Las stablecoins no solo se utilizan para operar con activos cripto y realizar pagos, sino que también pueden generar rendimientos mediante préstamos, estrategias relacionadas con el staking y productos de gestión patrimonial. Sin embargo, los distintos productos difieren significativamente en sus fuentes de rendimiento, mecanismos operativos y riesgos. Este curso explica de forma sistemática cómo se generan los rendimientos de las stablecoins y ayuda a los estudiantes a comprender la relación entre los rendimientos y los riesgos.
Los contratos de eventos transforman eventos específicos o resultados de precios en contratos de trading con condiciones y reglas de liquidación claramente definidas. Los participantes no solo deben evaluar los resultados de los eventos, sino también comprender la relación entre las reglas de los contratos, la valoración del mercado, los mecanismos de trading, la determinación de los resultados y la liquidación final. Solo al comprender cómo funcionan conjuntamente estos elementos se puede evaluar con mayor precisión la lógica de trading de los contratos de eventos e identificar los riesgos que pueden surgir durante la participación.
Con el desarrollo de las finanzas descentralizadas (DeFi) y del ecosistema de trading en cadena, cada vez más activos digitales llegan al mercado a través de exchanges descentralizados (DEX). El trading en cadena permite a los usuarios descubrir tokens de forma independiente, gestionar activos y ejecutar transacciones, pero también implica diversos factores, como la seguridad de los contratos, la liquidez, el deslizamiento y las tarifas de gas. Este curso se centra en el proceso completo, desde el descubrimiento de tokens hasta la finalización de las transacciones, para ayudar a los alumnos a desarrollar una comprensión sistemática del trading en cadena y dominar los métodos básicos de operación y las capacidades de identificación de riesgos.
Los activos del mundo real (RWA) están impulsando la creación de nuevas conexiones entre los activos financieros tradicionales y la infraestructura digital. Desde la emisión de activos y el registro de derechos hasta la ejecución de operaciones y la liquidación, la tokenización ofrece nuevas posibilidades para la organización y el funcionamiento de los mercados financieros. Sin embargo, la digitalización a nivel técnico no implica que los activos subyacentes, los derechos legales y los sistemas de negociación se integren automáticamente.
Para comprender los RWA, además de conocer cómo se tokenizan los activos, es necesario analizar en profundidad cómo afecta la tokenización a los flujos de información, los flujos de activos y los procesos de negociación en los mercados financieros, así como la forma en que colaboran los distintos participantes. Este curso aborda los RWA desde la perspectiva de la estructura del mercado y la infraestructura para ayudar a los estudiantes a desarrollar una comprensión sistemática de los mecanismos de funcionamiento del mercado de RWA.
Este curso presenta cómo los informes de ganancias, la inflación, el empleo, las decisiones sobre tipos de interés y los eventos regulatorios afectan los precios de las acciones y los activos cripto. Ayuda a los inversores a comprender las brechas de expectativas, las brechas, el deslizamiento y el riesgo de apalancamiento, y a construir un marco de negociación y gestión de riesgos antes y después de eventos importantes.
Cuando las personas discuten sobre los mercados financieros, suelen pensar en acciones, bonos, divisas, materias primas o activos cripto. Todos estos mercados comparten una característica común: el comercio gira en torno a un determinado activo, y los participantes del mercado expresan sus juicios sobre el valor futuro a través de cambios en los precios. Sin embargo, en el mundo real, también hay una gran cantidad de información que no corresponde directamente al precio de un activo en particular, como quién ganará un partido, si un determinado indicador económico alcanzará un cierto nivel o si una política cambiará. Para estas preguntas, las personas también forman expectativas, intercambian información y ajustan continuamente sus juicios.
Los mercados de eventos ofrecen una forma de expresión diferente basada en el mercado: no comercian directamente sobre "cuánto vale un activo", sino que forman transacciones en torno al resultado de un evento que puede ser verificado claramente en el futuro. Las opiniones, la información y los juicios de los participantes forman precios durante el proceso de negociación, y los precios pueden entenderse como la expresión cuantitativa del mercado sobre la probabilidad de que ocurra un determinado resultado. Como resultado, los mercados de eventos conectan eventos del mundo real, juicios de probabilidad, difusión de información y precios de mercado, y también forman un marco analítico diferente al del comercio de activos tradicional.
La conexión entre los activos digitales y el sistema bancario tradicional está cambiando la forma en que los usuarios gestionan y transfieren fondos. Con el desarrollo de las stablecoins, los servicios de conversión entre monedas fíat y activos digitales y la infraestructura de pagos transfronterizos, los usuarios pueden convertir activos digitales en fondos bancarios y viceversa a través de distintos canales. Sin embargo, aún deben abordar cuestiones como los requisitos para acceder a una cuenta, los costes de cambio, la compensación y la liquidación, y las exigencias de cumplimiento normativo. Este curso presentará de forma sistemática los mecanismos básicos de entrada y salida de fondos entre activos digitales y monedas fíat, las cuentas bancarias globales y la gestión transfronteriza de fondos. Así, ayudará a los participantes a comprender cómo se conectan los distintos sistemas de fondos y cómo evaluar la eficiencia, los costes y los riesgos de los flujos de fondos.
La relación entre los activos digitales y los servicios financieros cotidianos se está ampliando: pasa de usos específicos, como la tenencia o la negociación de activos, a necesidades más amplias, como la gestión de cuentas, los pagos y los gastos, y los servicios multiactivo. Para entender cómo se conectan estos servicios, no basta con observar qué funciones ofrece la interfaz de un producto. También hay que examinar cómo se registran los activos en las cuentas, cómo se mueven, cómo se procesan los pagos y qué diferencias existen entre los distintos activos en cuanto a negociación, liquidación y riesgo.
