基金传说：泰国投资者必须知道的2569年平均值

“看起来投资是件非常复杂的事情”——这是那些刚开始踏入金融世界之人的普遍想法,但事实却完全不同。无论你有多少经验,或拥有多少资本,每个人都完全可以通过共同基金来书写自己的财富故事。

在泰国,主要银行如暹罗商业银行、盘谷银行等都拥有自己的基金管理公司。他们为投资者提供多样化的投资工具,以满足每个人的需求。

今天,我们将带你探索共同基金的奥秘,明智地选择基金,并从2569年的10只值得关注的基金中挑选,使你能运用这些知识建立强大的投资组合。

什么是共同基金?新手投资者的简单答案

为了让你有清晰的概念,可以把共同基金想象成一个"投资者联盟"。许多普通人将资金汇集成一个不确定的基金,然后将所有这些都交给一位知识渊博的人——基金经理(Fund Manager)——他在证券基金管理公司(基金公司)的屋顶下工作。

这个人只有一个任务:将这些资金投资于各种资产,按照既定的长期计划进行。当你将资金投入基金时,它会被转换成投资单位(Units),每个单位的价值称为净资产值(Net Asset Value)或NAV。

这个净资产值每个交易日都会被计算和披露。它反映了基金所有资产的表现。如果资产价值上升,净资产值就会显示"你的资产增加了"——这就是你的利润。

谁应该投资共同基金?针对谁?几乎所有人!

直接回答:几乎所有人。从拥有仅几千泰铢储蓄的年轻投资者,到拥有大量资本的高管。

初级投资者——这些人通常没有分析单只股票的技能,但通过共同基金,他们会有一位旅程中的"顾问"。

时间有限的人——那些忙于工作、没有机会每天跟踪经济新闻的人,会得到基金经理的自动关照。

需要分散风险的人——仅投资一只股票的风险可以通过基金来降低。

寻求税收优惠的人——某些类型的基金(SSF、RMF、ThaiESG)可以帮助你获得税收减免。

此外,由于基金的总体投资价值,经理们可以协商并获得小额投资者无法获得的机会,例如有限的首次公开发行或私人债券。

现有的共同基金类型:选择适合你的级别

共同基金的范围非常多样化,取决于具体的投资目标和风险承受能力。

按资产类型

货币市场基金(Money Market Fund)——风险最低,存款、短期债务工具为主,适合存钱。

债券基金(Fixed Income Fund)——风险低至中等,主要是政府债券和企业债券,固定收益。

股票基金(Equity Fund)——风险高,但长期内有最高回报的机会。

混合基金(Hybrid Fund)——经理根据市场条件调整股票-债券比例,非常灵活。

另类投资基金(Alternative Investment Fund)——黄金、石油、房地产,风险非常高。

按特殊政策

指数/交易所交易基金(Index & Exchange Traded Fund)——跟踪SET50或S&P500指数,费用低。

行业基金(Sector Fund)——科技、医疗、能源,风险和回报都很高。

境外基金(Foreign Investment Fund - FIF)——打开全球市场的大门,美国、中国、欧洲。

税收减免基金——SSF、RMF、ThaiESG有持有条件,但享受税收优惠。

对比表概览

类型	主要资产	风险	适合	目标
货币市场	存款、短期债务	1 (最低)	风险厌恶者	存款、应急基金
债券	债券、企业债	2-4	希望稳定回报者	房屋首付1-3年
混合	股票+债券	5	犹豫者	中期增长
股票	泰国/境外股票	6	风险承受者	退休20年后
行业	单一行业股票	7	特定知识者	按周期投机
另类	黄金、石油、房产	8+	高经验者	投资组合分散

如何选择合适的基金:确定的系统

在成千上万的基金中,选择似乎像大海捞针。但如果采用程序,就可以做到。

第一步:了解自己

在向外寻求基金之前,必须回答这个问题:

• 为什么投资?——退休?买房?教育基金?不同目标使用不同基金。
• 持有多长时间?——长期=风险越多=回报越多。
• 能承受多少波动?——当投资组合下跌20%时,你会失眠吗?这是风险评估。

第二步:研究基金政策

阅读基金信息表或招股书,查看:

• 投资什么资产、哪个国家。
• 投资策略是主动还是被动。
• 风险回报比。

第三步:深入分析

比较有类似政策的基金:

• 过往表现——与基准(Benchmark)和同组其他基金比较。
• 最大回撤——曾经亏损最多是多少?这显示痛苦程度。
• 夏普比率——单位风险的回报,越高越好。
• 费用(TER)——1%的差异可能意味着长期内相差10-30%。

哪家银行最好?2569年值得关注的10只基金

在进入名单之前,需要先了解经济总体图景:

“两个时期之年”——2569年上半年可能面临波动,但下半年预计反弹。

相关的超级趋势——AI需要能源,能源需要基础设施,一切都取决于芯片。

根据这一分析,我们选出了10只基金,与未来趋势相匹配。

泰国股票分红基金

1. 暹罗商业银行开放式基金 - 泰国股票股利(SCBDV)

• 类型:泰国股票分红
• 基金管理公司:SCBAM(暹罗商业银行)
• 政策:投资SET大股票,基础坚实,定期分红,主要为能源、零售、银行类。
• 历史:一直定期分红,历史悠久,知名度高。
• 风险:6(高)
• 适合:需要现金流、被动收益的投资者。

2. 盘谷银行开放式基金 - 泰国股票分红(KFSDIV)

