Alerte à la hausse ! Banque d'Angleterre : la vitesse de déploiement de l'IA pourrait devenir incontrôlable, risquant de provoquer un choc systémique sur le marché du crédit privé

La Banque d’Angleterre a lancé un avertissement concernant les menaces potentielles de l’intelligence artificielle pour la stabilité financière, soulignant que l’utilisation de l’IA par les institutions financières pourrait s’étendre rapidement, évoluant ainsi en un risque systémique.

Ce risque s’est déjà manifesté sur le marché du crédit privé. La Banque d’Angleterre attribue en partie la récente vague de rachats de fonds à la crainte des investisseurs face aux perspectives de disruption par l’IA. Auparavant, la Banque d’Angleterre avait déjà averti à plusieurs reprises des risques de déstabilisation potentielle liés à l’IA, notamment le fait que des évaluations d’actifs “significativement surévaluées” pourraient entraîner une pression financière plus large. Selon Bloomberg le mois dernier, des responsables de la Banque d’Angleterre envisagent d’inclure l’impact de l’IA sur l’emploi dans le cadre de la prochaine série de scénarios de tests de résistance bancaire.

Dans cette évaluation, les responsables ont indiqué que, actuellement, la majorité des institutions financières britanniques considèrent que les risques potentiels liés à l’IA avancée dépassent ses bénéfices potentiels, mais que cette appréciation pourrait changer avec l’évolution technologique. “La volonté des entreprises financières d’élargir le déploiement de l’IA avancée ne cesse de croître, et les risques associés pourraient augmenter rapidement,” a déclaré la Banque d’Angleterre.

Les risques sont particulièrement prononcés dans les domaines des paiements et des marchés financiers. L’IA pourrait ne pas être en mesure d’identifier pleinement les fraudes ou rendre les marchés plus susceptibles à des fluctuations violentes. Dans le secteur du crédit privé, les inquiétudes concernant la disruption potentielle par l’IA ont déjà déclenché une récente vague de rachats de fonds de détail. La Banque d’Angleterre avertit que, cette pression pourrait s’étendre davantage au secteur plus large du crédit privé et du capital-investissement, affectant le refinancement et d’autres segments du crédit.

La faillite de MFS révèle des lacunes réglementaires

La Banque d’Angleterre mentionne dans son rapport l’événement de la faillite de l’institution spécialisée en prêts hypothécaires MFS, qui a entraîné des pertes de plusieurs centaines de millions de livres pour plusieurs grandes banques. La Banque d’Angleterre souligne que cet incident a mis en lumière des risques multiples tels que le “levier élevé, des standards de souscription laxistes, l’opacité, une évaluation excessivement optimiste et des structures complexes”.

MFS fournit principalement des prêts relais et des prêts hypothécaires pour l’achat et la location de biens immobiliers, sans être directement régulée par la Banque d’Angleterre, mais les banques traditionnelles qui lui fournissent des fonds relèvent de sa supervision. Cet incident remet à nouveau en question la frontière de la régulation.

Le rapport semestriel sur les risques systémiques publié le même jour par la Banque d’Angleterre indique que la collecte de données s’est terminée 12 jours avant l’escalade de la situation au Moyen-Orient. Malgré cela, le risque géopolitique dans l’enquête a atteint son niveau le plus élevé de l’histoire, bien que les répondants restent confiants dans la stabilité globale du système financier britannique.