Recentemente tenho refletido sobre como jogar com criptomoedas e percebi que na verdade vai muito além de apenas fazer trading. Este mercado emergente ainda está na fase de mar azul, com muitas oportunidades, mas muitas pessoas confundem investimento em criptomoedas com trading, o que na realidade não é assim.

Para ser honesto, há várias formas de jogar com criptomoedas. Algumas são totalmente gratuitas, trocando tempo por dinheiro; outras exigem investimentos pesados; há aquelas que são tão simples que até um preguiçoso consegue jogar, e outras que requerem conhecimentos especializados e uma forte resistência psicológica. O segredo é encontrar a abordagem que se adapta a si, e que permita ganhar dinheiro de forma contínua.

Começando pelas formas gratuitas. Reivindicar airdrops é a mais comum, dividindo-se em duas categorias: ativa e passiva. A ativa envolve fazer tarefas para o projeto, como registar-se, interagir na blockchain, para receber tokens. A passiva é ainda melhor: basta manter uma determinada moeda para receber recompensas gratuitas. Em 2017, quem tinha Bitcoin recebeu um airdrop de BCH; em 2022, detentores de Ethereum receberam um airdrop de ETHW após a fusão do Ethereum. Contudo, esta abordagem consome tempo, tem uma taxa de sucesso baixa e muitos tokens de airdrop podem acabar sem valor algum.

Jogos como X to Earn também estão em alta, como Axie Infinity e STEPN, que combinam exercício físico e entretenimento com ganhar dinheiro. A desvantagem é que geralmente é preciso gastar dinheiro na compra de equipamentos; à medida que mais pessoas participam, as recompensas diminuem e os tokens podem desvalorizar rapidamente. SocialFi é outra direção, onde se ganha criptomoedas criando conteúdo, curtindo e comentando, sendo ideal para criadores com uma base de seguidores.

Algumas pessoas também jogam criando NFTs. Um rapaz da Indonésia transformou selfies dos 17 aos 21 anos em NFTs, vendendo por um total de 400 ETH, o que inspirou muitos. Mas há riscos: pode não haver compradores e há questões legais em alguns países.

Para ganhar dinheiro de forma estável, acho que as opções mais sólidas são estas. Mineração com hardware é uma forma tradicional, usando equipamentos especializados para minerar Bitcoin, Litecoin, etc., com uma produção relativamente estável, sendo uma fonte de rendimento passivo. Contudo, o período de retorno é longo, há riscos legais, a concentração de capital é elevada, e os custos de investimento também. Normalmente, apenas investidores institucionais ou quem tem acesso a eletricidade barata podem jogar nesta área.

DeFi (finanças descentralizadas) permite minerar sem hardware, contribuindo com liquidez, empréstimos colaterais, trocas, etc., e recebendo recompensas em criptomoedas. As recompensas costumam ser generosas e o valor dos tokens pode subir, mas exige conhecimentos avançados e apresenta riscos, especialmente em empréstimos colaterais, onde uma queda de preço pode desencadear liquidações.

Depositar moedas para ganhar juros é uma forma simples de rendimento passivo, semelhante a uma conta bancária: basta depositar na plataforma e receber juros. É fácil de operar, com requisitos baixos e riscos relativamente baixos, sendo especialmente adequado para investidores de longo prazo. A desvantagem é que os rendimentos são baixos e, às vezes, os juros nem cobrem a desvalorização do preço da moeda.

Se quiser jogar ativamente, comprar barato e vender caro é a estratégia mais direta. Ou seja, fazer trading à vista, comprando em baixa e vendendo em alta para lucrar com a diferença. Esta abordagem tem requisitos baixos, é fácil de fazer, mas exige conhecimentos de trading e paciência. O trading de curto prazo é arriscado e os lucros podem ser limitados, a menos que tenha um capital muito grande; manter moedas a longo prazo é mais adequado para iniciantes.

Os contratos futuros são mais emocionantes. Com uma margem de garantia relativamente pequena, pode abrir posições com alavancagem, lucrando tanto na subida quanto na descida do mercado. É uma estratégia de alto risco e alta recompensa, mas pode levar à liquidação total, zerando o capital, exigindo uma forte resistência psicológica. É indicado para investidores mais agressivos, dispostos a assumir perdas para alcançar retornos elevados.

Outra estratégia é a arbitragem de "搬磚", que consiste em aproveitar as diferenças de preço de uma mesma moeda entre diferentes exchanges. Comprar barato e vender imediatamente em uma exchange mais cara. O risco é baixo, os lucros são estáveis, mas as oportunidades são raras, exigindo rapidez na execução. Se for lento, a diferença de preço desaparece. Este método é mais adequado para quem tem grande capital, sensibilidade ao preço e experiência na operação.

Resumindo, há muitas formas de jogar com criptomoedas, mas o mais importante é escolher de acordo com as suas habilidades e tolerância ao risco. Se não tem muito dinheiro, pode focar em airdrops e tarefas; se tem conhecimento e capital, pode minerar ou fazer DeFi; se quer segurança, investir em depósitos; se busca emoção, experimentar contratos futuros. Não há uma única melhor estratégia, apenas aquela que melhor se adapta a si.