Нещодавно я задумався над питанням: що саме таке цифрова валюта? Чому так багато людей обговорюють її і навіть починають інвестувати? Я вирішив зібрати кілька думок і поділитися ними з усіма.

Простими словами, цифрова валюта — це гроші, що існують у цифровій формі. На відміну від традиційних паперових грошей, які потрібно носити в кишені, вона повністю існує в мережі, працюючи за допомогою криптографії та P2P-технологій. Зазвичай під цифровою валютою мається на увазі криптовалюта, тобто такі речі, як біткойн, Ethereum тощо.

Зараз у світі вже обігу понад 20 000 видів криптовалют, щоденний обсяг торгівлі перевищує сотні мільярдів доларів. Кількість користувачів у світі вже перевищила 300 мільйонів, і все більше компаній починають приймати криптовалюту як спосіб оплати. Ці цифри свідчать про масштаб ринку та його визнання.

Криптовалюти умовно поділяються на дві категорії. Одна — централізовані, наприклад, електронні платіжні системи PayPal, Alipay, а також цифрові валюти, випущені центральними банками різних країн, наприклад, цифровий юань у Китаї. Інша — децентралізовані, тобто справжні криптовалюти, такі як біткойн, Ethereum тощо. Основна наша інвестиція — у другу категорію.

За ринковою капіталізацією децентралізовані криптовалюти можна поділити на три рівні. Основні монети мають високу ліквідність, ризики відносно низькі, підходять для новачків. Середні токени більш волатильні, мають більший потенціал зростання. Малі токени мають низьку ліквідність, їх ціна може різко зростати або падати, ризик дуже високий. Але чесно кажучи, навіть найбільші монети мають свої ризики, все залежить від моменту входу і торгової стратегії.

Що стосується хорошого вибору для інвестицій у цифрову валюту, я рекомендую новачкам починати з монет із великою ринковою капіталізацією. Біткойн — моя перша рекомендація. Це еталон криптовалюти, з низьким порогом входу, найвищою ліквідністю, підтримується майже всіма біржами. Tesla, MicroStrategy вже включили його до своїх активів. Найголовніше — завдяки механізму PoW і розподіленій мережі вузлів його безпека підтверджена часом і майже неможлива для зламу. У періоди глобальної економічної нестабільності або девальвації фіатних валют біткойн часто виступає як засіб захисту. Зараз його ціна близько $75,82 тисячі, а ринкова капіталізація — приблизно $1,519 трильйонів.

Ethereum — ще один хороший вибір. Більшість DeFi, NFT, блокчейн-ігор базуються на Ethereum, він став ядром інфраструктури блокчейну. Після переходу на PoS масштабованість зросла, енергоспоживання зменшилося, і довгостроковий потенціал високий. Ліквідність ETH хороша, ринкова капіталізація — друга за величиною, для новачків купувати і продавати досить просто. Зараз ціна близько $2,07 тисячі, а ринкова капіталізація — приблизно $250,28 мільярдів.

Ripple (XRP) я б рекомендував тримати у невеликих обсягах. Вона орієнтована на міжбанківські міжнародні платежі, може за 3-5 секунд здійснити низькозатратний міжнародний переказ, вже використовується деякими банками. Якщо у майбутньому співпраця розшириться, ціна може зростати. Але потрібно враховувати, що рівень централізації XRP досить високий, існує регуляторний ризик, тому підходить лише для невеликих інвестицій. Зараз ціна — $1,33, а ринкова капіталізація — $82,27 мільярдів.

