est véritablement un « piège ».

D'autre part, un volume explosif à bas prix peut avoir une signification différente. Cela peut indiquer que le "lavage" est terminé et le début d'un nouveau marché haussier. En particulier, un volume important apparaissant après un "creux" peut être un signe avant-coureur d'un rebond des prix des actions.

Ce qui est intéressant, c'est que le sens varie complètement selon qu'il s'agit d'une "bougie haussière" ou d'une "bougie baissière" même avec un volume explosif. Une bougie haussière avec un volume explosif à un prix élevé est susceptible d'être un piège d'attraction, tandis qu'une bougie baissière avec un volume explosif à un prix élevé peut indiquer une opportunité après une vente panique.

Dans l'analyse quantitative que j'ai vue, le rendement moyen des 5 jours suivant une grande bougie haussière dans une zone de prix élevée est négatif, avec un taux de victoire inférieur à 50 %. Cela peut être considéré comme une preuve que les acteurs principaux passent leurs positions aux novices à des prix élevés.

En fin de compte, il est important de considérer non seulement la "quantité", mais aussi la relation avec le "prix". Et surtout, je pense qu'il faut garder son calme lorsque tout le monde sur le marché est en émoi. Personnellement, j'ai plusieurs fois succombé à la tentation d'une forte hausse et j'ai eu l'amère expérience d'acheter à des prix élevés.

Particulièrement dans l'environnement de marché actuel, il convient de faire attention à ces pièges de "hausse explosive" au milieu de l'engouement pour les titres liés à l'IA. Une analyse méticuleuse et un jugement calme pourraient être le seul chemin pour survivre à long terme.