デリバティブデータ

インターコンチネンタル・エクスチェンジのCEOジェフリー・スポレッカーは水曜日、バーンスタインの第42回年次戦略的意思決定カンファレンスで、ICEと暗号資産プラットフォームのハイパーリキッドは互いの運用から学ぶための協議を行っており、ICEが米国の取引所が暗号資産プラットフォーム上のものと同様のパーペチュアル・フューチャーズ商品を提供できるかどうかについて規制当局に尋ねていると述べた。スポレッカーは、ICEはハイパーリキッドに「びびっている」のではなく、その24/7の取引モデルを調査しており、同等の商品を提供することの規制面での明確化を求めているとした。こうした協議は、従来の取引所が、取引参加者が期限のないパーペチュアル・フューチャーズ契約で終日価格変動に賭ける暗号資産の取引会場から競争に直面する中で行われている一方、ICEは明確な規制ルールの下で「イコールフッティング（公平な土俵）」を求めている。 CFTC、Kalshiでビットコイン・パーペチュアル・フューチャーズを承認 金曜日、CFTCはスポレッカーの発言によれば、Kalshiがビットコインのパーペチュアル・フューチャーズを提供で

オンチェーンのデータ監視によると、オンチェーントレーダーのEvadedがついに30倍のレバレッジをかけたビットコインのショートポジションをクローズし、180万ドルの利益を確保した。さらにそのトレーダーは、Oracle（ORCL）で10倍のレバレッジをかけた新しいロングポジションも建てており、現在のポジション評価額は約65万ドルとなっている。

Hyperbotによると、クジラのLoracleが保有する5倍レバレッジのHYPEショートポジションは、HYPEが新高値を更新したことを受け、5月29日時点で未実現損失が3,500万ドル超に達している。現在、このポジションは1,751,559 HYPEを保有しており、清算価格は$91。

オンチェーンデータによると、トレーダーのEvadedは今夜の間にイーサリアムのショートポジションをクローズしました。現在の口座では、960 BTCのビットコイン・ショートに対して30倍のレバレッジをかけて保有しており、未実現利益は約$2 million、投資収益率は80%です。 Evadedは、著名トレーダーGarret Jinのポジションの相手方（カウンターパーティ）として特定されていました。

ChainCatcherによると、オンチェーンアナリストのYuejinが、Hyperliquidでクジラが25倍のレバレッジで12,900 ETHのロングポジションを開くのを監視したとのことです。エントリー価格は$2,011.7で、ポジションの価値はおよそ$26.1百万ドルとされています。清算価格は$1,967.1で、アカウントは清算まで45ドルの差があります。

2026年5月29日15:00から15:15（UTC）の間に、BTCは+0.83%の収益率を達成し、価格帯は72996.9〜73756.2 USDTで、振幅は1.04%。短期的にはテクニカルなリバウンドの特徴が見られ、市場の変動幅はそれ以前よりもやや拡大しています。 今回の急変の主な駆動力は、オプション満期に伴うGammaヘッジ・メカニズムの集中放出です。5月29日には約60億ドル相当のビットコイン・オプションがDeribitやCMEなどの各プラットフォームで満期を迎え、そのうち82,000ドルの行使価格に対応する建玉が非常に集中しており、「オプションの引力」効果を形成しました。これらのコール・オプションを売るマーケットメーカーは、15:00〜15:15（UTC）のオプション集中清算の瞬間に、ガンマヘッジによる買いのデルタ短期カバレッジ圧力が集中して解放されるように、ビットコインを買ってショートのデルタ・エクスポージャーをヘッジする必要があり、その結果として価格は短期的に上昇しました。 さらに、テクニカル面のオーバーソールド反発が次の支えとして働いています。5月以降、ビットコインは下落

