مؤشر DXY والفوركس

تحتفظ البنوك المركزية الآن باحتياطيات ذهب أكثر من احتياطيات الدولار الأمريكي المُعدَّلة وفق التقييمات، ولأول مرة، بفارق $140 مليار لصالح الذهب. يعكس هذا التحول تزايد القلق الجيوسياسي وعدم موثوقية احتياطيات الدولار، إذ تفضّل البنوك المركزية بشكل متزايد الذهب في ظل حالة عدم اليقين.

أجرت الولايات المتحدة وإيران في 11 أبريل مفاوضات مباشرة تاريخية في إسلام أباد، باكستان، وذلك في أول تواصل دبلوماسي رفيع المستوى منذ الثورة الإيرانية عام 1979، بهدف استقرار وقف إطلاق النار والبحث عن حل للصراع عبر مسار الحرب. تضم الوفود المشاركة في الجانبين تشكيلًا كبيرًا، وتقوم باكستان بدور الوسيط. وتأتي خلفية المفاوضات في ظل الاشتباكات العسكرية الأخيرة وتأثيرها على الأسواق المالية العالمية، حيث سيولي السوق اهتمامًا وثيقًا للتطورات.

أخبار بوابة الأخبار، في 10 أبريل، توقع اقتصاديون من مجموعة سيتي (Citigroup) في البداية، استنادًا إلى بيانات مؤشر أسعار المستهلكين (CPI) التي نُشرت اليوم، أن يكون معدل التغير الشهري في مؤشر PCE الأساسي (مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي، وهو المؤشر الخاص بالتضخم الذي تفضله الاحتياطي الفيدرالي) في مارس 0.3%. وتُعد هذه البيانات أعلى من المستوى المرتبط بهدف الاحتياطي الفيدرالي البالغ 2% على أساس سنوي، لكنها أفضل من الزيادة التي بلغت 0.4% في فبراير. وأشار فريق سيتي إلى أنه، مقارنةً بمؤشر PCE المفضل لدى الاحتياطي الفيدرالي، أظهر مؤشر CPI الأساسي دائمًا ارتفاعًا طفيفًا بشكل غير معتاد. كما أنهم ما زالوا بحاجة إلى دمج بيانات مؤشر أسعار المنتجين (PPI) لإجراء توقع أكثر دقة لـ PCE.

في 10 أبريل، كان سوق المعادن الثمينة قويًا، إذ ارتفع الذهب إلى 4773.60 دولارًا للأونصة، وارتفع الفضة إلى 76.364 دولارًا للأونصة. انخفض تقلب سوق العملات المشفرة، وهبط سعر الدولار مقابل اليوان الصيني في سوق الصرف، بينما ارتفعت مؤشرات الأسهم العالمية. وفي السلع الأساسية، ارتفع النفط الخام WTI بينما انخفض نفط برنت. تدعم منصة Gate التداول في أنواع متعددة من الأصول المالية.

تُظهر أحدث البيانات الصادرة عن مكتب التحليل الاقتصادي الأمريكي أن مؤشر أسعار PCE الأساسي ارتفع بنسبة 3.0% على أساس سنوي في فبراير، بينما ارتفع مؤشر PCE الإجمالي بنسبة 2.8% على أساس سنوي، وكلاهما يتوافق مع توقعات السوق، مع بقاء ضغوط التضخم مستقرة. على الرغم من انخفاض دخل المواطنين، ما زادت الإنفاقات الاستهلاكية، وانخفضت نسبة الادخار إلى 4.0%. تميل وجهات نظر السوق بشأن مسار خفض أسعار الفائدة إلى الحياد، إذ لم يتفاقم التضخم بشكل ملحوظ، لكنه لم ينخفض بسرعة أيضًا.

أخبار البوابة، 10 أبريل، وفقًا لتقرير رويترز، يواصل السوق تسعير توقعاته باحتمال استمرار مجلس الاحتياطي الفيدرالي في الإبقاء على أسعار الفائدة دون تغيير طوال عام 2026.