Binance Coin (BNB) також заслуговує уваги. Його легко купити на основних біржах, ціна досить доступна, для новачків — зручний варіант. Найкорисніше — платити комісії за торгівлю BNB і отримувати знижки, що зменшує витрати. Також BNB — «пропуск» у екосистемі, наприклад, для участі у нових випусках токенів. Оскільки найбільші обсяги торгів на провідних біржах, ліквідність BNB дуже висока, купити і продати легко. Біржі щороку викуповують і знищують частину BNB, що зменшує пропозицію і потенційно може підштовхнути ціну вгору. BNB досить стабільна, з низькою волатильністю, підходить для новачків. Зараз ціна — $656,10, а ринкова капіталізація — приблизно $88,43 мільярдів.

Стейблкоїни (USDT, USDC) також потрібно знати. Вони прив’язані до долара у співвідношенні 1:1, їх волатильність — нульова, ідеальні для новачків для практики торгівлі, навчання переказів або швидкого захисту під час ринкових обвалів. Новачки можуть спершу використовувати стейблкоїни для ознайомлення з купівлею, виведенням і зняттям коштів, а потім вкладати реальні гроші. Ринкова капіталізація USDT — близько $189,58 мільярдів, USDC — приблизно $76,52 мільярдів.

Я наголошую, що новачкам не варто вкладати у альткоїни, що займають позиції нижче 100 у рейтингу ринкової капіталізації — ці активи дуже волатильні і можуть призвести до повної втрати капіталу. Також не слід обирати проекти без білої книги, з анонімною командою або з високими спекулятивними концепціями — з них дев’ять з десяти — шахрайські схеми для обману інвесторів.

Існує кілька способів інвестування у криптовалюту. Найпростіший — зареєструватися на основних біржах, пройти ідентифікацію і купити за фіатні гроші. Також є децентралізовані біржі, наприклад, Uniswap, PancakeSwap, де можна торгувати між гаманцями безпосередньо, але потрібно враховувати ризики смарт-контрактів. Ще є CFD — контракт на різницю, що дозволяє заробляти на коливаннях цін без фактичного володіння активом, з можливістю використання кредитного плеча. Багато платформ пропонують безкомісійний трейдинг, беручи лише спред. Але CFD не дає можливості фізично отримати або зберегти актив, а також брати участь у стейкінгу або управлінні екосистемою. Якщо цінуєте безпеку, краще обирати ліцензованих брокерів, оскільки вони під контролем і зберігають кошти клієнтів на ізольованих рахунках. Також можна купити фізичні активи через ETF — біржові фонди, що дозволяє інвестувати через звичайний брокерський рахунок без необхідності керувати гаманцем, але без можливості виведення активів у реальну криптовалюту і з оплатою управлінських зборів.

Що стосується переваг цифрових валют, то перш за все, їхній режим роботи визначається кодом, і розробники не можуть його змінити. Це виключає можливість емісії зайвих монет або їх зловживання. По-друге, блокчейн забезпечує прозорість і безпеку кожної транзакції, а витрати на операції — мінімальні. Цифрові валюти мають двонапрямний обіг, їх можна вільно передавати між користувачами, і вартість транзакцій значно нижча за банківські перекази. Центральні банки можуть використовувати цифрові валюти для безпосередніх виплат громадянам, спрощуючи процес розподілу коштів.

Але у цифрових валютах є й очевидні недоліки. Через обмежену кількість вони мають природний дефляційний характер, що не сприяє розвитку економіки. Висока волатильність — їхній слабкий бік, будь-який несподіваний фактор може викликати різкі цінові коливання і великі збитки для інвесторів. Також існує проблема безпеки зберігання: якщо забути приватний ключ, втратити його — кошти зникнуть назавжди, що є катастрофою для користувача.

Загалом, цифрові валюти справді змінюють світову фінансову систему, роблячи перекази швидшими і дешевшими. Усі країни розробляють свої цифрові валюти, що свідчить про зростання їхнього визнання. У майбутньому вони продовжать залучати нових користувачів, а технології — постійно вдосконалюватися. Якщо хочете почати інвестувати, краще спершу ознайомитися з біткойном і Ethereum, обрати ліцензовану платформу, починати з невеликих сум і поступово набирати досвід.