Sagesse de trading : Les vérités brutes qui font ou défont votre portefeuille

J'ai passé des années à regarder le solde de mon compte osciller de manière sauvage tout en cherchant cet avantage mythique en trading. Laissez-moi vous dire quelque chose - ces opinions "d'experts" enjolivées ne valent pas les pixels sur lesquels elles sont écrites. Ce que j'ai trouvé qui fonctionne réellement, ce sont les vérités brutales de ceux qui ont été meurtris par les marchés et qui ont vécu pour en parler.

Warren Buffett n'est pas juste un vieux riche qui débite des platitudes. Quand il dit "Investir avec succès prend du temps, de la discipline et de la patience", il met en évidence votre impatience. J'ai perdu des comptes en essayant de devenir riche rapidement, et vous l'avez probablement fait aussi. Son conseil de "être avide quand les autres ont peur" n'est pas seulement intelligent - c'est presque impossible à suivre quand vous regardez votre portefeuille s'effondrer pendant que tout le monde panique et vend.

Les citations sur la psychologie du trading frappent le plus fort. Jim Cramer le résume parfaitement : "L'espoir est une émotion bidon qui ne vous coûte que de l'argent." Combien de fois avez-vous tenu un trade perdant en priant pour un rétablissement ? Je l'ai fait d'innombrables fois. Et la sagesse de Randy McKay est percutante : "Quand je me fais mal sur le marché, je sors de là." Votre jugement devient nul quand vous perdez de l'argent - une leçon que j'ai apprise à mes dépens.

Le véritable succès provient d'une gestion des risques brutale. Jack Schwager le dit parfaitement : "Les amateurs pensent à combien d'argent ils peuvent gagner. Les professionnels pensent à combien ils pourraient perdre." Chaque trader à succès que je connais se préoccupe d'abord de protéger son capital. Le ratio de récompense-risque de 5:1 de Paul Tudor Jones signifie qu'il peut se tromper 80 % du temps et continuer à réaliser des bénéfices. Pendant ce temps, la plupart d'entre nous ne supportent pas de se tromper 20 % du temps.

La discipline sépare les gagnants des perdants. "Si vous ne pouvez pas accepter une petite perte, tôt ou tard vous subirez la mère de toutes les pertes", avertit Ed Seykota. Des mots plus vrais n'ont jamais été prononcés. Le marché se moque de vos sentiments ou de vos besoins financiers.

La citation la plus drôle pourrait être l'observation de Templeton selon laquelle "Les marchés haussiers naissent du pessimisme, se développent sur le scepticisme, mûrissent sur l'optimisme et meurent d'euphorie." J'ai observé cela se dérouler parfaitement durant le boom et le krach des cryptomonnaies.

Aucune de ces citations ne vous donnera le saint graal du système de trading. Mais elles pourraient vous sauver de devenir une autre victime du marché. Le marché est brutal, injuste et prendra volontiers votre argent si vous ne respectez pas son pouvoir.

Quelle est votre citation préférée ? Je parie que c'est celle qui vous a coûté le plus cher à apprendre.