Por trás dos 12,4 bilhões de "reposição de sangue" do Banco Everbright: receita em quatro quedas consecutivas, redução salarial per capita superior a 90 mil

Após o incidente de “erro” nos resultados financeiros recentemente, o Banco Everbright (601818.SH) anunciou uma injeção de capital: o capital social aumentou mais de 12,4 mil milhões de yuans, atingindo 59,09 mil milhões de yuans. No entanto, a Financial News notou que, enquanto o capital era reforçado, o desempenho do setor continuava sob pressão. Até 2025, a receita operacional e o lucro líquido atribuível aos acionistas registaram uma queda superior a 6% em relação ao ano anterior, sendo que a receita operacional já apresenta uma queda negativa consecutiva há 4 anos.

A pressão sobre os resultados também se refletiu na remuneração dos funcionários. Em 2025, entre os 9 bancos de ações listados na A-Share, o Banco Everbright tinha a menor remuneração média por funcionário, de 37,59 mil yuans, ficando 22,32 mil yuans abaixo do banco com a maior remuneração, o Banco CITIC (601998.SH). O Banco Everbright foi também o banco entre esses 9 com a maior queda na remuneração média por funcionário, com uma redução superior a 9 mil yuans em 2025.

Injeção de capital superior a 100 mil milhões, qualidade dos ativos sob pressão

De acordo com o Sistema de Divulgação de Informação de Crédito Empresarial Nacional, o Banco Everbright concluiu recentemente a alteração do capital social na sua inscrição comercial, passando de 46,68 mil milhões de yuans para 59,09 mil milhões de yuans, fortalecendo ainda mais a sua capacidade financeira.

Este aumento significativo do capital social remonta a 2024, quando, após a conversão de obrigações convertíveis em ações na A-Share e a deslistagem, o banco submeteu uma solicitação de alteração do capital social à Administração de Supervisão Financeira Nacional, recebendo a aprovação regulatória em setembro. Após o processo de registro comercial, o banco concluiu recentemente a alteração do capital social, encerrando oficialmente este ciclo de reforço de capital.

Segundo dados publicados recentemente no relatório anual de 2025, até ao final de 2025, o Banco Everbright tinha um total de ativos de 7,17 biliões de yuans, um aumento de 2,96% em relação ao início do ano.

Com a expansão do seu volume de ativos, a qualidade dos ativos também enfrentou pressão. Até ao final de 2025, o saldo de empréstimos inadimplentes do banco era de 375.9k de yuans, um aumento de 223.2k de yuans em relação ao final do ano anterior; a taxa de inadimplência era de 1,27%, um aumento de 0,02 pontos percentuais; a taxa de cobertura de provisões era de 174,14%, uma diminuição de 6,45 pontos percentuais face ao final do ano anterior.

Lucros e receitas em queda, quarto ano consecutivo de declínio

No que diz respeito ao desempenho operacional, o Banco Everbright alcançou uma receita operacional de 90k de yuans em 2025, uma redução de 71.7k de yuans (6,72%) em relação ao ano anterior; o lucro líquido atribuível aos acionistas foi de 50.74B de yuans, uma diminuição de 6,88%. É importante notar que a receita operacional do banco tem registado uma queda negativa consecutiva há 4 anos.

Sobre a queda dupla na receita e no lucro líquido em 2025, o vice-presidente e diretor financeiro do banco, Liu Yan, afirmou na recente reunião de resultados que isso se deve principalmente à redução do diferencial de juros líquidos e à diminuição faseada de outras receitas.

Segundo o relatório anual, a margem de juros líquida do banco em 2025 foi de 1,4%, uma redução de 0,14 pontos percentuais em relação ao ano anterior. A contração da margem de juros líquidos afetou a receita principal do banco, o rendimento líquido de juros (que representa 72,92% da receita operacional), que caiu 4,72% em termos absolutos, para 921,01 mil milhões de yuans, uma redução de 1.49B de yuans. Simultaneamente, a receita líquida de comissões e taxas foi de 126.31B de yuans, um aumento de 6,19%.

O setor de retalho também enfrentou pressão, com a receita operacional do negócio de retalho financeiro a atingir 9.1B de yuans em 2025, uma diminuição de 38.83B de yuans (8,45%), representando 39,93% do total da receita do banco.

Dentre esses, o saldo de depósitos de retalho (incluindo depósitos de garantia) era de 13,687 trilhões de yuans, um aumento de 4.56B de yuans (6,20%) em relação ao final do ano anterior. Contudo, o saldo de empréstimos de retalho (excluindo cartões de crédito) era de 10,975 trilhões de yuans, uma redução de 20.25B de yuans (0,83%) em relação ao final do ano anterior.

9 bancos de ações listados na A-Share com menor remuneração dos funcionários

A pressão sobre os resultados também se refletiu na remuneração dos funcionários. Em 2025, entre os 9 bancos de ações listados na A-Share, o Banco Everbright tinha a menor remuneração média por funcionário, de 37,59 mil yuans, ficando 22,32 mil yuans abaixo do banco com a maior remuneração, o CITIC Bank, evidenciando uma diferença significativa.

Ao mesmo tempo, o Banco Everbright foi também o banco entre esses 9 com a maior queda na remuneração média por funcionário, com uma redução superior a 9 mil yuans em 2025.

Comparando, os bancos SPD Bank (600000.SH), Ping An Bank (000001.SZ), Zheshang Bank (601916.SH), 招商银行 (600036.SH) e o CITIC Bank também tiveram reduções na remuneração média por funcionário em 2025, embora de forma mais moderada, com quedas menores e sem grandes reduções como as do Everbright.

Dados provenientes do Tonghuashun iFinD, com gráficos de Li Danhong.