Pourquoi le trading de l'intégralité du capital peut-il mener à la liquidation ?

Dans le marché financier, en particulier dans le trading à effet de levier, de nombreux investisseurs se méprennent en pensant que “full margin” ou utiliser tout le capital augmentera la capacité de rentabilité. En réalité, cela ressemble à une épée à double tranchant : sans une stratégie de gestion des risques, le compte peut être complètement effacé après un petit mouvement. Le cœur du risque : ce n'est pas l'effet de levier, mais la proportion de capital. Une erreur courante de nombreuses personnes est de ne regarder que le chiffre “levier” tout en négligeant la proportion de capital. Avec un compte de 1 000 USDT, si vous ouvrez un ordre de 900 USDT avec un effet de levier de x10, il suffit que le marché inverse de 5 % pour que le compte risque d'être liquidé. Mais si vous n'utilisez que 100 USDT avec un effet de levier de x10, le marché doit fluctuer de 50 % dans l'autre sens pour que l'ordre soit liquidé. Cela prouve qu'entrer en position avec la majorité ou la totalité du capital rend le compte incapable de supporter les fluctuations normales du marché. Principes de gestion des risques pour éviter “brûler le compte” Pour maintenir une durabilité à long terme et une croissance stable, trois principes fondamentaux suivants peuvent être appliqués :

1. Limite de la proportion de capital par transaction Il ne faut utiliser au maximum que 20 % du capital total pour une transaction. Exemple : avec un compte de 10 000 USDT, le plus grand ordre ne devrait être que de 2 000 USDT. Si vous placez un stop loss à 10 %, la perte maximale ne sera que de 200 USDT – n'affectant pas gravement le compte.
2. Contrôler la perte maximale sur l'ensemble du compte Un ordre de transaction non autorisé ne doit pas faire perdre plus de 3 % du capital total du compte. Si vous ouvrez une position de 2 000 USDT avec un effet de levier x10, vous devez placer un stop-loss à 1,5 %. Dans ce cas, la perte maximale est de 300 USDT = 3 % du compte. Même en cas de pertes consécutives, il y a encore une possibilité de récupération.
3. Évitez de trader pendant la volatilité et ne “poursuivez pas les prix”. Vous ne devez entrer en position que lorsque le marché confirme une tendance claire, en particulier après une rupture de la zone de consolidation. Limitez les transactions lorsque le prix fluctue fortement et ne doublez pas votre position simplement parce que l'ordre est en profit. Évitez absolument la psychologie FOMO, car les émotions sont la principale cause d'erreurs. Conclusion Ce qui est important dans le trading, ce n'est pas de “deviner la bonne direction” tout le temps, mais de maintenir le compte en vie assez longtemps pour profiter des opportunités lorsque la tendance est claire. Utiliser tout le capital pour un seul ordre éliminera la “capacité de résistance” et conduira rapidement à une liquidation. La clé du succès réside dans une allocation de capital raisonnable, le respect d'une discipline de coupe des pertes et l'évitement de l'influence des émotions. Dans un marché aussi volatile que celui des cryptomonnaies, le contrôle des risques est le seul moyen de protéger et d'augmenter ses actifs à long terme.