1 人工智能 (AI) 软件股在飙升62%之前应大肆买入，不计成本地大量买入，丹·艾夫斯（Dan Ives）如此建议

3月下旬，丹·艾夫斯（担任 Wedbush Securities 的全球技术研究主管）重申了他对Palantir Technologies（PLTR +0.14%）的“跑赢大盘”评级，并将目标股价上调至 $230。截至本文发布时（3月30日）这意味着相较当前股价水平大约有60%的上涨空间。

来自艾夫斯的上调凸显了他的信念：即便更广泛的软件即服务（SaaS）股票仍在承受下行的抛售压力，Palantir 与美国政府及国防行动的深度整合也使其具备实现持续超高速增长的条件。

图片来源：Motley Fool。

Palantir 正成为美国军方的 AI 操作系统

在艾夫斯此次调高股价目标的背后，关键在于 Palantir 联邦业务交易动能正在加速，尤其是在国防部（DOD）相关的项目中。公司的人工智能平台（AIP）已成为穿行复杂地缘政治环境的关键工具，其中包括在围绕伊朗持续紧张局势的背景下，直接支持军事行动。

在 Palantir 蒸蒸日上的政府业务板块中，有两大催化剂格外突出：五角大楼近期决定将 Palantir 的 Maven Smart System（MSS）指定为“记录项目（Program of Record）”，以及该公司在2025年下半年赢得的、为期10年、金额 $10 billion 的陆军合同。

这些胜利体现了 Palantir 能够在公司加大对不断扩大的五角大楼 IT 预算的曝光的同时，成功嵌入高优先级的国家安全举措。综合来看，Palantir 正在锁定长期融资与运营优先级，而聪明的投资者认为这正是实现可靠增长的基础。

展开

NASDAQ：PLTR

Palantir Technologies

今日变动

（0.14%）$0.21

当前价格

$146.49

关键数据点

市值

$350B

日范围

$144.48 - $148.29

52周范围

$66.12 - $207.52

成交量

1.3M

均量

50M

毛利率

82.37%

为什么 Dan Ives 可能判断对了 Palantir

Palantir 的 Foundry 和 Gotham 平台整合数据集与先进分析，以提供实时、达到决策级别的情报。这样的形式正是当今这个波动世界中政府机构与军事指挥官所需要的。

Palantir 的公共部门领导力由不断上升的国防与情报支出驱动——这些顺风有望叠加成持久的长期上行空间。在这种背景下，公司的技术正逐步绑定五角大楼越来越多的高风险项目，这也在帮助 Palantir 构建一种结构性“护城河”：一旦部署 AIP，该技术几乎会变得不可或缺，能够对任务关键型成果产生至关重要的作用。

在这些因素的推动下，艾夫斯认为，由于公司在联邦环境中无与伦比的相关性——在那里最重要的是依赖与结果——Palantir 正朝着 AI 驱动增长的“黄金路径”迈进。

软件类股票大跌之际，Palantir 的股票值得买吗？

当前软件股票的普遍抛售正在不加区分地惩罚成长型公司。换句话说，投资者正在让由情绪驱动的恐惧与恐慌，掩盖那些具有可衡量竞争优势的公司。

由于 Palantir 能够赢得高利润率、跨多个年度的合同，公司在同行中脱颖而出。事实上，Palantir 的业务中有超过一半的部分都具备稳定、可见度高的政府收入，为公司提供了少数纯粹的企业软件公司所难以匹敌的耐久性与韧性。

尽管商业市场仍面临由宏观因素带来的不确定性，Palantir 的联邦业务基础——受益于源自地缘政治顺风的持续加速——为投资者提供了一种罕见的组合：下行保护与可见的催化剂。

尽管看起来估值溢价，Palantir 仍为那些拥有长期投资视野的投资者提供了令人信服的风险/回报特征。