2026年5月29日14:45から15:00（UTC）までの間に、ETHは15分以内で+0.81%の上昇を記録し、価格レンジは1984.43から2004.44 USDTで、値動き幅は1.01%です。市場心理は極度の恐慌状態で、恐怖と強欲指数は22のみです。直近7日で17ポイント低下しており、投資家の信頼感は継続的に悪化しています。 今回の変動の主な原動力はショート（売り）の買い戻し行動です。現在のETHの資金調達率は-0.0007%（8時間）で、年率換算で約-0.76%です。過去30日間のうち61%の時間帯でマイナスが維持されており、ショート側は継続してロング側に支払う必要があります。マイナスの資金調達率に加えて、ロングの清算額がショートを上回っているデータ（ロング1.24億ドル vs ショート1.02億ドル）から、これまでの下落局面で大量のロングが強制清算され、その後短期的に価格が底堅くなると、ショート側が利益確定のためにポジションをクローズし、価格の反発を押し上げたことが示唆されます。 次に、テクニカル面の下支えと市場心理が同時に作用し、相互に強め合っています。価格は重要なテクニカ

CMEグループは、金曜5月29日16:00（CT）から、XRP、ビットコイン（BTC）、イーサリアム（ETH）の先物・オプションに対する連続取引を開始し、あわせてソラナ（SOL）、カルダノ（ADA）、チェーンリンク（LINK）、ステラ（XLM）、アバランチ（AVAX）、スイ（SUI）の取材範囲も拡大しました。この取り組みは、規制された暗号資産デリバティブへの24時間365日アクセスに対する機関投資家の需要に応えるものであり、従来の市場インフラをデジタル資産取引のノンストップ性と一致させるものです。CMEのCME Globexにおける暗号資産デリバティブは、週末に少なくとも2時間の短いメンテナンス休止のみを設けるほかは、連続して取引されます。この動きは、24/7で稼働する暗号市場に対して規制された金融が適応していることを示しており、市場再開を待たずに、機関がリアルタイムでヘッジや資本配備を行えるようになります。 CME、金曜5月29日16:00（CT）から連続取引を開始 金曜5月29日16:00（CT）から、CMEのCME Globexにおける暗号資産デリバティブは24時間体制で取引され

米国の先物取引委員会（CFTC）は、無期限先物契約を米国で認め、KalshiEX, LLC と Coinbase Financial Markets, Inc. に対してこれらの商品を提供することを承認した。CFTCの清算・リスク局、市場監視・市場参加局は金曜日、24/7の取引、清算、決済に関するスタッフ向けアドバイザリーを発行した。この動きにより、主に国外で行われていた暗号資産デリバティブ取引の一部が国内へ持ち込まれる。無期限先物契約では、有効期限のない形で、また資産を直接保有することなく資産価格の値動きに賭けられるためだ。 CFTC、Kalshi と Coinbase の無期限先物商品を承認 CFTCは、KalshiEX, LLC がビットコインの価格に連動する無期限契約（BTCPERP 契約）を上場することを認めた。さらに同委員会は、Coinbase Financial Markets, Inc. がデジタル商品デリバティブ商品を提供する計画について、ノーアクション姿勢も出している。 「今朝、@CFTC は、CFTC 登録の取引所によって真のビットコイン無期限契約の上場を認めると

CoinDeskによると、米国の商品先物取引委員会（CFTC）が、ビットコインのパーペチュアル先物（Perps）を上場し取引するための最初の規制対象取引所を承認し、米国の規制史における画期的な前例となりました。CFTCの議長マイク・セリグは、この動きを「大きな前進」と評し、パーペチュアルは世界の暗号資産市場における基盤となるリスク管理および価格発見のツールだと述べました。同機関は、そのような契約に関する実務上の規制枠組みを整備する一方で、過度なレバレッジとシステミックリスクを抑えることを約束しました。パーペチュアル先物はこれまで、規制上の抜け穴があったため海外のオフショア管轄へ移っていました。

PANewsによると、Trust Walletは本日Hyperliquidのトレーディングスタックを統合し、ウォレット内で無マークアップ手数料にて、無期限先物とHIP-4のネイティブなアウトカム・マーケットを提供しました。

