デリバティブデータ

Krakenは、Kraken Pro上でオプション取引のインフラを拡充し、暗号資産トレーダーに対して現物の売買や無期限先物を超えたエクスポージャー管理のための構造化されたツールを提供しています。このアップグレードは、トレーダーがボラティリティ急騰時に強制清算を招き得るレバレッジ先物のような無骨な手段に頼りがちな、暗号資産におけるリスク管理のギャップに対応するものです。オプションは、ユーザーがリスクパラメータを定義し、ポジションをヘッジし、方向性のレバレッジのみに依存せずにボラティリティを取引することを可能にし、暗号資産市場におけるより成熟したデリバティブへのアクセスの方向性を示しています。 無期限先物はボラティリティの高い市場で清算リスクを抱える 無期限先物は、そのシンプルさ、流動性、アクセスのしやすさから、暗号資産デリバティブ取引を席巻してきました。しかし、これらの取引商品には重大なリスクがあります。レバレッジをかけたロングまたはショートのポジションを持つトレーダーは、市場が群集的なポジショニングに逆行すると強制清算に直面します。この仕組みは、レバレッジが積み上がり、資金調達率が歪み

Krakenによると、同取引所はオプション取引のインフラを拡充し、暗号資産（crypto）のトレーダーに、エクスポージャー管理やヘッジ（hedging）のためのより体系的なツールを提供するとのことです。無期限先物とは異なり、方向性に基づくレバレッジに依存しており、市場の変動時に急速な強制清算が起こり得ますが、オプションではトレーダーがリスクを定義し、下落リスクへのエクスポージャーをヘッジし、レバレッジのみに頼らずにボラティリティを前提とした形でポジションを組み立てられます。この拡充は、暗号資産デリバティブ市場において、より成熟したリスク管理の実践へと向かう広範な流れの一部であり、機関投資家の採用が拡大するとともに、規制された市場インフラの整備とも歩調を合わせています。

Lookonchainのモニタリングによると、4つのアドレスがAster DEXで合計3.48億AKEの1xレバレッジロングポジションを新規で建て、その価値は495万ドルで、未実現利益は142万ドルでした。

Onchain Lensによると、Hyperliquidのトレーダーは過去24時間で合計7,081万ドルの清算損失を被りました。

Coinglassによると、過去24時間で暗号資産市場全体で合計4億3300万ドルの清算が発生し、ロングポジションは3億2400万ドル、ショートポジションは1億900万ドルを占めました。ビットコインのロングは7,044万ドルで清算され、ショートは3,085万ドルの損失を受けました。イーサリアムではロングの清算が6,781万ドル、ショートの清算が3,207万ドル発生しました。期間中の最大の清算は、価値が787万8700ドルの単一のBinance ETHUSDTポジションで、合計108,843人のトレーダーに影響しました。

Glassnodeのデータによると、Bitcoinオプション市場のセンチメントはPut/Callレシオが0.59まで低下し、6か月ぶりの安値を記録したことでポジティブに転じています。これはトレーダーが下落ヘッジを縮小していることを示唆します。一方で、Bitcoinのインプライドボラティリティ指数（DVOL）は48から40へ低下しており、6月に積み上がったパニック・プレミアムが部分的に後退していることを示しています。ただし、不確実性は5月の安値をなお上回っています。BTCは現在約$63,000近辺で取引されています。

Glassnodeによると、7月17日にはビットコインのオプション市場が建設的な方向に転じ、インプライド・ボラティリティは48から40へ低下しました。さらに、プット・コール・レシオは6か月ぶりの低水準である0.59まで下落しました。オプション取引では、下落に備えるヘッジを縮小し、ロング・ポジションを再構築しており、6月のボラティリティ低下に続く市場センチメントの改善を示しています。ビットコインは報告時点で約$63,000で取引されていました。

