Finance industrielle, comment est-ce devenu la nouvelle stratégie de la banque Industrial Bank d'une valeur de 11 billions de yuans

Le soir du 26 mars, la Banque d’Industrialité et de Commerce de Chine a publié son rapport de résultats pour l’exercice 2025. D’après le rapport, à la fin 2025, l’ensemble des actifs du groupe atteignait 11,09 milliers de milliards de yuans, en hausse de 5,58 % par rapport à la fin de l’année précédente ; le chiffre d’affaires s’établissait à 110.9k de yuans, en progression de 0,24 %, tandis que le bénéfice net attribuable aux actionnaires s’élevait à 774,69 milliards de yuans, en hausse de 0,34 %.

Alors que ses actifs totaux dépassaient les 11 milliers de milliards de yuans, son chiffre d’affaires et son bénéfice net ont, eux, poursuivi leur double progression pendant deux années consécutives, permettant au marché d’y voir une « courbe en sourire » marquant un creux puis un redressement. Au-delà de la comparaison des chiffres de performance, la transformation stratégique de cette banque au fil du développement, ainsi que sa métamorphose, serait peut-être aussi une raison importante expliquant la stabilisation des résultats.

Concevoir et orchestrer : la solidité de la banque de la valeur se révèle

En ouvrant les états financiers de la banque, trois indicateurs retiennent surtout l’attention : l’échelle, l’efficacité et la qualité. Quelle est l’ampleur, quelle est la capacité bénéficiaire, et l’exploitation est-elle stable — la combinaison des trois permet de juger pleinement de la situation opérationnelle d’une banque.

En termes d’échelle : les actifs totaux ont franchi la barre des 11 milliers de milliards. À la fin 2025, les actifs totaux du groupe de la Banque d’Industrialité et de Commerce de Chine se chiffraient à 11,09 milliers de milliards de yuans, en hausse de 5,58 % par rapport à la fin de l’année précédente, ce qui lui permettait de maintenir sa deuxième place parmi les banques cotées par actions. Les dépôts de l’ensemble des catégories s’élevaient à 5,93 milliers de milliards de yuans, en hausse de 7,18 % ; les encours de prêts à l’ensemble des catégories s’établissaient à 5,95 milliers de milliards de yuans, en hausse de 3,70 %. Dépôts et prêts ne sont plus qu’à un pas des 6 milliers de milliards.

En termes d’efficacité : le chiffre d’affaires et le bénéfice net progressent de nouveau sur deux années consécutives. En 2025, le chiffre d’affaires s’est établi à 77.47B de yuans, en hausse de 0,24 % ; le bénéfice net attribuable aux actionnaires atteignait 110k de yuans, en hausse de 0,34 %, avec deux années consécutives de double progression. Le différentiel net d’intérêt de l’année dernière s’établissait à 1,71 %, en baisse de 11 points de base par rapport à l’année précédente, tout en restant à un niveau relativement favorable dans le secteur. Le revenu net d’intérêts a atteint 110k de yuans, en hausse de 0,44 %, et a maintenu une progression positive pour la troisième année consécutive.

En termes de qualité : la qualité des actifs reste globalement stable et les risques dans les domaines clés se resserrent. Le taux de prêts douteux est de 1,08 %, identique à celui de la mi-année et du troisième trimestre ; le taux de prêts à surveiller est de 1,69 %, en baisse de 0,02 point de pourcentage par rapport au début de l’année ; le taux d’impayés est de 1,49 %, en baisse de 0,1 point de pourcentage par rapport au début de l’année. Le taux de couverture des provisions atteint 228,41 %, restant dans une fourchette raisonnable.

