Embedded Wealth - L'avenir de l'investissement

L’ascension des licornes dans l’espace du paiement différé comme Klarna et la domination des solutions de paiement dans l’agenda fintech pointent vers la tendance générale de la finance intégrée. Le terme a été utilisé pour la première fois dans l’industrie des paiements, qui s’étend désormais à la chaîne de valeur des services financiers tels que le prêt, la gestion de patrimoine, les cartes et d’autres domaines connexes. La popularité de la finance intégrée a attiré l’attention sur un marché inexploité pour la richesse intégrée.

Elle permet aux plateformes d’incorporer sans effort des produits et services d’investissement dans leurs offres actuelles ou de créer de nouvelles propositions basées sur une pile d’investissement fournie via API.

La technologie de gestion de patrimoine activée par API est désormais largement accessible à un prix inférieur, plus abordable pour beaucoup. En plus d’aider les entreprises à atteindre de nouveaux clients auparavant sous-servis avec leurs biens et services, les fournisseurs de richesse intégrée permettent également un meilleur accès aux marchés financiers, un accès à moindre coût à la gestion de portefeuille, et la technologie de robo-conseiller. De plus, des initiatives comme la PSD2 et l’ouverture bancaire popularisent la création et l’utilisation d’API favorisant de meilleures lois et l’innovation.

Le marché de la richesse intégrée pourrait représenter jusqu’à $33 trillions d’actifs. Selon la recherche d’Additiv, les solutions de richesse intégrée pourraient générer $100 milliards de frais. Il ne faudra pas longtemps avant que vous puissiez acheter des actions et des parts en même temps que votre repas composé de chips, d’un sandwich et d’une boisson, car la technologie de richesse intégrée étend ses ailes pour influencer même les petits détails de la vie.

Ajouter la richesse intégrée à votre panier d’achat

Alors que les consommateurs s’habituent à utiliser des produits financiers fournis par des marques reconnues, il existe une véritable opportunité d’accroître l’accès à l’investissement via la richesse intégrée.

Des entreprises comme Drivewealth et Alpaca révolutionnent l’industrie de l’investissement tant au niveau national qu’international. Elles fournissent des plateformes de gestion de patrimoine B2B avec des solutions modulaires pour les fractions d’actions accessibles via API. Elles comptent désormais parmi leurs partenaires des acteurs non financiers parmi des centaines de sociétés intégrées à leurs plateformes.

Le développement de cette infrastructure d’investissement ouverte facilite le développement de produits commerciaux et l’accès des consommateurs aux marchés financiers. Drivewealth compte des millions d’abonnés au Royaume-Uni et environ 15 millions de clients dans le monde, malgré qu’il ne soit pas encore une marque grand public. Drivewealth donne également du pouvoir à Tulipshare, une plateforme de courtage en actions activiste basée au Royaume-Uni, qui a fait ses débuts en 2021.

Une variété de services de courtage à faible coût et destinés au grand public, qui n’étaient pas disponibles il y a dix ans, sont désormais en demande — facilité par la richesse intégrée. Les analystes prévoient que les institutions financières, les banques challengers, davantage d’entreprises de paiement, et même des sociétés comme Walmart envisagent d’entrer sur le marché de la richesse intégrée. Avec l’avènement du banking-as-a-service (BaaS), les entreprises financières et non financières peuvent facilement intégrer des services bancaires dans leur écosystème. Certains fournisseurs de BaaS comme Railsbank, Solarisbank, Treezor, Green Dot, etc., bouleversent l’offre traditionnelle de gestion de patrimoine en permettant à la fintech d’innover dans les offres de richesse pour divers groupes de clients.

Cependant, les banques challengers semblent plus enthousiastes à intégrer la richesse que les banques traditionnelles, qui avancent lentement pour s’adapter aux changements apportés par la technologie financière. Une large gamme de produits de gestion de patrimoine sera proposée via ces plateformes d’ici la fin de 2022. Il est plus facile pour une banque challenger d’intégrer une API dans son application bancaire pour fournir une pile technologique fluide et la capacité de concevoir rapidement des produits financiers. L’offre de produits d’une application bancaire peut ainsi être facilement étendue grâce à la richesse intégrée, ce qui devrait augmenter la fidélisation des utilisateurs et potentiellement attirer de nouveaux membres. Une large gamme de produits et de nouvelles fonctionnalités en cours peuvent constituer à la fois une différenciation clé et un moyen de défendre le coût du service dans un marché où de nombreux fournisseurs utilisent un modèle freemium.

