¿Cuándo suele llegar la temporada de altcoins?Analice y resuma la tendencia del tipo de cambio de 350 altcoins frente a BTC

Antecedentes

Recientemente, el ratio de capitalización de mercado de BTC ha alcanzado un máximo de 2 años, lo que nos ha llevado a analizar el tipo de cambio de las altcoins distintas de BTC frente a BTC. En primer lugar, observemos la tendencia histórica de la línea K de algunos pares de monedas convencionales BTC.

La siguiente es una lista de los tipos de cambio de algunas de las principales monedas frente a BTC en TradingView en los últimos años

• LTC/BTC

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• BCH/BTC

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• ADA/BTC

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• ETH/BTC

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En el gráfico anterior, podemos ver que incluso los tokens con mejor rendimiento, como ETH, solo alcanzaron un máximo histórico frente a BTC en 2017, aproximadamente 2 años después de su lanzamiento, y el tipo de cambio ETH/BTC no ha superado su máximo anterior desde entonces.

Por lo tanto, decidimos ampliar el alcance de nuestro análisis: analizar los cambios históricos del tipo de cambio de todas las altcoins frente a BTC.

Cómo

1. Elija las 500 monedas con mayor capitalización de mercado de CoinMarketCap
2. Obtenga el precio semanal de estos tokens de gate.io (Gate tiene el precio histórico más largo para la mayoría de los tokens)
3. Averigüe el tipo de cambio y la fecha más altos de todos los tiempos para todos los tokens en relación con BTC
4. Calcule la fecha desde la fecha de inicio de la transacción hasta el punto más alto del tipo de cambio de BTC
5. Calcule el tiempo desde el punto más bajo del tipo de cambio de BTC hasta la fecha actual
6. Calcular el tipo de cambio de hoy / máximo histórico
7. Este método ha sido de código abierto en GitHub (hay un enlace de github al final del artículo)
8. No se trata de estadísticas complejas. En el futuro, podremos utilizar más modelos estadísticos para el análisis.

Descubrimiento

Rango de fichas que finalmente se contó

Algunos de los 500 tokens principales no se negocian en Gate.io y excluimos los tokens que se han estado negociando durante < año. Al final, analizamos alrededor de 350 tokens, cubriendo la mayoría de los tokens principales.

métricas

1. Excluir tokens con un tiempo de negociación de < 1 año
2. Utilice la comparación semanal de precios máximos de altcoin y bitcoin para calcular el tipo de cambio

¿Cuándo suele ocurrir el máximo histórico (ATH) del tipo de cambio de token a BTC?

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• El eje Y representa el lapso de tiempo (en años) desde la emisión del token hasta alcanzar el precio máximo histórico (ATH).
• El eje X representa el número de años que se ha negociado el token.

**En el gráfico, podemos encontrar la distribución del tiempo ATH. **

1. La mayoría de los tokens alcanzan su ATH de la tasa BTC dentro del primer año de negociación
2. Muy pocos tokens alcanzan su ATH después de 2 años
3. Echemos un vistazo al gráfico circular para ver mejor

Gráfico: Distribución del ATH desde la fecha de inicio de la operación

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A partir del gráfico anterior, podemos observar:

1. Solo el 5.5% de los tokens alcanzaron ATH a BTC 2 años después del lanzamiento, y el resto de los tokens alcanzaron ATH dentro de los 2 años posteriores al inicio de la negociación
2. Para observar mejor los resultados, debemos filtrar los tokens que han estado operando durante < 2 años.
3. Una vez que eliminamos los tokens que han estado operando durante < 2 años, nos quedan alrededor de 289 tokens.

Gráfico: Distribución de ATH desde la fecha de inicio, excluyendo los tokens que se han negociado durante más de 2 años

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Los resultados no cambiaron mucho, ya que solo el 6.6% de los tokens alcanzaron el máximo histórico de BTC después de dos años.

Profundicemos en estos tokens: [‘BNB’, ‘DOGE’, ‘ETC’, ‘FIL’, ‘FRAX’, ‘FTM’, ‘GT’, ‘LEO’, ‘LINK’, ‘MANA’, ‘MATIC’, ‘OKB’, ‘ONE’, ‘TFUEL’, ‘THETA’, ‘TON’, ‘TUSD’, ‘VET’, ‘WAVES’]

De los 19 tokens, algunos pueden haber sido incluidos incorrectamente debido al retraso en la inclusión de Gate. La duración media de las operaciones fue de 4,82 años, el 09/01/2019, cuando BTC cotizaba en torno a los 3.500 dólares, que fue el mínimo del último mercado bajista.

