Recentemente, tenho visto muitos novatos na comunidade a perder dinheiro. Quando perguntei com mais atenção, percebi que na verdade nem sabem o que é um stop loss, quanto mais usar take profit e stop loss. Para ser honesto, essas duas coisas são a linha de vida do meu trading; sem elas, eu já teria sido eliminado pelo mercado há muito tempo.

Vamos falar primeiro do take profit. Resumidamente, é saber garantir os lucros quando eles aparecem. Acredito que muitas pessoas já passaram por isso: veem o preço da moeda subir continuamente, pensam que ainda pode subir mais, mas de repente ele cai de volta, e tudo que tinham ganho vira prejuízo. Se tivessem definido um take profit, mesmo que depois o preço subisse ainda mais e não tivessem conseguido lucrar com essa alta, pelo menos já tinham garantido algum ganho.

Depois, vem o stop loss, que é ainda mais importante. Stop loss significa aceitar a perda e sair da posição. Quando o mercado se move na direção contrária, é preciso ter coragem de admitir a perda. Muitas pessoas ficam presas aqui por não quererem aceitar a derrota, e acabam perdendo cada vez mais, até perderem todo o capital. Se você tiver um stop loss bem definido, mesmo que doa, pelo menos mantém uma parte do capital e ainda tem chance de se recuperar na próxima tendência.

Por que eu enfatizo tanto o take profit e o stop loss? Porque eles ajudam a fazer três coisas. Primeiro, controlar o risco. No mercado de criptomoedas, a volatilidade é grande, sem take profit e stop loss, é como apostar. Segundo, manter a calma. Uma vez que você define os preços, o sistema executa automaticamente, e você não toma decisões impulsivas ao ver as oscilações do gráfico. Terceiro, avaliar sua estratégia. Com o uso consistente de take profit e stop loss, você consegue realmente entender se sua estratégia de trading funciona ou não.

Como fazer na prática? Suponha que você compre uma moeda por 1000元 e queira ganhar 200元, então define o take profit em 1200. Mas o stop loss precisa ser cuidado: se você pode suportar uma perda máxima de 100元, o stop loss será em 900. Mas, nesse caso, uma ordem de venda a 900 será imediatamente executada, porque o preço atual é 1000. Então, você pode usar um preço de gatilho, por exemplo, definir o gatilho em 900 e o stop loss em 890. Quando o preço cair para 900, o sistema criará automaticamente uma ordem de venda a 890.

Existe também uma técnica avançada chamada trailing stop, que não usa um preço fixo, mas uma proporção relativa. Por exemplo, definir um trailing stop de -200. Se o preço subir até 2000, o stop move-se automaticamente para 1800. Assim, mesmo que o preço caia até 1800 depois, você ainda lucra 800. Mas, se cair direto para 800, você será stopado. Essa estratégia permite proteger lucros enquanto o mercado se move a seu favor, sem ficar preso a um número fixo.

A maioria das exchanges principais já tem funções de take profit e stop loss integradas, que podem ser configuradas na hora de fazer a ordem, sem precisar esperar a execução para ajustar manualmente. Tanto na negociação à vista quanto na de contratos, é suportado, e dá para escolher entre ordens de mercado ou limitadas. Se usar contratos, recomendo usar o preço de marca (mark price) ao invés do preço de mercado, para evitar que oscilações repentinas te peguem de surpresa.

No final, qual é a melhor proporção de take profit e stop loss? Acho que não há uma resposta definitiva. Para o take profit, coloque no nível em que você se sentir satisfeito com o lucro. Para o stop loss, coloque onde a perda te machuca. Algumas pessoas usam suportes e resistências, outras olham médias móveis, mas o mais importante é que esses níveis estejam de acordo com sua tolerância ao risco.

Se você ainda não usa realmente take profit e stop loss, recomendo praticar em uma conta demo. Assim, você entende como eles funcionam sem risco algum. Quando começar a usar de forma séria, vai perceber que suas operações ficam mais racionais e as perdas menores. Essa é uma habilidade fundamental para traders avançados.