L’immobilier, les plateformes de financement des administrations locales et le secteur des cartes de crédit constituent les trois principaux risques suivis par le marché. D’après le rapport annuel de la Banque d’Industrialité et de Commerce de Chine : dans le domaine immobilier, le solde des financements immobiliers aux entreprises a diminué de 110.9k de yuans par rapport au début de l’année ; de nouveaux prêts douteux enregistrés sont en recul sur un an. Dans le domaine des plateformes de financement des administrations locales, l’encours de la dette a diminué de 59.3k de yuans par rapport au début de l’année ; via des remplacements par des obligations spéciales, la banque a réduit cumulativement l’exposition aux activités de 59.5k de yuans, et a re-reduit les dépréciations d’environ 60k de yuans ; dans le domaine des cartes de crédit, les taux de prêts douteux et d’impayés ont respectivement diminué de 0,29 point de pourcentage et 0,08 point de pourcentage par rapport au début de l’année.

Le président Lü Jiajin, lors de la présentation des résultats 2025 tenue le 27 mars, a déclaré sans détour : « Le bouleversement séculaire s’accélère, et la transformation profonde entre nouveaux et anciens moteurs est en cours. Un grand nombre de risques financiers se libèrent, et les banques commerciales font face à un environnement d’exploitation différent de celui d’avant, en particulier dans l’épreuve cumulée de taux bas, de faibles marges d’intérêt et de risques élevés. Objectivement, les défis liés à l’exploitation et au développement des banques commerciales sont encore très importants. Dans ce contexte, nous faisons face aux difficultés, avançons avec détermination et travail, et continuons notre progression. »

S’adapter à la tendance : sortir de la logique traditionnelle de crédit

Tout en se concentrant sur l’échelle, l’efficacité et la qualité, plusieurs données ont été particulièrement mises en avant : les prêts en finance technologique et en finance verte ont tous deux dépassé la barre des 1 milliers de milliards de yuans ; les encours de prêts en finance technologique, en finance verte et en prêts à moyen et long terme pour l’industrie manufacturière ont respectivement augmenté de 18,47 %, 19,05 % et 14,91 % par rapport à la fin de l’année précédente.

Dans le même temps, l’immobilier, la location et l’industrie des services aux entreprises ont enregistré une progression inférieure de 101 milliards de yuans par rapport à l’année précédente, tandis que la structure des actifs a continué à s’optimiser.

Il ne s’agit pas d’un changement du jour au lendemain, mais d’une « constance stratégique, une gestion tactique minutieuse ». En 2021, la Banque d’Industrialité et de Commerce de Chine a proposé d’aligner l’évolution de l’économie chinoise, passant de l’ancien cycle triangulaire « immobilier — infrastructures — finance » à la nouvelle boucle triangulaire « technologie — industrie — finance ».

En 2021, la Banque d’Industrialité et de Commerce de Chine a proposé de mettre en place et de mettre en valeur trois « cartes de visite » de banque verte, banque de gestion de patrimoine et banque d’investissement, afin d’accélérer la transformation numérique. En 2022, elle a proposé d’accélérer le déploiement des « cinq nouvelles pistes » : finance inclusive, finance pour la science et la technologie, finance de l’énergie, finance automobile et finance des parcs. En 2023, les prêts aux entreprises et la finance d’entreprise sur les « cinq nouvelles pistes » ont tous affiché une croissance à deux chiffres par rapport au début de l’année.

Face aux changements de la conjoncture économique, Lü Jiajin indique que la Banque d’Industrialité et de Commerce de Chine a fait des prévisions prospectives et a déployé à l’avance, afin de saisir l’avantage du marché.

En étendant la perspective sur le temps : au cours des cinq dernières années, les prêts de la Banque d’Industrialité et de Commerce de Chine ont augmenté de près de 2 milliers de milliards de yuans ; dans le même temps, la croissance des prêts aux industries manufacturières, de la finance verte et de la finance technologique a respectivement dépassé 1 fois, 2 fois et 3 fois. Alors que les parts des catégories de prêts telles que l’immobilier et les plateformes des administrations locales ont rapidement diminué.

À l’heure actuelle, la Chine promeut activement l’innovation technologique et la modernisation industrielle, et accélère le développement de nouvelles forces productives de qualité. La Banque d’Industrialité et de Commerce de Chine a clairement défini les priorités stratégiques du développement de la finance industrielle.

