Аналіз та застосування формули розрахунку Маржинальної торгівлі

Аналіз математичної формули Маржинальної торгівлі

Маржинальна торгівля є поширеною стратегією, якою користуються багато інвесторів для досягнення високих доходів, але вона також приховує великі ризики. Для точного контролю ризиків ключовим є оволодіння формулою розрахунку маржинальної торгівлі. У цій статті ми детально розглянемо основні математичні принципи маржинальної торгівлі, щоб допомогти інвесторам приймати обґрунтовані рішення.

Основна формула розрахунку маржинального множника

Маржинальна торгівля дорівнює загальному активу, поділеному на власний капітал. Наприклад, якщо інвестор має 100 тисяч власних коштів, позичає 400 тисяч для інвестування, то маржинальна торгівля становитиме (10 тис. + 400 тис.) / 100 тис. = 5 разів. Це означає, що інвестор торгує активами, які в 5 разів перевищують його власний капітал.

Формула розрахунку лінії ліквідації

Ціна ліквідації дорівнює ціні відкриття, помноженій на [1 - ( маржа × (1 - підтримка маржі )) / ( кількість контрактів × номінал контракту )]. Наприклад, при 10-кратному Маржинальна торгівля, 1 контракт, маржа 100 гривень, ставка підтримки маржі 0,5%, ціна ліквідації дорівнює 1000 × [1 - (100 × 99,5%) / (1 × 1000)] = 900,5 гривень. Це означає, що коли ціна впаде до 900,5 гривень, відбудеться ліквідація, падіння приблизно 10%.

Масштаб фінансування та Маржинальна торгівля

Невеликий капітал ( менше 1000 юанів ) інвесторам підходить використовувати маржинальну торгівлю з 10-20-кратним плечем, але кожен раз відкриваючи позицію, слід контролювати не більше 20% від основного капіталу, а також забезпечити лінію ліквідації за ціною відкриття ±8%. Середній капітал ( від 1000 до 10000 юанів ) інвесторам краще використовувати 5-10-кратне плече, кожен раз відкриваючи позицію не більше 30% від основного капіталу, і встановлювати 3% трейлінговий стоп. Великий капітал ( більше 10000 юанів ) інвесторам найкраще використовувати 1-3-кратне плече, забезпечуючи лінію ліквідації за ціною відкриття ±16.6% і щодня використовувати 20% капіталу для арбітражних хеджевих операцій.

Контроль ризиків маржинальної торгівлі

Контроль ризиків є ключем до успіху в Маржинальній торгівлі. За 2 години до очікуваного падіння ринку слід знизити важіль з високих значень (, таких як 100 разів ), до більш безпечного рівня (, такого як 20 разів ). Реалізуйте сходинкову стратегію стоп-лоссу, закриваючи 20% позиції щоразу, коли ціна падає на 1%. Перед відкриттям позиції слід розрахувати та зробити скріншот лінії ліквідації, як нагадування про ризики. Крім того, коли коливання ціни перевищує 5%, інвестори повинні повторно розрахувати вимоги до маржі.

Маржинальна торгівля: основна формула

Маржинальна торгівля має одну основну формулу: коефіцієнт маржі = 1 / ( очікуване максимальне падіння × 2). Ця формула розкриває зв'язок між маржею та ризиком. Якщо очікуване максимальне падіння становить 5%, то максимальна маржа не повинна перевищувати 10 разів.

Отже, Маржинальна торгівля потребує обережного підходу, раціонального використання математичних формул для контролю ризиків. Пам'ятайте, в світі маржі виживають не найсміливіші, а ті, хто вміє добре рахувати. Маржа є інструментом, а не фішками азартного гравця.