¿Cuándo suele ocurrir un mínimo histórico (ATL)?

En la parte anterior, analizamos cuándo se produjo el tipo de cambio más alto de las altcoins, y ahora exploremos cuándo se produce el tipo de cambio más bajo de todos los tiempos de las altcoins.

Indicadores

1. Excluir tokens con un tiempo de negociación de < 1 año
2. Utiliza los valores mínimos semanales de altcoin y bitcoin para calcular el tipo de cambio

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Este gráfico es aún más interesante, ya que muestra que el tipo de cambio altcoin/BTC ATL es casi lineal con el tiempo de negociación, es decir, cuanto mayor sea el tiempo de negociación, mayor será la probabilidad de que el tipo de cambio frente a BTC esté en ATL. ¡Averigüemos más con el gráfico circular!

Dado que ATL es más significativo para los tokens que se han negociado durante más de 4 años. Solo incluimos tokens que se han negociado durante más de 4 años.

Gráfico: Distribución de ATL para tokens que se han negociado durante más de 4 años a partir de la fecha actual

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Como resultado, solo el 18,4% de los tokens que han estado cotizando durante más de 4 años no alcanzaron el punto más bajo del tipo de cambio con BTC en el último ciclo. Profundicemos en estos tokens:

Son [‘ADA’,‘DASH’,‘DOGE’,‘ETH’,‘GT’,‘KNC’,‘LINK’,‘LTC’,‘MANA’,‘MKR’,‘SNT’,‘THETA’,‘TRX’,‘VET’]. Estos tokens significan que no son peores que el ciclo anterior en términos de su tipo de cambio BTC. Si eliminamos los dos tokens antiguos especiales, ETH y LTC, la duración promedio de negociación de los tokens restantes es de 5,77 años, que fue el 25/01/2018, que es el final del último mercado bajista, y la diferencia de tiempo entre la fecha de emisión y el ATL es de aproximadamente 0,35, lo que coloca su ATL en aproximadamente el 05/06/2018.

Conclusión

1. De las 350 monedas que analizamos, solo 19 de ellas alcanzaron un nuevo máximo histórico frente a la tasa de BTC en el último ciclo
   1. 它们是:[‘BNB’,‘DOGE’,‘ETC’,‘FIL’,‘FRAX’,‘FTM’,‘GT’,‘LEO’,‘LINK’,‘MANA’,‘MATIC’,‘OKB’,‘ONE’,‘TFUEL’,‘THETA’,‘TON’,‘TUSD’,‘VET’,‘WAVES’]
   2. Salieron a bolsa alrededor de marzo de 2019, el punto más bajo del último mercado bajista
2. En el último ciclo, solo 14 de los 350 tokens no crearon nuevas ATL para BTC:
   1. 它们是 [‘ADA’,‘DASH’,‘DOGE’,‘ETH’,‘GT’,‘KNC’,‘LINK’,‘LTC’,‘MANA’,‘MKR’,‘SNT’,‘THETA’,‘TRX’,‘VET’]。
   2. Se lanzaron al final del último mercado alcista y alcanzaron un mínimo histórico unos 4 meses después, al comienzo del último mercado bajista
   3. La única superposición es [‘DOGE’, ‘GT’, ‘LINK’, ‘MANA’, ‘THETA’, ‘VET’]
   4. Por lo tanto, la inmersión es extremadamente arriesgada y no traerá el mayor rendimiento
3. ¡Trate de evitar comprar tokens del mercado secundario que cotizaron en la bolsa de valores durante la última carrera alcista!
   1. La mayoría de ellos seguirán marcando mínimos históricos
   2. Algunos tokens verán su tasa de conversión de BTC en mínimos históricos dentro de unos meses antes de recuperarse en el próximo ciclo. Pero no ha habido mucha de esta reacción
4. Solo los tokens lanzados durante el Gran Mercado Bajista pueden crear un nuevo ATH a BTC, ni siquiera a ETH
5. Vender todos los tokens dentro de los 2 años posteriores a la cotización tanto como sea posible, y convertirlos gradualmente a BTC en un mercado bajista, porque solo el 6% de los tokens podrán crear un nuevo ATH contra BTC en el próximo ciclo, es decir, ¡más fuerte que el ciclo anterior!

Referencia