Lü Jiajin a déclaré que développer la finance industrielle ne revient pas simplement à « faire du crédit d’entreprises et accorder des prêts », ce qui rendrait les actifs lourds, les rendements faibles et l’espace limité. Le point clé est de construire un plan autour de l’intégration du développement intelligent et du développement vert des industries : en s’appuyant sur l’industrie comme levier, pour mettre à jour les idées de développement et faire évoluer le modèle d’exploitation, en renforçant les services financiers intégrés le long de la chaîne de l’industrie, de la chaîne d’approvisionnement, de la chaîne d’actions, de la chaîne des capitaux et de la chaîne des talents. Autour du système de l’industrie moderne, la finance d’entreprise doit être développée, mais aussi les services financiers liés à la gestion et au patrimoine des travailleurs de l’industrie, ce qui permettra de stimuler la transformation et le développement à l’échelle de toute la banque.

Dans le rapport annuel de la Banque d’Industrialité et de Commerce de Chine, les pratiques des succursales de Chongqing et de Fuzhou sont présentées : lorsque « l’économie de laboratoire » rencontre des difficultés de soutien financier faute de garanties dans la conversion des résultats de la recherche scientifique, la Banque d’Industrialité et de Commerce de Chine, selon les conditions locales, a mis en place un modèle de services distinctifs en finance technologique. Ce modèle s’appuie sur l’économie de laboratoire et sur l’intégration des quatre chaînes — « chaîne de l’innovation, chaîne de l’industrie, chaîne des capitaux et chaîne des talents » — afin de promouvoir une conversion efficace des résultats de la recherche scientifique.

Une nouvelle structure de crédit se forme. Tout en améliorant la santé de la qualité des prêts, elle s’oriente aussi vers une structure de distribution d’actifs, de structure de clientèle et de structure de revenus davantage alignée sur l’orientation du développement de haute qualité. Par exemple, en 2025, les clients ont connu à la fois une progression quantitative et qualitative : le nombre de clients de détail a atteint 115 millions de comptes, soit 4,57 millions de plus qu’au début de l’année ; parmi eux, les clients « Double finance » et les clients de private banking ont respectivement augmenté de 12,87 % et 12,83 %. Les clients entreprises et finance d’entreprise ont atteint 1,6670 million de comptes, soit 131.6k de plus qu’au début de l’année ; les clients potentiels et les clients à valeur ont respectivement augmenté de 10,57 % et 12,25 %.

Poursuivre sur la lancée : rechercher de nouvelles percées pour le développement de la transformation

En repassant « le 14e Plan quinquennal », la Banque d’Industrialité et de Commerce de Chine a maintenu la direction du Parti et la construction comme racine et âme ; a maintenu l’objectif général de « progresser tout en assurant la stabilité » comme tonalité générale du travail ; a maintenu le développement de haute qualité comme tâche prioritaire ; a maintenu la transformation en numérique et intelligence comme bataille pour la survie ; a maintenu la prévention des risques comme thème éternel ; a maintenu la réforme et l’innovation comme force motrice fondamentale ; a maintenu les talents comme première ressource ; et a maintenu le Fujian comme racine.

Face aux changements de la conjoncture économique actuelle, la Banque d’Industrialité et de Commerce de Chine continue d’explorer comment traverser le cycle économique et créer de la valeur de façon plus durable.

Le guide de planification du « 15e Plan quinquennal » place « la construction d’un système industriel moderne » en tête des tâches stratégiques. À l’aube du nouveau point de départ du « 15e Plan quinquennal », la Banque d’Industrialité et de Commerce de Chine indique que servir la construction d’un système industriel moderne relève autant du devoir que d’une opportunité.

« Développer la finance industrielle, ce n’est pas seulement un modèle de développement, c’est aussi une idéologie de développement : un alignement synchronisé entre l’idéologie et le modèle opérationnel, c’est une mise à niveau concomitante. » a déclaré Lü Jiajin lors de la présentation des résultats.