Odailyによると、Bybitは本日（7月17日）、米国株の無期限先物契約6種類をローンチしました。対象はMARAUSDT、IONQUSDT、TSEMUSDT、BXUSDT、ZMUSDT、APLDUSDTで、最大20倍のレバレッジに対応しています。これらの契約は、Marathon Digital（ビットコインのマイニング）、IonQ（量子コンピューティング）、Tower Semiconductor（専用ウエハファウンドリ）、Blackstone（オルタナティブ資産運用）、Zoom（ビデオコミュニケーション）、Applied Digital（AIコンピューティング基盤）をカバーします。 期間限定のプロモーションとして、指値注文はメーカーフィー0%の対象となり、成行注文は手数料50%割引を受けます。

Foresight Newsによると、Bybitは米国の3銘柄の株式に対する無期限先物契約を開始しました。対象はBlackRock（BXUSDT）、IonQ（IONQUSDT）、Applied Digital（APLDUSDT）です。契約は最大20倍のレバレッジに対応しています。

Hyperinsightによると、7月17日に6頭のクジラがHyperliquidの半導体先物契約で合計$16.852 millionの建玉を清算し、損失として$1.072 millionを計上した。SKHYは8.1%下落で最も下げ、次いでSNDKが7.1%下落、SKHXが6.4%下落、MUが3.8%下落となった。6頭中5頭は損切り注文をSKHYに集中させ、残りの1頭はSKHY（$386,000）、SNDK（$332,000）、MU（$304,000）へ退出を分散した。

Gate Newsメッセージによると、分散型パーペチュアル取引所における月次RWA取引高は6月に1100億ドルに達し、前月比で28.2%増、1月に記録された取引高のほぼ4.8倍でした。公開株（Public Equities）は、6月の取引高430億ドルで最大のセグメントを占めました。

BlockBeatsによると、ビットコインは7月17日に$62,970.53まで下落し、過去24時間で1.76%安となった。一方、イーサリアムも$1,832.07まで下落し、2.81%安となった。 CoinGlassのデータでは、BTCの加重平均ファンディング金利は0.0041%および0.0030%で、いずれも0.005%の弱気（bearish）な閾値を下回っている。ETHの金利も0.0045%で、これも0.005%を下回っている。両資産はいずれも弱気なセンチメントを示しており、ETHはBTCよりも相対的に強い価格変動の勢いを示している。

Cardanoは$0.158で取引されており、7月17日時点で1.39%下落している。一方、Van Rossemのハードフォークは7月18日21:44:51 UTC、スロット192,844,800で有効化予定だ。デリバティブ取引を行うトレーダーはロング対ショートのレシオを0.58まで押し上げ、建玉は有効化の48時間前から4%増えて4.21億ドルに達した。有効化前の7月13日にSPOとDRepsによって承認されたこのアップグレードは、Cardanoでの実行コストを引き下げ、後続のスケーリングアップグレードであるLeiosに向けた技術的な土台を整えることを目的としている。Leiosは、2026年末までに取引処理能力の大幅な向上を狙う。クジラの蓄積は2023年以来の最高水準に到達しており、ショートポジションを相殺し、次の方向性が定まる価格変動が鋭くなる可能性がある状況を作っている。 Van Rossemハードフォークがガバナンスを通過し、7月18日に有効化 Van Rossemハードフォークは7月13日にガバナンスを通過し、SPOとDRepsによって承認された。有効化は7月18日21:44:

カルダノは$0.158で取引されており、7月17日に1.39%下落しています。Van Rossemのハードフォークが明日（7月18日 21:44:51 UTC）に有効化されるためです。デリバティブのデータでは、鋭い構造的緊張が示されています。ロング対ショートのレシオは0.58で、建玉は4%増の$421百万に上昇しており、クジラによる蓄積が2023年以来の最高水準となってトレーダーのショートポジションを相殺しています。ハードフォークは7月13日にガバナンスで承認され、SPOおよびDRepsによって追認済みであり、カルダノでの実行コストを引き下げること、ならびに取引スループットの増加を目指すLeiosスケーリングアップグレードに向けた技術的な土台を、2026年末までに整えることが期待されています。Intersectは、ネットワークがハードフォークの境界を越える前に、インフラ提供者にソフトウェアの更新を促しています。短期の値動きは、主要な清算水準に左右されます。$0.167のレジスタンスを上抜けるとショート勢の買い戻しが発生し、上昇の勢いを支える可能性があります。一方で$0.160を下抜ける

