Charles Schwab: Alocar de 1% a 3% em ativos criptográficos pode alterar significativamente o risco do portefólio

Notícias do Coinjie.com: o mais recente relatório de investigação sobre ativos digitais divulgado pela J.P. Morgan Wealth Management indica que a lógica de alocação de criptomoedas numa carteira deve centrar-se na capacidade de assunção de risco do investidor, e não numa mera previsão de retornos. O relatório mostra que, devido às características de volatilidade extremamente elevada dos ativos cripto, mesmo que se aloque apenas 1% a 3% em Bitcoin ou Ethereum numa carteira, isso aumenta de forma significativa a volatilidade global e altera de forma substancial o desempenho da carteira sob pressão em ambientes de mercado extremos. Os dados históricos indicam que Bitcoin e Ethereum enfrentaram ambos, nos ciclos passados, quedas acentuadas superiores a 70%, com o seu nível de risco muito acima do das carteiras de ações e obrigações tradicionais. A equipa de investigação da instituição afirma que, se os investidores definirem a taxa de retorno esperada para os ativos cripto abaixo de 10%, os ganhos ajustados pelo risco serão insuficientes para suportar uma alocação de ativos com significado. A J.P. Morgan Wealth Management sublinha que, atualmente, não existe uma percentagem única e absolutamente correta no mercado para a alocação de ativos cripto. Tais ativos continuam, na sua essência, a ser detenções satélite de alto risco com natureza especulativa, não sendo adequados como base central da carteira. A instituição recomenda que, ao introduzir ativos digitais, os investidores adotem um modelo de orçamento de risco, transferindo os principais indicadores de avaliação da especulação sobre retornos para o controlo rigoroso da exposição global ao risco da conta.