Pour une entreprise (la majorité des fintechs) cherchant à monétiser ses clients via abonnements ou paiements récurrents, l’ajout de nouveaux biens et services rendra l’offre plus attrayante et fidélisante pour les membres, ce qui est crucial pour stimuler la croissance des abonnés. Plus important encore, l’investissement a une durée de vie, ce qui peut offrir aux abonnés une valeur durable à long terme.

Les services financiers ont toujours eu de meilleures marges que d’autres entreprises. Pour les entreprises qui comprennent cette opportunité, des milliards de dollars de profits attendent. Les entreprises de nouvelle génération ne doivent pas sous-estimer le niveau de concurrence et la complexité réglementaire impliquée dans la gestion de l’argent et des actifs.

Des enjeux existent si les institutions financières traditionnelles perdent leur domination et leur pertinence sur le nouveau paysage de la richesse intégrée, si elles restent ignorantes de cette menace.
Dans ce contexte, un changement est imminent et notre perception de la richesse et de l’argent va changer radicalement.

Trois opportunités lucratives pour la richesse intégrée

Les différentes cas d’utilisation dans le cadre de la richesse intégrée ouvrent la voie à un marché de grande valeur et mettent en lumière la technologie qui pourrait influencer la conduite des solutions de richesse intégrée vers le marché.

Le premier et principal cas d’utilisation concerne l’intégration de fonctionnalités de gestion financière personnelle dans les expériences d’achat et de gestion des abonnements. Intégrer des fonctionnalités de gestion de l’argent personnel dans ces expériences est le cas d’usage le plus évident. L’inclusion de composants de gestion financière personnelle pourrait vraiment soutenir l’utilisateur en contrôlant ses dépenses, contrairement aux systèmes de paiement différé qui capitalisent sur un sentiment d’urgence et encouragent les achats impulsifs. Le commerçant en bénéficierait également, car les solutions de richesse intégrée pourraient l’aider à démontrer aux clients que l’achat du produit leur fera économiser de l’argent en illustrant sa qualité, sa durabilité et sa longévité. De même, les fonctionnalités de gestion financière personnelle pourraient inciter les clients à choisir des modèles d’abonnement adaptés à leur usage — ce qui pourrait permettre au commerçant de bénéficier de flux de trésorerie stables, encore et encore.

La planification de la retraite en tant que composante de l’expérience professionnelle est une autre opportunité ou modèle commercial intéressant pour les solutions de richesse intégrée. L’incorporation d’outils de planification de la retraite dans l’intranet d’une entreprise peut renforcer la reconnaissance de la marque employeur, améliorer l’efficacité de la comptabilité des retraites et favoriser une planification proactive et productive de la retraite pour les employés. L’employé peut être efficacement guidé à travers les subtilités du choix d’épargne-retraite par des systèmes interactifs modernes, et ils peuvent ensuite être aidés à choisir l’option qui correspond le mieux à leur situation unique. Même si les départements comptables gèrent souvent les préparatifs pour la retraite des employés, augmenter la connaissance des employés sur les pensions est rarement considéré comme un moyen d’améliorer le bonheur au travail.

La troisième opportunité concerne la fourniture d’une gestion financière fluide pour les petites entreprises. Les petites entreprises pourraient avoir du mal à gérer leur liquidité dans leurs opérations quotidiennes, alors que les plus grandes peuvent se permettre d’employer des équipes d’experts-comptables. Par exemple, combiner crédit d’entreprise et paiements aide à garantir le remboursement efficace et simple des intérêts et prêts des petites entreprises. Le plan consiste à utiliser une partie des recettes des ventes pour rembourser la dette immédiatement. Par exemple, si une pizzeria dépense 10 000 € pour un nouveau four, elle garantit que 10 % de chaque pizza vendue sera consacrée au remboursement du crédit. Dans ce scénario, la richesse intégrée pourrait aider les propriétaires d’entreprise à assurer la viabilité de leurs opérations en simplifiant les conditions de prêt et les schémas de remboursement.

La richesse intégrée a le potentiel d’ajouter une valeur significative au système existant. La fintech redessine les services financiers en favorisant l’innovation et en modifiant le système financier traditionnel. L’évolution des attentes des clients a créé des conditions favorables pour que cette nouvelle opportunité soit largement acceptée. L’adoption de ce marché transformera le système enraciné et le rendra bénéfique pour tous — banques traditionnelles, challengers et consommateurs. Elle donnera aux commerçants et aux clients des choix et des opportunités innovants dans le domaine de la richesse intégrée.