Останнім часом я задумався над одним питанням — яка найскладніша частина торгівлі? Я вважаю, що це коли саме потрібно зупинити прибуток або обмежити збитки. Багато людей встановлюють фіксовану ціну для стоп-лосу, але коли ринок повертається у протилежний напрямок, майже з прибутку перетворюється на збитки, і це дуже неприємно.

Насправді існує інструмент, який може вирішити цю проблему, — це рухливий стоп-лос (Trailing Stop). Цей спосіб автоматично коригуєся відповідно до ринкової ціни, дозволяючи прибутку рости, коли ринок йде у вашу сторону, і одночасно знижуючи ризик.

Простими словами: ви встановлюєте відсоток або кількість пунктів (наприклад, 2% або 2 пункти), і як тільки ціна рухається у вигідному для вас напрямку, система автоматично коригує рівень стоп-лосу. Якщо ціна повертається і перевищує встановлений діапазон, ордер автоматично виконується, і позиція закривається. Такий підхід дозволяє не гадати заздалегідь про рівень прибутку або збитків, а реагувати на реальний рух ринку в режимі реального часу.

Коли ж варто використовувати цей інструмент? Мій досвід показує, що — коли актив має тенденцію або волатильність. Наприклад, при чіткій бичачій або ведмежій тенденції, стабільних денних або годинних свічках з помірною амплітудою, і достатньому обсязі торгів — це дуже підходить. Навпаки, якщо ринок коливається в межах, з малою волатильністю або дуже різкою, то краще не застосовувати, оскільки можна часто «збивати» стоп-лос або ще до його спрацьовування ринок може різко відскочити.

Порівняння традиційного стоп-лосу і рухливого: традиційний — фіксований рівень, який потрібно вручну змінювати, менш гнучкий, але простий у налаштуванні і ризик контрольований. Рухливий — автоматично коригується, більш гнучкий і здатний захистити вже отриманий прибуток, але при різких скачках або пробігах може бути ризик.

Я часто використовую цей інструмент у середньостроковій торгівлі. Наприклад, купую акцію з очікуванням зростання на 20%, і при цьому встановлюю рівень виходу при зменшенні ціни на 10 пунктів. Якщо ціна піднімається вище, рівень стоп-лосу також підвищується, що дозволяє зафіксувати більшу частину прибутку при невеликій корекції. Також можна застосовувати для денної торгівлі, але тоді потрібно використовувати 5-хвилинні свічки, оскільки потрібно швидко виходити з позиції в той же день.

Ще один просунутий спосіб — поєднувати рухливий стоп-лос із технічними індикаторами, наприклад, з ковзною середньою або каналами Боллінджера. Це дозволяє не просто фіксувати рівень, а динамічно його коригувати відповідно до змін ринкової ситуації, що краще відображає реальний тренд.

Для торгівлі з кредитним плечем (валюта, ф’ючерси, CFD тощо) стратегія стоп-лосу стає ще важливішою. Багато використовують «ступінчасте входження», коли кожного разу при падінні на певну кількість пунктів додають ще один лот і формують довгу позицію. У цьому випадку особливо ефективним є застосування «середньої вартості» у поєднанні з динамічним стоп-лосом — не потрібно чекати повернення до початкової високої ціни, достатньо досягти середньої цільової прибутковості і закрити позицію.

При використанні цього інструменту потрібно врахувати кілька моментів: перше — налаштування рухливого стоп-лосу можна робити у відсотках або у пунктах, але при цьому корисно орієнтуватися на ковзні середні або канали Боллінджера, які постійно змінюються. Тому для середньострокової торгівлі можна оновлювати рівень щодня, а для денної — у будь-який момент. Друге — перед початком потрібно добре вивчити фундаментальні показники активу, без цього стратегія не матиме сенсу. Третє — якщо волатильність дуже мала або дуже велика, краще шукати активи з помірною волатильністю і тенденцією.

Загалом, рухливий стоп-лос (Trailing Stop) — це інструмент для максимізації прибутку і мінімізації збитків. Незалежно від того, чи ви досвідчений трейдер, чи просто працюєте на роботі і не маєте часу слідкувати за ринком, цей функціонал допоможе автоматично зберегти вашу вигоду. Не потрібно постійно дивитися за монітором — можна стабільно торгувати, захищаючи прибутки у сильних трендах і обмежуючи збитки у слабких. Саме тому я так ціную цей інструмент.