Qual é o grau de diferenciação entre os seis maiores bancos estatais? A divulgação de resultados revela "características" e "inovação"

Pergunta ao AI · Como o Bank of Communications, através de serviços integrados, alcança o objetivo de estar ao nível do mundo?

Jornalista da 每经: Zhang Shoulin    Editor da 每经: Wei Guanhong

“Para além de as montras parecerem diferentes, as operações das várias bancos são, na prática, muito semelhantes.” Muitos profissionais do setor apontaram para a elevada homogeneização no setor bancário.

No caso de seis grandes bancos do sistema bancário estatal, essa impressão junto do público externo é ainda mais evidente.

Recentemente, o Bank of Communications, o Industrial and Commercial Bank of China (ICBC), o Bank of China, o China Construction Bank, o Agricultural Bank of China e o Postal Savings Bank revelaram, sucessivamente, os resultados operacionais de 2025, e as respetivas administrações também aprofundaram a interpretação das estratégias de gestão. No conjunto, os “seis grandes” bancos estatais, com base nas suas próprias capacidades, desenvolvimento histórico e posicionamento estratégico, estão a trilhar rumos diferenciados na gestão. Então, quão elevada é, afinal, a diferenciação entre os vários bancos? E como se apresenta o futuro dessa diferenciação?

Em comparação global, no contexto de uma homogeneização muito elevada das características dos negócios entre os seis bancos estatais, os seus estilos individuais, características de vantagem e planeamento estratégico apresentam, na realidade, diferenças em diferentes níveis.

Industrial and Commercial Bank of China (ICBC): força integrada em destaque

Os seis bancos partilham um ponto em comum: todos são grandes bancos comerciais estatais e, no seu funcionamento diário, aplicam a natureza política e a dimensão orientada às pessoas do trabalho financeiro. Ao mesmo tempo, cada um dos seis bancos, combinando as suas capacidades próprias, vantagens comparativas, gestão de estratégias e outros fatores, forma naturalmente diferenciação no desenho operacional.

Em comparação com os outros bancos, o ICBC tem uma força integrada mais destacada. Durante muitos anos, o ICBC manteve-se no topo em ativos totais a nível global no setor bancário. No final de 2025, ao nível do grupo, o total de ativos do ICBC era de 53,48 biliões de yuan, tornando-se o primeiro banco do mundo a ultrapassar 50 biliões de yuan em ativos totais. Em 2025, o lucro líquido foi de 3707,66 mil milhões de yuan, mantendo-se na liderança entre pares.

Fonte da imagem: Li Yuwen

O ICBC enfatiza melhorar a eficiência e a qualidade dos serviços integrados e acelerar a construção de um sistema baseado em ecossistemas; nos últimos anos, tem vindo a promover profundamente o GBC (governo, empresas, particulares) + projetos fundamentais. Aumentos tanto dos clientes particulares como dos clientes empresariais mantiveram-se na liderança entre pares, e as fontes de fundos permaneceram estáveis.

Recentemente, o presidente do ICBC, Liu Jun, indicou numa conferência de divulgação de resultados que o mercado de capitais pode atribuir uma avaliação mais elevada ao setor moderno de serviços financeiros; isso também exige que o ICBC abra, em primeiro lugar entre as instituições financeiras na China, um novo caminho — combinar organicamente o balanço centrado no financiamento indireto com serviços financeiros modernos, de modo a atingir o objetivo de construir um banco financeiro de nível mundial.

“O nosso primeiro objetivo é expandir ativamente os serviços integrados”, disse Liu Jun. Isso requer que os negócios não relacionados com negócios comerciais desempenhem um papel de pilar importante, construindo em simultâneo um bloco de serviços financeiros modernos; ao mesmo tempo, integrar de forma cruzada serviços ao longo de todo o ciclo de vida com serviços em toda a cadeia de valor da indústria, e construir uma matriz de serviços financeiros tridimensional, sistemática e inteligente.

