Ces derniers jours, quelqu’un m’a encore demandé « Pourquoi est-ce que je n’ai pas ouvert de levier et pourtant j’ai été liquidé »… J’ai vérifié les enregistrements sur la blockchain, et il y a de fortes chances que ce soit une question de retard dans la feed de prix de l’oracle. En gros, tu regardes le prix de référence de la bourse, le contrat utilise ce prix de référence, et avec un délai, quand le marché chute brutalement, ta position est déjà considérée comme ayant franchi la ligne de liquidation par le protocole, et le robot de liquidation ne discute pas, il te prend directement comme un encas pour la nuit.

Ce qui est encore plus absurde, c’est que parfois le prix a déjà rebondi, mais la feed de prix continue de jouer « l’épisode précédent », et tu peux ressentir cette sensation : le marché semble stable, mais dans le protocole, c’est comme si c’était la fin du monde. Récemment, la narration sur la modularité et la couche DAO a fait vibrer les développeurs, mais les utilisateurs sont complètement perdus. Je pense que c’est assez similaire : c’est cool de voir comment la couche inférieure est assemblée, mais ceux qui ne prêtent pas attention aux détails finissent par avoir de la malchance. Quoi qu’il en soit, avant d’ouvrir une position, je regarde toujours la fréquence de mise à jour de l’oracle et la source de feed, et je n’ose pas fixer la position trop près du seuil… c’est pour préserver ma santé mentale.