庞氏骗局是什么？其诈骗手法是什么？

金融欺诈提到“庞氏骗局”的人也不少。利用人类的贪婪，描绘出致富的梦想，同时榨取“投资者”辛苦得来的资金。这种手法导致很多金融欺诈都是基于这个“庞氏骗局”衍生或变形而来的。虽然很多人听说过这个名字，但对其来源和手法并不十分了解。这次我们将详细解说“庞氏骗局”，介绍一些典型案例，并思考如何防止受害。

庞氏骗局是什么？它的历史

“庞氏骗局”这一名称源于意大利骗子查尔斯·庞兹（Charles Ponzi）。这种手法通过介绍风险低且承诺高回报的投资机会，吸引那些怀揣一夜暴富梦想却无法辨别真伪的普通人。实际上，支付的红利并不是来自投资的利润，而是用新投资者的资金或现有参与者的追加出资来支付。当新资金流入停止时，骗局就会崩溃，骗子将携带受害者的全部或大部分资金逃跑。

「庞氏骗局」の由来

1903年，意大利人查尔斯·庞齐非法入境美国，从事涂装工及杂役等各种工作。在加拿大因伪造罪被监禁，在美国亚特兰大因贩卖人口而入狱。他在接触美国梦的过程中，意识到金融是最快速的赚钱方式。1919年，利用第一次世界大战后混乱的世界经济，庞齐主张购买欧洲的邮政汇票并在美国转售可以获利，向公众推销复杂且高回报的投资计划。短短一年内，约4万名波士顿市民参与了庞齐的致富计划。其中许多是梦想一夜暴富的穷人，平均投资数百美元，但他们中的大多数缺乏金融知识。

实际上，只要有一点金融知识的人，都应该很快就能察觉到这个计划存在问题。当时，有一家金融报纸指出庞氏的投资是诈骗。然而，庞氏在报纸上发表反驳文章的同时，准备了一个巨大的诱饵来诱惑人们。他宣传在45天内可以获得50%的利润。最初的“投资者”获得利润后，后续的“投资者”也盲目地开始大量参与。最终，在1920年8月，庞氏的计划破产，他被判处5年徒刑。从那时起，“庞氏骗局”成为金融诈骗行业的专业术语，指的是用后来的“投资者”的资金来支付先行“投资者”的红利，并在破产之前循环进行的手法。

庞氏骗局的案例介绍

经济和互联网的快速发展伴随着各种“庞氏骗局”的接连出现。

麦道夫事件

马多夫事件是“庞氏骗局”中最著名、持续时间最长的典型案例。这场欺诈持续了超过20年，最终在2008年全球金融危机期间因市场低迷导致投资者要求提取70亿美元而曝光。

马多夫诈骗事件是由美国著名金融经纪人、前纳斯达克主席伯纳德·马多夫（Bernard L. Madoff）策划的，是美国历史上最大的诈骗案件。他潜入高级犹太人俱乐部，利用朋友、家人和商业伙伴扩展“网络”，巧妙地将175亿美元的投资引入了庞氏骗局。他向“投资者”承诺每年10%的稳定高收益，并豪言“在上涨市场和下跌市场中都能轻松获利”。然而，客户们并不知道，观众的投资回报是基于他们自己和其他客户的本金。如果有人试图提取本金，诈骗就会暴露。最终在2009年，马多夫因诈骗罪被判处150年监禁。这起诈骗事件的总金额估计达到648亿美元。

PlusToken的加密资产诈骗

PlusToken钱包被称为互联网历史上第三大“庞氏骗局”。根据区块链分析团队Chainanalysis的报告，以PlusToken的名义进行诈骗的团伙在中国以外骗取了约20亿美元的加密资产投资，其中1.85亿美元已被出售。

2019年6月，PlusToken钱包无法兑现，其庞氏骗局曝光。这是一个以区块链技术为名，在中国和东南亚等地普及的应用程序，承诺用户每月6%~18%的投资收益，并声称这些收益来自加密资产交易的套利交易。然而，PlusToken钱包是一个以“区块链”这一高尚概念伪装的销售组织，在一年多的运营期间，欺骗了许多对“区块链”知识不足的“投资者”。当PlusToken钱包无法提取资金，客服支持也停止时，受骗的投资者们意识到自己的资金已经完全失去。

如何避免庞氏骗局？

「庞氏骗局」总是以华丽的外表欺骗大众，但在选择投资计划之前，可以通过一些方法进行判断，以避免损失。

1. 对低风险高回报表示怀疑

几乎所有的投资都有风险，没有任何投资可以保证100%的利润。如果某个投资承诺每天1%、每月30%的持续利润给客户，那么它极有可能是“庞氏骗局”。在承诺如此高的投资回报率的同时不向投资者解释风险，显然违背了投资的原则。

2. 必须明确的是，绝对盈利的零风险投资是不存在的

例如，麦道夫向客户保证每年约10%的收益，并强调“投资一定会获利，绝无亏损”，但任何投资都无法免受经济波动的影响，100%持续的收益保证或维持相同的收益率都是不可能的。

3. 对投资产品和策略有一定的理解

欺诈性的项目往往披着神秘的外衣，故意让人难以理解。他们将产品、项目和投资策略设计得极其复杂且难以理解，但实际上，他们热衷宣传的项目并没有实际的产品或商业的支持。

4. 充分理解项目状况

通常，投资者向项目经理询问信息时，如果得不到积极的回应或因各种原因被推脱，则需要特别注意。这极有可能是骗子。

5. 利用互联网查找相关信息

通常，"庞氏骗局"包括合法注册的项目或投资。您可以在工商系统的网站上查看项目公司的注册状况和注册资本，如果投资未注册，询问其原因，从而帮助判断项目的真实性。

6. 资金回收的困难

这是「庞氏骗局」的一个显著特点。为了阻碍投资者的提款，会设置各种障碍。例如，提高提款手续费，或者任意更改提款规则。

7. 识别投资模型

“庞氏骗局” 喜欢 “金字塔” 型的投资模型。我们经常会遇到一些热衷的劝诱者，他们使用增加下线或推荐他人的方法来赚取高额的佣金。如果身边的人以这种方式推荐参与项目，那么就需要提高警惕。

8. 咨询专家

一般投资者在无法判断项目时，可以寻求专业咨询公司的帮助，并在听取专家建议后做出决定。

9. 理解项目背景

投资前要进行充分的调研，充分理解项目的发起人和项目背景，以避免踩雷。"庞氏骗局"的发起人通常披上"天才"的光环，将自己塑造成神一样的存在。例如，3M金融互助的创始人谢尔盖·马布罗迪将自己打造成"英雄"人物，以此欺骗大众。

10.「天上不会掉饼」

诈骗者们正是利用了“人类的贪婪”，让投机者们相信巨额利润这一大饼。因此，在投资时保持冷静头脑，抑制内心的贪婪，并时刻告诫自己要守住底线是非常重要的。

总结

「庞氏骗局」自诞生以来，一直被投机者以各种形式包装，但其本质没有改变。它具有低风险高回报、打破东墙修补西墙的共同特征。诈骗者们绝不会强调投资的风险因素，而是以相对较高的投资回报吸引缺乏基本金融知识或完全无知的投资者。始终牢记“风险与回报成正比”的投资铁则，并保持警惕是非常重要的。

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