ビットコインは、月曜の7月13日に$62.2Kまで下落した後、火曜に4.45%上昇し、一時的に $65K レベルを上回ったものの、その後48時間で1.37%下落した。$65K での拒否反応は、直近24時間で5,200万ドルの小規模な清算を引き起こしたが、6月23日にBTCが$64.2Kから$62Kへ下落した際に清算された9億8000万ドルと比べて大幅に低い水準だった。AMBCryptoは、Bitcoin固有の需要がないこと、ETFの資金流出がマイナスであること、BitfinexのアナリストによればCoinbaseのプレミアム指数がマイナスであることを挙げ、相場が脆弱な状態だと報告した。 ビットコイン・レジーム・スコアはやや強気の領域を示す ビットコイン・レジーム・スコアは、リリース時点で+34.6と記録され、暗号資産アナリストのAxel Adler Jrによれば、この指標はやや強気の領域に位置している。このスコアは、テイカーのフロー、資金調達率、建玉、取引所フロー、ETFフロー、そして価格トレンドを組み合わせて算出される。7月14日に0を下回る反転が起きたのは、その後の買い圧力によって

フィデリティ・リサーチのアナリスト、ザック・ウェインライトによると、ビットコインは、昨年10月以降の持続的な下落の後、市場サイクルの底を形成しつつある兆候を示している。6か月超保有している「ロング（長期）ホルダー」は、過去最高に近い約1,500万BTCに到達しており、この供給の40%以上が現在含み損の状態だ。30日平均では、BTCの含み損供給は50%まで上昇しており、7月17日（金）に$63K を下回ったことで資産が下落した。この水準は過去にもビットコインの底打ちプロセスと一致しており、含み損供給が46%〜56%に達したときにBTCが底を打つという、歴史的なパターンを反映している。2022年には、BTCは$16K 近辺で底をつけており、含み損供給は最大で50%に達していた。 米国のスポット・ビットコインETF、6月および7月上旬に日次2K BTCの流出 火曜日以降、3日連続で流入を記録したにもかかわらず、米国のスポットBTC ETFは、月次の平均ベースでは勢いが鈍い。Glassnodeによれば、最大手の2社であるBlackRockとフィデリティは、継続的な機関投資家の売りが観測されてい

公式発表によると、Binanceは2026年7月20日17:00（UTC+8）に無期限先物契約「SPCXUSD1」を上場し、最大25倍のレバレッジを提供します。

7月15日、分散型デリバティブ取引プラットフォームのHyperliquidは、ロング-鑫ストレージ（中国のチップメモリメーカー）の無期限先物契約を、7月16日の上海証券取引所IPO（新規株式公開）に先立って発表（ローンチ）しました。契約価格は1株あたり$7.2（約52元）で、IPOの公開価格である1株あたり8.66元と比べると、時価総額は約3.5兆元と推計され、IPOの発行価値である579.2億元の約6倍に相当します。 ローンチ以降、これらの契約は24時間で取引高が$1.32 million、建玉（オープン・インタレスト）が$2.41 millionを記録し、オンチェーンのプレマーケット先物が上海証券取引所のIPOを対象にしたのは今回が初めてとなりました。

Greeks.live（BlockBeats経由）によると、7月17日には本日満期の19,000 BTCオプションがあり、プット・コール・レシオ（PCR）は0.9、最大ペインは$63,000、想定元本はおよそ$1.2 billion。 同時に123,000 ETHオプションが満期を迎え、PCRは1.61に到達し、想定元本はおよそ$2.3億。 ETHのPCRは1か月連続で1を上回っており、市場の強い乖離と、ロング・ショートのポジション争いが激化していることを示している。

Gate News のメッセージ：Hyperliquid上でクジラ級トレーダーが32.3Kの$SPCX ショートポジションを約$4.07Mの想定元本でクローズし、利益は約$927.9Kでした。トレーダーの累計P/Lは-$4.9Mです。