Este curso toma como hilo conductor la lógica de conexión entre los servicios financieros y aborda, en este orden, el sistema de cuentas, los flujos de activos, los pagos con activos digitales, la coordinación entre las tarjetas de pago y los servicios financieros, los servicios multiactivo y la evaluación integral del riesgo. El curso utilizará, cuando resulte adecuado, Gate Money, Gate Card y productos similares como casos prácticos, pero estos servirán para explicar los mecanismos de los servicios y no sustituirán el aprendizaje de los principios generales. Cuando se trate de funciones concretas, comisiones, ventajas, disponibilidad regional o estructuras de producto, prevalecerá la información oficial vigente y verificable.
El curso no pretende fomentar el uso de ningún producto concreto ni predecir el rendimiento de los activos, sino ayudar a los alumnos a desarrollar un método de análisis aplicable a otros contextos: aclarar las necesidades de uso, identificar la naturaleza de los activos y los servicios, comprender los procesos operativos, comparar costes y limitaciones, y verificar los resultados finales.
Los mercados de eventos permiten a los usuarios operar sobre los resultados de eventos futuros, mientras que los eventos de ciclo corto se centran más en las variaciones de precios y las expectativas del mercado dentro de un intervalo de tiempo específico. Este curso utiliza Gate Event Market como principal contexto de aplicación para presentar los mecanismos básicos del trading de eventos, la fijación de precios basada en probabilidades, las estrategias de trading, el cálculo de pérdidas y ganancias y las reglas de liquidación, y ayudar a los participantes a comprender la lógica de trading y los posibles riesgos de los eventos de ciclo corto.
Los activos del mundo real (RWA) están impulsando la integración de las finanzas tradicionales y la tecnología blockchain. Mediante la tokenización de activos, activos financieros tradicionales como los bonos del Tesoro de Estados Unidos, los bonos, los bienes inmuebles y el crédito privado pueden incorporarse al sistema financiero on-chain en formato digital, lo que proporciona nuevos métodos para la gestión de activos, la transferencia de valor y la distribución de rendimientos.
Una vez que hayas dominado los conceptos básicos del trading, ¿cómo puedes comprender mejor los cambios en el precio de las opciones y construir estrategias que se ajusten a tu visión del mercado? Este curso parte de las griegas y aborda la volatilidad y los eventos de resultados, los spreads direccionales, las estrategias straddle y strangle, las estructuras de calendario y las estrategias neutrales. Así, podrás comprender las fuentes de rentabilidad, los costes y los límites de riesgo de las distintas estrategias.
Después de entender las opciones call, las opciones put, el precio de ejercicio y las primas, ¿cómo puedes aplicar estos conocimientos a operaciones reales? Este curso cubre todo el proceso: la preparación previa a la operación, la lectura de cotizaciones, el envío de órdenes, la gestión de posiciones y el cierre de operaciones. Te ayuda a entender la relación entre las cotizaciones, las ejecuciones y las pérdidas y ganancias (PnL), así como a reconocer la diferencia entre cerrar una posición y que esta se liquide al vencimiento.
A medida que los mercados de capital global continúan ampliándose, los inversores cripto pasan de la asignación de activos digitales individuales hacia patrimonios globales, ETF y estrategias diversificadas de asignación de activos en varios mercados. Los mercados bursátiles de Estados Unidos, Hong Kong, Japón y Corea cuentan cada uno con estructuras industriales, mecanismos de negociación, entornos de divisas y modelos de valoración propios. Entender estas diferencias es esencial para crear un framework robusto de inversión global.
El curso inicia con el análisis de los principios operativos fundamentales de los mercados de patrimonio global, acompañando a los usuarios por las particularidades de los mercados de Estados Unidos, Hong Kong, Japón y Corea, y destacando sus diferencias en estructura industrial, sistemas de negociación, entornos monetarios y lógica de valoración. También se abordará la mecánica de los ETF y las metodologías de asignación de activos, permitiendo a los usuarios pasar de la selección de patrimonios individuales a la construcción de carteras multi-mercado y multi-activo. Sumando la operativa en acciones de Gate, los usuarios podrán construir sistemáticamente un framework global de inversión en patrimonio adaptado a sus objetivos específicos.
Las opciones sobre acciones estadounidenses ofrecen una forma de participar en el mercado bursátil de EE. UU. diferente de la compra directa de acciones. Los inversores pueden utilizar opciones de compra y opciones de venta para expresar sus perspectivas sobre el mercado y, en determinadas condiciones, gestionar el riesgo de sus posiciones. Este curso comienza con conceptos fundamentales para ayudarte a comprender cómo funcionan las opciones sobre acciones estadounidenses, sus usos más habituales y sus principales riesgos, y sienta las bases para profundizar en la selección de contratos y la ejecución de operaciones.
Tienes una perspectiva alcista sobre una acción, así que ¿por qué comprar una opción de compra sobre ella podría generar una pérdida? Si una opción cotiza a 2, ¿por qué el coste de comprar un contrato no es necesariamente 2? Este curso parte de las preguntas habituales de los principiantes y explica las diferencias entre acciones y opciones, las opciones de compra y de venta, el precio de ejercicio, la prima y la fecha de vencimiento para ayudarte a entender un contrato de opciones.