• 类型:泰国股票分红
• 基金管理公司:KSAM(盘谷银行)
• 政策:高分红,但混入小中盘股票,增加价值增长机会。
• 历史:长期分红记录。
• 风险:6(高)
• 适合:既追求分红又追求价值增长的投资者。

境外股票基金

3. 开泰资产管理 - 全球技术AI(KT-WTAI-A)

• 类型:境外股票(AI)
• 基金管理公司:KTAM
• 政策:代理基金,通过安联全球AI投资,专注全球AI公司。
• 表现:在AI股票上升时期表现突出。
• 风险:6(高)
• 适合:相信AI长期潜力的投资者。

4. 荷花资产 - 全球创新(B-INNOTECH)

• 类型:境外股票(技术)
• 基金管理公司:BBLAM
• 政策:代理基金,通过富达基金 - 全球科技,涵盖云计算、电子商务、金融科技。
• 表现:声名远播。
• 风险:7(非常高)
• 适合:希望接触全球科技的投资者。

5. 首要资产管理 - 越南(PRINCIPAL VNEQ-A)

• 类型:越南股票
• 基金管理公司:首要资产管理
• 政策:主动型基金,精选高增长股票,银行、零售、科技类。
• 历史:先驱基金,记录突出。
• 风险:6(高)
• 适合:寻求新兴市场高回报的投资者。

债券基金

6. 开泰银行开放式基金 - 债券短期加强(KTSTPLUS-A)

• 类型:短期债券
• 基金管理公司:KTAM
• 政策:投资高质量债券,平均期限不超过1年。
• 表现:稳定的回报。
• 风险:4(中低)
• 适合:不追求风险、需要存钱的投资者。

灵活混合基金

7. 开放式基金 - TISCO灵活(TISCOFLEXP)

• 类型:混合(灵活)
• 基金管理公司:TISCO资产管理
• 政策:股票-债券比例从0-100%调整,根据市场观点灵活调整。
• 表现:主动管理,值得关注。
• 风险:6(高)
• 适合:相信基金经理实力的投资者。

特定主题基金

8. 盘谷银行 - ESG气候科技(KFCLIMA-A)

• 类型:境外股票(ESG/气候)
• 基金管理公司:KSAM
• 政策:代理基金,通过德银ESG气候科技投资,专注清能公司、电动汽车。
• 表现:新主题,符合趋势。
• 风险:6(高)
• 适合:信奉可持续发展、长期投资的投资者。

9. 开放式基金 - 全球医疗(K-GHEALTH)

• 类型:境外股票(医疗)
• 基金管理公司:KAsset
• 政策:代理基金,通过摩根大通全球医疗投资,药品、医疗技术、医疗服务提供者。
• 表现:声誉良好。
• 风险:7(非常高)
• 适合:寻求防御性增长的投资者。

10. 开放式基金 - 资产加强泰国可持续股票(ASP-THAIESG)

• 类型:泰国股票(ThaiESG)
• 基金管理公司:资产加强
• 政策:主动型,按SET标准精选泰国ESG股票。
• 表现:经验丰富的基金经理。
• 风险:6(高)
• 适合:寻求泰国投资+可持续发展+税收减免的投资者。

基金	基金管理公司	类型	主要政策	风险
SCBDV	SCBAM	泰国股票分红	优质SET股票分红	6
KFSDIV	KSAM	泰国股票分红	各规模股票分红	6
KT-WTAI-A	KTAM	境外股票AI	全球AI公司	6
B-INNOTECH	BBLAM	境外股票	全球科技公司	7
PRINCIPAL VNEQ-A	首要资产管理	越南股票	越南增长股票	6
KTSTPLUS-A	KTAM	债券	1年债券	4
TISCOFLEXP	TISCO	混合灵活	股票-债券0-100%	6
KFCLIMA-A	KSAM	境外股票ESG	清洁能源	6
K-GHEALTH	KAsset	境外股票	全球医疗公司	7
ASP-THAIESG	资产加强	泰国股票ESG	泰国ESG股票	6

优缺点:投资前了解真相

优点

• 分散风险:小额资金也能拥有多样化资产。
• 专业人士照看:无需每天跟踪市场。
• 高流动性:每个交易日可买卖。
• 易于进入:几百到几千泰铢就能开始。
• 多样性:从低风险到高风险,可任意选择。

缺点

• 费用:减少回报,长期影响大。
• 不可直接控制:基金经理决策。
• 管理人风险:如果基金经理决策失误,表现下降。
• 税收:分红税10%,资本利得多数免税。

共同基金费用:隐藏在哪里

费用分为两部分。

第一部分:直接从投资者收取

• 销售费用:购买时扣除,如1.5%,10,000剩余9,850。
• 赎回费用:卖出时扣除(不常见)。
• 转换费用:转换基金时扣除。

第二部分:隐含在净资产值中

• 管理费:基金经理工资。
• 受托人费:银行维护。
• 注册商费:记录持有人。

合称为总费用率(TER)——需要对比的数字。

1%的差异每年可能导致20-30年间相差10-30%。

结语

共同基金已证明是强大工具。对于2569年——一个充满挑战和机遇的年份——选择与全球超级趋势相符的基金,将是打开未来的钥匙。

过往表现不能保证未来,但系统性的选择程序——了解自己、研究政策、深入分析——会为你提供明智决策的依据。

投资之旅不必复杂,当你手中有"地图"时。