デリバティブデータ

CoinDeskによると、暗号資産市場全体で約190億ドル相当のレバレッジ清算を引き起こした2025年10月の「1011ショック」から1年が経過した。ビットコインは12万6,000ドルを超える過去最高値まで急騰した後、数日以内に10万5,000ドルまで急落し、レバレッジをかけたロングポジションが一掃された。 アナリストは、構造的な脆弱性が依然として残っていると警告している。Risk Dimensionsのアナリスト、Mark Connors氏は、最近の価格変動はオンチェーンの活動よりも、主に無期限先物やデリバティブによって引き続き動かされていると指摘した。また、高レバレッジ商品に対する取引所のインセンティブが、フラッシュクラッシュのリスクを助長しているという。同氏はさらに、従来の4年ごとの半減期サイクルは変化しており、現在ではマクロ経済や政治的要因がより大きな役割を果たしていると付け加えた。トレーダーには、過度なレバレッジを避け、建玉、資金調達率、市場センチメントの指標を監視することが推奨される。

Liquid247.xyzによると、Hyperliquidのアドレス0xecb63c...2b00は現在、2,509万ドル相当の10,032.42 ETHのショートポジションを保有している。執筆時点で、ETHは2,500.80ドルで取引されていた。

The Defiantによると、HyperEVM上の合成パーペチュアル取引所であるPapertradeは、2026年10月10日のローンチ後、オラクル操作の疑惑に直面している。この疑惑は確認されていない。 このプラットフォームは、11,000を超えるアドレスから合計$137M の事前入金を集めてローンチし、取引開始から最初の10分間で、想定元本ベースで$14.4Bの取引高を生み出した。ローンチ直後、コアの流動性プールには約$3.15Mが保有されていた。Papertradeは、唯一のオラクルソースとしてHyperliquidのBBOミッド価格を使用している。最大1000倍のレバレッジを提供するこの取引所では、わずかな価格変動でも大きな利益が生じたり、清算が発生したりする可能性がある。

BlockBeatsによると、10月11日において、主要な暗号資産取引所および分散型取引プラットフォーム全体の資金調達率はマイナスのままであり、ビットコイン価格の変動が続く中、市場が弱気なセンチメントにあることを示している。このデータはCoinglassから取得されたものである。

オンチェーンアナリストのAI姨氏によると、昨日の朝、新しいウォレットがHyperliquid上で44万USDCを使い、STRKのロングポジションを建てた。トークン価格は0.072ドルから0.12ドルまで上昇し、約67%の利益となったことで、このポジションは1日で約29.3万ドルの含み益を生み出した。ポジション規模は127万ドルと推定され、レバレッジが3倍未満であることから、投機的な取引ではなく、計算に基づいた相場判断だったことが示唆される。

BlockBeatsとTradingBeatsのデータによると、Papertradeでは10月10日22:00以降、7,962アドレスがポジションを開設し、そのうち5,836アドレス（73.3%）が1,000倍レバレッジを利用しました。これらの高レバレッジ参加者のうち、4,395アドレス（75.3%）が少なくとも1回清算され、1,000倍レバレッジで清算されたポジションは合計12,657件、分離マージンにおける損失は2,007万ドルに達しました。BTCポジションの損失は801万ドル、ETHポジションの損失は1,208万ドルでした。 プラットフォーム全体では、同期間に4,861アドレスが清算され、清算回数は合計14,158件、損失は合計2,312万ドルとなりました。1,000倍レバレッジのポジションは、清算回数の89.4%、証拠金損失の86.9%を占めました。Papertradeによると、清算された1,000倍レバレッジのポジションの保有時間の中央値はわずか7分35秒で、価格がわずか0.052%逆方向に動くだけで証拠金全額が清算される可能性があります。

Coinglassのデータによると、BTCが86,493ドルを突破した場合、主要CEXにおけるショートの累計清算額は6億800万ドルに達する見込みです。逆に、BTCが79,269ドルを下回った場合、ロングの累計清算額は6億800万ドルに達する見込みです。

Lookonchainによると、あるトレーダーが新しいウォレットを作成し、10月10日に2,442万STRK（290万ドル相当）の3倍レバレッジのロングポジションを開設しました。現時点で、このポジションは105万ドルの未実現利益を生み出しています。

Coinglassによると、Hyperliquidにおけるクジラのポジション総額は現在86億5,500万ドルで、ロング・ショートレシオは0.86です。ロングポジションは39億9,700万ドル（46.18%）を占め、含み益は3億5,300万ドルです。一方、ショートポジションは合計46億5,800万ドル（53.82%）で、含み損は3億4,800万ドルです。

Coinglassのデータによると、暗号資産市場では過去24時間に6,628.8万ドル相当の清算が発生し、その内訳はロングポジションが2,516.43万ドル、ショートポジションが4,112.37万ドルでした。ビットコインではロングポジション36.85万ドル、ショートポジション285.88万ドル、イーサリアムではロングポジション125.22万ドル、ショートポジション424.78万ドル相当の清算が発生しました。