أخبار البوابة، في 10 أبريل، بعد الإعلان عن بيانات مؤشر أسعار المستهلك (CPI)، سجلت أحدث أسعار النفط الخام الأمريكي ويست تكساس إنترميدييت (WTI) (النفط الخام الأمريكي خفيف حقل غرب تكساس) 97.57 دولارًا للبرميل، وسجل خام برنت (النفط الخام القياسي الدولي) أحدث سعر عند 95.46 دولارًا للبرميل. انخفض مؤشر الدولار الأمريكي DXY (مؤشر يقيس قوة الدولار مقابل سلة من العملات) على المدى القصير بمقدار 10 نقاط، وسجل أحدث قيمة 98.68.

أخبار بوابة الأخبار، 10 أبريل، انخفض مؤشر الدولار الفوري هذا الأسبوع بشكل تراكمي بنحو 1.4%، مسجلًا أكبر هبوط أسبوعي منذ يناير. وقبل ذلك، وبعد صدور بيانات مؤشر أسعار المستهلكين، تركزت استراتيجيات السوق على شراء الدولار والنفط. وفي الوقت الحالي، دخل سوق العملات مرحلة التداول التي تعتمد على عناوين الأخبار، وأصبح تقدم مفاوضات إيران وتركيا في ظل وقف هش لإطلاق النار محور الاهتمام الجديد.

أخبار بوابة، خبر، 10 أبريل، ووفقًا لبيانات "مراقبة الاحتياطي الفيدرالي" من CME، قبل صدور بيانات مؤشر أسعار المستهلك (CPI)، تبلغ احتمالية قيام مجلس الاحتياطي الفيدرالي برفع الفائدة 25 نقطة أساس في أبريل 1.6%، في حين تبلغ احتمالية الإبقاء على الفائدة دون تغيير 98.4%. وبالنظر إلى يونيو، تبلغ احتمالية خفض مجلس الاحتياطي الفيدرالي للفائدة بشكل تراكمي 25 نقطة أساس 1.5%، واحتمالية الإبقاء على الفائدة دون تغيير 96.8%، واحتمالية الرفع التراكمي 25 نقطة أساس 1.7%.

أخبار بوابة: 10 أبريل، صرّحت رئيسة الاحتياطي الفيدرالي في سان فرانسيسكو، دايلي، بأنه إذا تم حلّ الصراع مع إيران بسرعة وانخفضت أسعار النفط، فإن خفض أسعار الفائدة «ليس مستبعدًا». وأشارت في الوقت نفسه إلى أن احتمال رفع أسعار الفائدة أقل من احتمال خفضها أو الإبقاء على الفائدة دون تغيير.

أصبح أحد منصّات تبادل العملات المشفّرة أول CEX يحصل على ترخيص لحسابات الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي، لكن تم تقييد الحساب؛ إذ لا يُسمح له بالوصول إلا إلى نظام Fedwire للدفع، ولا يمكنه الحصول على فائدة. وقد أثار هذا الإجراء مخاوف بشأن مخاطر النظام المالي في الولايات المتحدة والشفافية، وحذّر خبراء تنظيميّون من أنه قد يؤثر على الاستقرار المالي. وقالت المنصّة إنها تلتزم بلوائح مكافحة غسل الأموال.

حلل توقعات السوق قبل صدور بيانات مؤشر أسعار المستهلكين الأمريكي لشهر مارس، والخلافات حول بنية التضخم، ومسارات انتقال محتملة إلى تفضيل المخاطر للأصول المشفرة.

قال محلل بنك ING International Group Francesco Pesole إنه إذا تسارعت بيانات مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي لشهر مارس بشكل كبير بعد الحرب بين إيران وإسرائيل بسبب ارتفاع أسعار الطاقة، فقد يجد الدولار دعمًا. وأشار إلى أن ما إذا كان التضخم الأساسي سيُظهر آثارًا “ممتدة” في الجولة الثانية سيكون أمرًا حاسمًا بالنسبة لسياسات الاحتياطي الفيدرالي خلال الأشهر القليلة المقبلة.