O cenário de diferenciação futuro do ICBC pode ser vislumbrado pelos seus objetivos estratégicos. O banco propôs, no seu objetivo estratégico, tornar-se uma instituição financeira moderna de nível mundial com características chinesas; e, no seu posicionamento estratégico, tornar-se o “líder” entre instituições fortes.

O presidente do ICBC, Liao Lin, referiu que o ICBC subiu para o terceiro grupo na categoria de bancos sistemicamente importantes a nível global (G-SIBs), o que marca um novo e sólido passo rumo à construção de uma instituição financeira moderna de nível mundial com características chinesas.

China Construction Bank: expandir de forma abrangente serviços de infraestruturas “terra-mar-ar-números-ponte-água”

“Fortalecer e fazer melhor no desenvolvimento em diferentes frentes.” O presidente do China Construction Bank, Zhang Jinliang, afirmou de forma clara no relatório de desempenho divulgado recentemente.

O China Construction Bank “nasceu da construção e prosperou com a construção”. Desde a sua criação, tem-se dedicado profundamente a domínios-chave de construção do país. Nos últimos anos, construiu séries de marcas de serviços como “boa construção para produzir com inteligência” e “boa construção para fortalecer as bases”. Entre estas, a marca de serviços “boa construção para fortalecer as bases” propõe expandir de forma abrangente os serviços de infraestruturas “terra-mar-ar-números-ponte-água”, apoiar vigorosamente o sistema de infraestruturas modernas e melhorar continuamente a capacidade de servir a construção nacional.

Fonte da imagem: Diário de Economia da 每经

A visão do China Construction Bank é construir o maior grupo bancário internacional orientado para a criação de valor. Com base no reforço das vantagens tradicionais, o banco constrói vantagens características e diferenciadas em torno das “cinco grandes redações” para se posicionar como um banco líder em finanças tecnológicas.

Finanças habitacionais são um negócio tradicional com vantagem para o Construction Bank. Até ao final de 2025, os empréstimos hipotecários pessoais totalizavam 5,99 biliões de yuan, mantendo-se em posição de liderança no mercado. Porém, no contexto de fraqueza do mercado imobiliário, os negócios de finanças habitacionais pessoais do China Construction Bank enfrentam, consequentemente, pressão.

Recentemente, o presidente do China Construction Bank, Zhang Yi, afirmou numa conferência de divulgação de resultados que apoia a promoção da reforma dos sistemas fundamentais para a venda de imóveis comerciais e do sistema de fundo de previdência para habitação (housing provident fund). Isso visa consolidar a competitividade do mercado de serviços financeiros habitacionais pessoais. Com confiança, através de uma série de medidas, promover que a proporção do aumento do crédito a retalho no aumento total de empréstimos do banco continue a manter-se numa posição de liderança entre pares, sustentando a libertação contínua do potencial de crescimento do crédito a retalho.

O China Construction Bank tem um posicionamento profundo no mercado habitacional, com o China-Deutschland Housing Savings Bank, a Jianxin Housing Services Co., Ltd. e a Jianxin Housing Leasing Private Fund Management Co., Ltd., entre outras entidades.

O presidente do China Construction Bank e Diretor de Compliance (Chief Compliance Officer), Zhang Yi, acumula desde janeiro de 2025 a função de presidente do conselho do China-Deutschland Housing Savings Bank, refletindo o nível de valorização conferido às finanças habitacionais no posicionamento estratégico do banco.

Agricultural Bank of China: transformar serviços de revitalização rural numa vantagem competitiva diferenciada

Até ao final de 2025, os ativos totais do Agricultural Bank of China atingiam 48,8 biliões de yuan, ocupando o segundo lugar entre os seis grandes bancos. O número de clientes particulares era de 896 milhões, mantendo-se na primeira posição entre pares.

Servir a revitalização rural é a principal responsabilidade e principal negócio do Agricultural Bank of China, bem como o seu foco estratégico e, ao mesmo tempo, a sua vantagem competitiva diferenciada.