同プロトコルの公式データによると、HyperEVM上の合成パーペチュアル取引プロトコルであるPapertradeは、北京時間10月11日午後10時のローンチ以来、累計想定元本取引高が5,730億ドルを超えた。同プラットフォームの未決済ポジションは332億2,000万ドルで、既存するすべてのポジションにおける必要証拠金の総額は2,029万ドルとなっている。

BlockBeatsによると、2025年10月11日、歴史的な清算イベントの最中、ビットコインは一晩で12％下落した。1分間の下落幅としては過去最大となり、午前5時19分頃にはBTCが約60秒で4％超、約5,000ドル下落し、安値102,000ドルを付けた。暗号資産市場では、24時間で総額191億5,600万ドル相当の清算が記録され、160万人を超えるトレーダーに影響を及ぼした。これらはいずれも、デリバティブ取引における過去10年間で最大の記録となった。同日、トランプ前大統領は貿易戦争の激化を発表した。

Robinhood Chainでは、growthepieのデータによると、10月2日から10月8日までの1日当たり取引件数が620万件となり、9月10日から9月16日までの1,080万件から42%減少した。分散型取引所の現物取引高は前週比21%減の74億5,000万ドルとなり、Uniswapが合計取引高の約77%を占めた。ネットワーク上のレンディングおよび取引アプリケーションには依然として10億ドル超が預けられており、取引頻度が低下しているにもかかわらず、資本が保持されていることを示している。 対象週の1日当たりアクティブアドレス数は平均約32万2,000件で、9月中旬から31%減少した。1人のユーザーが複数のウォレットを管理でき、また自動化システムが大量の取引を生成できるため、アドレス数は個々のユーザー数と同じではない。アクティビティも前週から約20%減少した。 現物取引高、前週比21%減 Robinhood Chain上の分散型取引所は、10月2日から10月8日までに約74億5,000万ドルの取引を処理し、前週の94億6,000万ドルから21%減少した。Uniswapは全体の約77

Xプラットフォーム上のBitcoin Newsによると、10月10日は暗号資産市場の記録上、史上最大規模の清算が発生した日となり、清算総額は190億ドルを超えました。これは、Bitcoinがそれ以前の史上最高値である126,000ドルに達してから1年後の出来事でした。

Odailyによると、HyperliquidのHyperEVM上に構築された合成型パーペチュアルDEXのPapertrade.xyzは、10月10日時点で1億1,800万ドルの預金を集め、総ロック額（TVL）も同額の1億1,800万ドルに達しており、プラットフォームでは最大1,000倍のレバレッジを利用できます。 10月10日午前11時45分（ET）時点で、プラットフォーム上の2,349件の建玉は、わずか5,400万ドルの資本に支えられながら、建玉総額約110億ドルに達していました。

Geminiは、24時間以内に暗号資産市場で190億ドル相当のポジションが清算されたと報告しました。この急落は、現在市場を覆っている高いボラティリティを反映しており、トレーダーは戦略の見直しを迫られています。市場アナリストは、今回の清算が暗号資産市場全体の不安定化という、より広範な傾向を示していると指摘しました。取引高も大きな影響を受け、参加者のセンチメントは依然として入り混じっています。 Gemini、190億ドル規模の清算イベントを報告 デジタル資産取引向けに安全なプラットフォームを提供する暗号資産取引所兼カストディアンのGeminiは、24時間以内に暗号資産市場で190億ドル相当のポジションが清算されたと報告しました。この清算イベントは、多くのトレーダーに影響を及ぼしている市場の高いボラティリティを浮き彫りにしています。市場アナリストは、今回の清算が暗号資産市場全体の不安定化という、より広範な傾向を示しており、取引高も大きな影響を受けていると指摘しました。この報告は、特に規制環境が依然として不透明な中、トレーダーが市場の動きやボラティリティの要因となる根本的な要素をますます注視す

CoinGlassのデータによると、暗号資産市場では10月10日時点の過去24時間で、総額8,258万ドル相当のポジションが清算された。このうち、ロングポジションは3,832万ドル、ショートポジションは4,426万ドルだった。ビットコインでは710万ドル、イーサリアムでは737万ドル相当が清算された。単一の清算として最大だったのはHYPERLIQUID-XYZ:INTC-USDで、その価値は379万ドルだった。

BlockBeatsによると、10月10日、PapertradeはHyperEVM上で稼働を開始し、30分以内に399億ドルの取引高を記録した。ビットコインとイーサリアムの永久契約の建玉は、それぞれ12.7億ドルと8.9億ドルに達した。PAPERトークンは、プラットフォームのLP準備金が200万ドルを超えたことを受け、発行減衰モードに移行した。1ドルの損失につき100 PAPERを固定で発行する方式から、発行量が減少するカーブへと移行した。

BlockBeatsによると、Papertradeは10月10日のローンチから10分足らずで、想定取引高144億ドルを記録した。報道時点で、BitcoinとEthereumの契約ポジションはそれぞれ30億ドルと26.6億ドルに達した。