#Gate广场五月交易分享

‍#Polymarket每日热点

Минулої ночі на початку торгів на американському ринку акцій, ціна акцій NVIDIA знову зросла на 2,85%, до 227,08 доларів, встановивши новий історичний рекорд. Але враховуючи надмірне короткострокове зростання американського ринку акцій та ризик корекції технологічних акцій, я обрав ставку на те, що NVIDIA (NVDA) до травня 2026 року досягне 224 доларів. Ось причини:
1. Технічний перегрів на ринку акцій США та NVIDIA
‌RSI наближається до рівня перекупленості‌: поточний денний RSI становить 72 (джерело даних: CNBC), історично після пробою 70 цей індикатор часто викликає технічну корекцію на 3%-5%.

‌Залежність обсягу від ціни стає помітною‌: 13 травня, коли ціна досягла нового максимуму, обсяг торгів склав 134,1 млн акцій, що менше за 10-денний середній обсяг 152,9 млн акцій (дані CNBC), що свідчить про ослаблення імпульсу купівлі.

‌Ключова зона опору‌: 227-230 доларів — це технічна зона опору, де зосереджено багато пут-опціонів на ринку (аналіз Beincrypto), прорив якої потребує більш сильного покупного тиску.

2. Ризик “продати новини” після фінансового звіту 20 травня

Очікування вже закладені‌: ринок очікує Q1 доходу на рівні 78,75 млрд доларів (зростання на 78,72% у порівнянні з минулим роком, за даними Ainvest).

‌Потрібне перевищення очікувань у керівництві для підтримки оцінки‌: поточний коефіцієнт P/E (TTM) становить 46,07, і якщо керівництво не надасть довгострокових прогнозів зростання, що перевищують поточний темп 73% (наприклад, шлях монетизації чипів Vera Rubin), це може викликати фіксацію прибутку.

3. Макроекономічний фон не підтримує подальше зростання
Інфляція знову зростає, тиснучи на зростаючі акції‌: у квітні індекс цін виробників (PPI) у США зріс на 6% у порівнянні з минулим роком (дані Sina), дохідність десятирічних казначейських облігацій піднялася до 10-місячного максимуму, що створює тиск на високовартісні технологічні акції у високій ставці.

‌Зміни у потоках капіталу‌: частина капіталу переміщується з технологічного сектору у енергетичний та оборонний сектори (аналіз ринку Xueqiu), волатильність індексу NASDAQ останнім часом значно зросла.

4. Останнє — логіка підтримки цілі 224 долари

‌Область щільної технічної підтримки‌

‌Ключові середні лінії‌: 10-денна середня (223 долари) та 20-денна середня (218 доларів) формують сходинковий буфер, і 224 долари знаходяться в центральній частині короткострокової трендової лінії.

‌Область концентрації позицій‌: у квітні ціна прорвала рівень платформи 221-223 долари (дані IBTimes), де зосереджено багато довгих позицій, що створює природний захист.

‌Потреба у хеджуванні через опціони‌

Опціонний ланцюг, що закінчується 31 травня, показує, що найбільше відкритих контрактів на продаж — це пут-опціони з ціною виконання 220 доларів (приблизно 400 тисяч контрактів), що вимагає від маркет-мейкерів купівлі акцій для хеджування, створюючи тимчасову підтримку.