Vers la partie acheteuse | Ant Investment Advisory : Le conseil aux acheteurs guide le transfert des fonds des transactions à court terme vers une allocation à long terme

Journaliste Zhongjing Luoji, Beijing Shanghai Guangzhou reportent

« Dans le contexte actuel du développement de marché des capitaux de haute qualité, les conseillers acheteurs orientent activement les fonds de la négociation à court terme vers une allocation à long terme. À titre d’exemple, ‘Bang Ni Tou’ a vu la durée de détention de ses utilisateurs conseillés augmenter de 55 % par rapport à ceux non conseillés. » Un responsable lié à Ant Investment Advisory a déclaré lors d’une interview exclusive avec le journal « China Business News ».

En tant que direction importante de la transformation de la gestion de patrimoine, le conseiller acheteur, avec ses capacités professionnelles de diversification des actifs, d’accompagnement client tout au long du processus, joue un rôle irremplaçable dans la promotion de l’écosystème « Long Money, Long Investment ».

Et pour assurer une progression stable et solide sur cette voie, ce responsable pense que les institutions de conseil acheteur doivent respecter une véritable « position de l’acheteur », c’est-à-dire garantir la neutralité dans la sélection des produits ; l’efficacité à long terme dans la construction de stratégies ; une gestion approfondie des attentes des clients.

Double moteur technologie + professionnalisme, pour faire aboutir la philosophie d’investissement à long terme

L’objectif principal des fonds à long terme est d’aligner les investissements sur les objectifs à long terme des investisseurs, en recherchant un rendement stable à travers les cycles, ce qui diffère fondamentalement des besoins de trading à court terme.

En tant que pierre angulaire du développement stable du marché des capitaux, la question clé pour la gestion de patrimoine est de guider les fonds de la négociation à court terme vers une allocation à long terme.

Selon le responsable d’Ant Investment Advisory, actuellement, le conseiller acheteur est devenu une « voie de résolution ».

Prenant l’exemple de « Bang Ni Tou », il indique que « Bang Ni Tou » utilise la technologie IA et des outils de finance comportementale pour interpréter les signaux du marché, reconnaître l’intention des utilisateurs et accompagner les fluctuations, afin d’aider les utilisateurs à gérer leurs émotions à court terme et à renforcer leur confiance à long terme. La durée de détention des utilisateurs a nettement augmenté par rapport à ceux non conseillés.

« Ce changement de comportement s’est également traduit par un rendement d’investissement efficace », a déclaré ce responsable.

Selon ses données, d’ici la fin 2025, plus de 90 % des utilisateurs de « Bang Ni Tou » auront obtenu un rendement positif.

Ce responsable souligne que cette efficacité montre que le conseiller acheteur joue un rôle de plus en plus actif dans l’orientation des utilisateurs vers une philosophie d’investissement à long terme.

En plus d’utiliser la technologie, des outils professionnels et diverses méthodes pour accompagner et gérer les émotions des investisseurs, afin de les orienter vers un « investissement à long terme », les conseillers acheteurs doivent également renforcer leur expertise en diversification d’actifs et en gestion des risques.

« Actuellement, en matière d’allocation d’actifs, l’équipe de recherche de ‘Bang Ni Tou’ utilise une analyse quantitative macroéconomique, d’actifs majeurs, de styles sectoriels, de rendement et de risque, ainsi qu’une recherche qualitative approfondie sur les stratégies, industries, durées, taux d’intérêt et crédit, pour fournir des recommandations d’allocation d’actifs, en mettant l’accent sur la croissance de rendements excédentaires à long terme, en accumulant de petites victoires pour atteindre une grande victoire, et en visant une performance stable à long terme », a déclaré le responsable d’Ant Investment Advisory.

Par ailleurs, en matière de gestion des risques, « Bang Ni Tou » construit un système de contrôle de conformité systématique et intégral, en partant des intérêts des utilisateurs.

Ce système comprend : « une entrée prudente avant l’investissement, un contrôle strict de la qualité des actifs, une gestion hiérarchisée via une ‘liste noire-grise’, et l’établissement de règles de gestion des risques pour les sociétés de fonds, les gestionnaires de fonds et les produits ; une gestion centralisée lors de l’investissement, par le biais de règles systémiques et d’un comité de décision d’investissement pour garantir la rationalité des opérations ; une surveillance continue après l’investissement, avec un suivi quotidien des performances du portefeuille, des fluctuations, des risques des fonds et des comptes clients, ainsi que des alertes pour assurer la stabilité du portefeuille », a précisé ce responsable.

Respecter la « position de l’acheteur » : les institutions doivent encore renforcer leurs capacités

Les conseillers acheteurs jouent un rôle clé dans la transition des fonds de la négociation à court terme vers une allocation à long terme. Cependant, dans la réalité, il existe encore des obstacles à une utilisation efficace des outils de conseil acheteur par les institutions, ou à une progression globale du secteur vers cette direction.

L’un des points faibles identifiés par les professionnels est le manque d’outils d’allocation d’actifs.

Le responsable d’Ant a admis que les actifs configurables par les conseillers acheteurs sont encore insuffisants, notamment en raison de l’impossibilité d’utiliser pour le moment les ETF en bourse, et de la rareté des quotas d’investissement transfrontaliers. À l’avenir, enrichir la boîte à outils d’allocation d’actifs des conseillers améliorera considérablement la diversification des portefeuilles, mieux servant ainsi les objectifs d’investissement à long terme des utilisateurs.

De plus, pour que la capacité des conseillers acheteurs soit pleinement exploitée ou pour que les institutions progressent solidement sur cette voie, il faut également respecter une véritable « position de l’acheteur ».

Ce responsable indique que cette « position de l’acheteur » se manifeste concrètement dans la sélection des produits, la construction de stratégies et la gestion des attentes des clients.

Il faut maintenir la neutralité dans la sélection des produits, établir un système d’évaluation indépendant inter-organisation et inter-catégories ; assurer la validité à long terme des stratégies, en les ajustant dynamiquement selon les objectifs à long terme des utilisateurs ; et gérer les attentes des clients tout au long du processus, en calibrant les objectifs et l’expérience de manière dynamique.

Prenons l’exemple de « Bang Ni Tou » : son équipe de recherche et développement construit un système de sélection de produits basé sur « pré-sélection — sélection fine — analyse quantitative — enquête sur le terrain — notation », et réalise chaque année plus d’une centaine d’entretiens individuels pour une évaluation objective et approfondie des sociétés de gestion de fonds, afin de sélectionner pour les utilisateurs les fonds les plus adaptés à l’investissement à long terme et à une allocation équilibrée.

En outre, ils surveillent quotidiennement la performance des portefeuilles, ajustent dynamiquement les stratégies en fonction des conditions du marché, et utilisent des signaux du marché, des rapports de rééquilibrage périodiques et un accompagnement continu pour guider les utilisateurs vers la réalisation de leurs « objectifs à long terme ».

Concernant la tendance du secteur du conseil acheteur, ce responsable indique que les institutions traditionnelles disposent d’un patrimoine solide, avec des équipes de conseil en face-à-face expérimentées, axées sur le service aux clients à haute valeur nette ; tandis que les plateformes de vente indépendantes se concentrent sur l’expérience utilisateur en ligne, en s’appuyant sur une itération agile des produits et une capacité de réponse rapide pour offrir des services financiers inclusifs à un public plus large. « Chaque type d’institution exploite ses atouts différenciés, et l’écosystème sectoriel évolue dans une dynamique de complémentarité et d’apprentissage mutuel. »

(Édition : Xia Xin, Vérification : Li Huimin, Relecture : Yan Yuxia)