تفرض الحكومة الإيرانية على ناقلات النفط في مضيق هرمز رسوماً قدرها 1 دولار لكل برميل، وتطلب الدفع باستخدام البيتكوين لتجاوز العقوبات الأمريكية. وقد أدى ذلك إلى تقلبات شديدة في سوق العملات المشفرة، وارتفع سعر البيتكوين بشكل حاد، ما يبرز أهمية الأصول الرقمية في الجغرافيا السياسية. كما تعرقل الشحنات العالمية، وتختلف مواقف إيران والولايات المتحدة خلال مفاوضات وقف إطلاق النار، وظهرت أيضاً اضطرابات في الأسواق المالية استجابةً لهذه الحادثة.

أظهرت محاضر الاحتياطي الفيدرالي الأخيرة إشارات متباينة بشأن احتمالات تعديل أسعار الفائدة، متأثرةً بالتضخم والتوترات الجيوسياسية. سعر البيتكوين حاليًا في حدود 71,000 دولار، ويختلف المحللون حول مستقبله في ظل هذه الضغوط الاقتصادية الكلية، بالاعتماد على عوامل مثل وقف إطلاق النار بين إيران واتجاهات التضخم.

ارتفع سعر البيتكوين اليوم إلى 71,800 دولار أمريكي، ويرجع ذلك أساسًا إلى قيام إسرائيل ولبنان بإجراء مفاوضات مباشرة، مما يقلل من المخاوف في السوق بشأن اتفاق وقف إطلاق النار مع إيران. بالإضافة إلى ذلك، فإن ضعف الدولار وقيام المستثمرين المؤسسيين بالشراء المستمر يدفعان الأسعار إلى الارتفاع. ومن الناحية الفنية، تشير المؤشرات إلى أن مستويات الدعم الرئيسية للبيتكوين تقع بين 68,500 و70,000 دولار. وإذا تم اختراق نطاق 76,000 إلى 78,000 دولار، فقد يتم اختبار 80,000 إلى 85,000 دولار مرة أخرى.

في 10 أبريل، انخفضت أسعار الذهب والفضة بشكل طفيف، حيث سجلت 4758.37 دولارًا للأونصة و75.165 دولارًا للأونصة على التوالي. انخفض مؤشر تقلبات البيتكوين (BVIX) إلى 44.36، وارتفع الدولار في سوق العملات مقابل اليوان الصيني خارج البر الرئيسي والين الياباني. تراجعت المؤشرات الرئيسية للأسهم في أوروبا بشكل عام، بينما ارتفع النفط الخام WTI وBrent بشكل طفيف. تدعم منصة Gate التداول في مجموعة متنوعة من المنتجات في الأسواق المالية.

أخبار بوابة الأخبار، 9 أبريل، ستقوم 10 أبريل الليلة بنشر بيانات مؤشر أسعار المستهلكين الأمريكي (CPI). يركز السوق على تأثير «بدل إيران» الناجم عن ارتفاع أسعار النفط بشكل حاد. وفي سوق السندات، زاد المتداولون مراكز الخيارات التي تراهن على ارتفاع عوائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 5 سنوات و10 سنوات. تُظهر نتائج مسح من جيه بي مورجان أن معنويات صافي المراكز الشرائية في سوق الفوري الحالية قد انخفضت إلى أدنى مستوى لها خلال ثلاثة أسابيع. وعلى خلفية الاقتصاد الكلي، فإن إجمالي الارتفاع في نفط برنت خلال العام حتى الآن يقترب بالفعل من 60%. وفيما يتعلق بتوقعات الفائدة، يقدّر السوق حاليًا احتمال خفض الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس واحد في عام 2026 بنحو 30%.

أخبار Gate: وفقاً لأحدث بيانات Gate TradFi، فإن NZDJPY (NZD/JPY) قد ارتفع بنسبة 1% خلال فترة قصيرة. التقلبات الحالية أعلى بكثير من المتوسطات الأخيرة، مما يشير إلى زيادة نشاط السوق.

أخبار البوابة: تم الإعلان في 9 أبريل في الولايات المتحدة عن أن مؤشر أسعار PCE الأساسي لشهر فبراير (مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي، وهو مؤشر تضخم مهم للاحتياطي الفيدرالي) بلغ 3% سنويًا، بما يتطابق مع توقعات السوق عند 3%.