ChainCatcherが報じたCoinglassデータによると、Hyperliquidのクジラポジションの現在の合計は45.85億ドルで、ロングポジションが22.6億ドル（保有の49.3%）を占め、ショートポジションは23.25億ドル（50.7%）です。 ロングポジションは未実現損失で3,575万ドル下落している一方、ショートポジションは未実現損失で2,899万ドル下落しています。わずかに弱気なポジショニングは、プラットフォーム上の主要トレーダー間での慎重な市場センチメントを反映しています。

Gate News メッセージ。Gate公式発表によると、Gate株式専用エリアでQNTXUSDT無期限先物の板前取引が開始されました。USDT建てで、1〜10倍のロングおよびショート取引に対応しています。この無期限先物はQuantinuum Inc.の価格を追跡対象としており、予想発行株数は2.539億株です。 QNTXUSDT無期限合約の実際の総株数に変動がある場合、契約規模もそれに応じて調整されます。

Glassnodeによると、本日Bitcoinは$75,000のストライク価格を再テストし、オプション市場ではその地域に集中した約$8 billionのショート・ガンマ（short Gamma）エクスポージャーが見られました。BTCは、集中したポジションが本日の大規模オプション期限（expiration）に向けて市場を圧迫したため、今週初めにはおよそ$72,500まで下落しました。期限後、ガンマ構造は再構築を始めました。インプライド・ボラティリティ（implied volatility）のデータでは、下落局面で1週間物IVが一時的に35%を超えたものの、その後32%前後に落ち着き、さらに長期のIVも低下していました。これは、市場がこの値動きをコントロールされた調整として扱っていることを示唆します。過去7日間のオプションフロー（options flow）データでは、ほぼ均衡したポジショニングが示されており、強気（bullish）と弱気（bearish）の建玉（open interest）は、合計の買い-売り（buy-sell）ボリュームのそれぞれおよそ25%ずつを占めていました。

Glassnodeによると、ビットコインは5月29日に$75,000の権利行使価格をテストしました。その前に、$80億のショート・ガンマポジションによってBTCが約$72,500まで圧縮されていました。今日の大規模なオプション満期の後、市場のガンマ構造は複数の価格水準にわたって再構築されつつあります。 1週間のインプライド・ボラティリティ（IV）は売りの局面で35%まで急騰しましたが、すぐに約32%へ後退しました。一方で、より長期のIVも低下しており、市場はこの動きをコントロールされた調整だと見ていることを示唆しています。25デルタ・スキューは依然としてプラスで約14%の水準を保っており、プットのヘッジ需要がコールの買い需要をまだ上回っていることを示します。ただし、5月上旬の段階からはセンチメントが冷え込んでいます。過去1週間のオプションフローがほぼ均衡しているため、最近の下落の後、市場参加者には明確な方向性の偏りがありません。

CoinGlassのデータによると、イーサリアムが$1,910を下回る場合、主要なCEXプラットフォームにおける累積ロング清算額は9億5900万ドルに達するだろう。逆に、ETHが$2,110を上回ってブレイクした場合、累積ショート清算額は8億400万ドルに達する。

Coinglassのデータによると、ビットコインが$69,910を下回ると、主要な中央集権型取引所におけるロングポジションの累積清算額は14億8,000万ドルに達します。

The Blockによると、Hyperliquid上のSPACEX-USDH無期限契約は、木曜午後の30分以内に$2,277から$1,254へ45%急落し、484人のユーザーが清算され、想定元本価値の$1.74 millionが消失した。Ventualsは、このクラッシュは、オラクルの価格設定システムで使用しているオフチェーンのデータ提供者からの誤ったデータが原因だったと述べた。プラットフォームは48時間以内に影響を受けたユーザーを補償すること、ならびにそのプレIPO市場で同様の事故を防ぐための対策を講じることを約束した。