La Banque d’Industrialité et de Commerce de Chine indique que, autour de la construction du système industriel moderne, en prenant l’industrie comme noyau, elle relie l’ensemble des chaînes de la sphère gouvernementale (G), des entreprises (B), des particuliers © et des institutions financières (F), et agit sur toutes les dimensions.

Premièrement : saisir les leaders. Il faut intégrer, avec l’urgence « le temps ne nous attend pas », les entreprises dans la grande vague de l’innovation technologique et de l’innovation industrielle. Sur la base d’une recherche approfondie, promouvoir davantage de nouvelles pistes industrielles. En s’appuyant sur les entreprises leaders de l’industrie, stimuler la croissance des activités d’actifs et l’optimisation de la structure. À ce qu’il paraît, l’an dernier la Banque d’Industrialité et de Commerce de Chine a identifié 21 industries clés, a défini la lignée couvrant des clients à hauteur de 1800, 2000 clients centraux, 175k clients PME ; elle a constitué une base d’objectifs et a élargi davantage le groupe de clients centraux.

Deuxièmement : promouvoir l’intégration. À l’ère de l’IA, les tâches consistant à remplacer de nombreuses fonctions de la « vie à base de silicium » par la « vie à base de carbone » peuvent être effectuées : du moment que l’on forme une entreprise d’intelligence artificielle aux connaissances liées à la finance d’entreprise, y compris les fonds, la banque de détail, les opérations interbancaires, etc., une seule personne peut jouer plusieurs rôles. Développer la finance industrielle doit rompre la séparation stricte entre les lignes et les services, et l’état de cloisonnement des postes ; il faut promouvoir un développement intégré de différents types d’activités, en utilisant l’intelligence artificielle pour aider les chargés de clientèle à accomplir ces missions.

Troisièmement : renforcer la technologie. La finance industrielle élargit considérablement les frontières des activités. Auparavant, le chargé de clientèle avançait « seul » et menait « une stratégie d’un seul soldat ». Aujourd’hui, grâce au support technologique et à l’autonomisation par les données, à présent, la Banque d’Industrialité et de Commerce de Chine s’appuie sur le système de gestion de la clientèle (CRM) pour présenter la répartition par zones industrielles, les relations dans la chaîne d’approvisionnement, les informations sur les entreprises centrales, etc., afin d’aider les agences à identifier de manière précise les clients. Par la suite, il faudra continuer à renforcer la construction du modèle de percée des clients, ainsi que de marketing IA, afin de mieux comprendre les clients et mieux comprendre le marché.

Le directeur général de la Banque d’Industrialité et de Commerce de Chine, Chen Xinjian, a déclaré dans son discours d’ouverture du rapport annuel que, sous la direction du plan national du « 15e Plan quinquennal », la banque continuera de préserver sa constance stratégique et son élan de réforme, tout en maintenant « progresser tout en assurant la stabilité » et « améliorer la qualité et accroître l’efficacité ». Elle fera vibrer de nouvelles énergies grâce à la finance industrielle, renforcera sa capacité de services intégrés avec « banque commerciale + banque d’investissement », fera passer un pont de valeur avec « gestion d’actifs + patrimoine », renforcera la ligne de sécurité avec la conformité aux risques et le contrôle interne, et améliorera la qualité de l’exploitation grâce à une gestion fine et à la dotation en capacités numériques et intelligentes, afin de pousser à fond la construction d’une banque de valeur de premier plan vers un nouveau palier.

Le vent est fort, la voile pleine, et le ciel semble vaste ; avec l’effort, les vagues se brisent et la vague surgit plus haut. Alors que la grande feuille de route du développement socio-économique du « 15e Plan quinquennal » est dessinée, la nouvelle stratégie de développement sur cinq ans de la Banque d’Industrialité et de Commerce de Chine s’ouvre également. Comment la stratégie de finance industrielle continuera-t-elle de mener la Banque d’Industrialité et de Commerce de Chine à faire émerger de nouvelles énergies ? Le marché attend sa réponse.

（Auteur : Wang Haiyan）