Après dix ans d'expérience sur le marché des chiffrement, j'ai progressivement compris la véritable signification de la recherche d'un "point d'achat". Ce n'est pas une science mystérieuse, mais un processus systématique nécessitant une réflexion calme, une attente patiente et une discipline stricte.

De nombreux investisseurs rêvent de pouvoir acheter au plus bas, mais la véritable sagesse réside dans la capacité à identifier les plages de prix dignes d'entrée. Voici quelques stratégies clés que j'ai résumées au fil des ans :

Tout d'abord, le sentiment du marché est un indicateur important. Lorsque l'ensemble du marché est enveloppé d'une forte atmosphère de peur, que les médias sociaux sont remplis de pessimisme et que même les détenteurs les plus fermes commencent à vaciller, cela prédit souvent qu'une opportunité d'investissement est en train de se préparer. La peur élimine les investisseurs qui suivent aveuglément, mais crée de bonnes opportunités pour les investisseurs rationnels.

Vous pouvez vous référer à des indicateurs émotionnels tels que l'"indice de peur", lorsque la valeur est longtemps inférieure à 20 et qu'elle est accompagnée d'une contraction significative du volume des transactions. Cela peut signifier que le marché est en train d'atteindre un creux de phase. Cependant, il est important de noter que le cycle baissier peut durer plus longtemps que prévu, donc les indicateurs émotionnels sont mieux utilisés comme outils d'aide à la décision, et ne doivent pas être la seule base de décision.

Deuxièmement, l'analyse technique peut fournir des signaux d'entrée plus spécifiques. Par exemple, lorsque le Bitcoin trouve du soutien à des niveaux de support importants (comme la moyenne mobile sur 200 semaines ou les niveaux de retracement clés de la dernière phase haussière) et que plusieurs tests n'ont pas réussi à franchir ce niveau à la baisse, cela peut être considéré comme un signal positif. De plus, si des formations classiques de retournement telles que le 'double creux' ou le 'tête-épaules inversée' apparaissent au niveau hebdomadaire et sont confirmées après le franchissement de la ligne de cou, le taux de réussite est généralement élevé. Enfin, lorsque le prix atteint de nouveaux creux tandis que des indicateurs de momentum comme le RSI ne suivent pas ces nouveaux creux, ce phénomène de divergence suggère que l'élan baissier pourrait être épuisé.

Cependant, ce qui détermine réellement la valeur à long terme d'un actif, ce sont ses fondamentaux. Bien que les fluctuations de prix à court terme soient principalement influencées par l'humeur du marché, la tendance à long terme reviendra inévitablement à la valeur intrinsèque de l'actif. Par conséquent, durant les périodes relativement calmes du marché, il est d'autant plus important de prendre le temps d'étudier en profondeur les fondamentaux du projet.

Les éléments sur lesquels nous devons nous concentrer incluent : la santé des données sur la chaîne, comme le nombre d'adresses actives, le volume des transactions, le ratio de mise ; si l'équipe du projet continue de faire avancer le développement pendant un marché baissier, si la communauté des développeurs reste active ; ainsi que des tendances sectorielles plus macroéconomiques, comme les changements dans l'environnement réglementaire, l'augmentation de la participation institutionnelle, et si des percées technologiques améliorent la situation.

Enfin, je tiens à souligner que l'importance de la gestion des positions dépasse même celle de trouver le bon point d'achat. Même si vous trouvez un point d'achat idéal, investir tout votre argent sans réserve est une pratique extrêmement dangereuse.

Je recommande d'adopter une stratégie d'accumulation par paliers : acheter en 3 à 5 fois dans la fourchette de prix cible, et vous pouvez renforcer votre position chaque fois que le prix baisse d'un certain pourcentage, ce qui peut aider à lisser votre coût moyen. En même temps, il est essentiel de conserver une partie de fonds de réserve pour faire face à d'éventuels événements imprévus.

Dans l'ensemble, chercher des points d'achat est essentiellement un jeu de probabilité. Personne ne peut garantir d'acheter à chaque fois au point le plus bas, mais en observant systématiquement le sentiment du marché, en vérifiant les indicateurs techniques et en filtrant les fondamentaux, nous pouvons considérablement augmenter nos chances de succès. Rappelez-vous que l'investissement est un marathon, pas un sprint, et que la patience et la discipline sont la clé de la réussite.