Fonte da imagem: Diário de Economia da 每经

“Ter em mente que o Agribank é ‘do agricultor’ — consolidar a base de desenvolvimento do negócio na concentração em servir o trio rural (‘três zonas rurais’) como principal tarefa.” Recentemente, o presidente do Agricultural Bank of China, Wang Zhiheng, afirmou que o banco assume de forma firme as responsabilidades e missões de servir a revitalização rural abrangente e apoiar a construção de um país agrícola forte. Continua a melhorar a qualidade e eficiência dos serviços financeiros do “trio rural” e a reforçar continuamente uma vantagem competitiva diferenciada.

O banco apresenta um aumento anual da carteira de empréstimos no âmbito de condados/zonas rurais que excede 1 bilião de yuan, por quatro anos consecutivos. No final de 2025, o saldo era de 10,9 biliões de yuan, representando mais de 40% do peso dos empréstimos no mercado interno. O saldo de depósitos no âmbito de condados/zonas rurais era de 14,38 biliões de yuan, mais 1,23 biliões de yuan face ao final do ano anterior, e a contribuição para o aumento total de depósitos do banco ultrapassou 52%.

Entre as 22.8000 agências do Agricultural Bank of China, 56% estão localizadas em localidades de condados e vilas, sendo o único banco entre os grandes bancos estatais que cobre completamente as agências a nível de condado no conjunto do país.

Em termos de estrutura organizacional, o Agricultural Bank of China aproveita a vantagem de um sistema de “duas rodas motrizes” com a “Direção de Negócios Financeiros do Trio Rural” e a “Direção de Finanças Inclusivas”. Até ao final de 2025, o saldo de empréstimos inclusivos era de 4,35 biliões de yuan, com um aumento de 749,9 mil milhões de yuan; o saldo de empréstimos a PME e microempresas inclusivas era de 3,93 biliões de yuan, um crescimento de 7007 mil milhões de yuan. Este mês de janeiro, esse saldo ultrapassou primeiro 4 biliões de yuan entre os pares. O saldo e o aumento dos empréstimos inclusivos do Agricultural Bank of China mantiveram-se, tanto em saldo como em incremento, na primeira posição entre pares por três anos consecutivos.

No futuro, o banco irá promover ainda mais a mudança de agências pouco eficientes para localidades de municípios, acelerando a descentralização de serviços financeiros para o meio rural, e reforçando, adicionalmente, a capacidade de fornecer serviços financeiros “de aldeia em vila”.

Bank of Communications: destacar a vantagem de construção do “terreno de casa” de Xangai

O Bank of Communications é um dos bancos chineses com maior historial. O banco tem como objetivo “construir um grupo bancário de nível mundial com vantagens características”; atualmente, concentra-se em desenvolver quatro áreas distintivas: finanças inclusivas, finanças comerciais, finanças tecnológicas e finanças de tesouraria/gestão de riqueza.

Como atualmente o único grande banco comercial estatal cuja sede está em Xangai, o Bank of Communications aproveita a vantagem da construção do “terreno de casa” de Xangai, concentrando-se em alta abertura externa e na construção dos “cinco centros” de Xangai. Em torno de iniciativas de vanguarda como a internacionalização do yuan e a integração entre onshore e offshore, o banco explora e lança uma série de novos produtos e novos modelos nos domínios de finanças comerciais, finanças transfronteiriças e finanças offshore.

Fonte da imagem: Li Yuwen

Relativamente ao comércio transfronteiriço, o banco construiu a plataforma “Jiaoyin Hangmao Tong”. Em 2025, a receita de negócios transfronteiriços cresceu 7,61% em termos homólogos.

O Bank of Communications aproveita as suas vantagens de dotação e integra-se profundamente na construção do Centro Global de Alocação de Ativos em yuan, do Centro de Gestão de Riscos e do Mercado de Elementos Financeiros; cria finanças offshore e finanças transfronteiriças com características próprias.

Além disso, o banco integra-se profundamente na construção do mercado financeiro de Xangai, consolidando e ampliando a vantagem de liderança nos negócios do mercado financeiro. Em 2025, alcançou 1,65 biliões de yuan em negociações em “Bond Connect” e “Swap Connect”. A procura/volume de agentes para clearing e liquidação de elementos em mercados entre bancos e o volume de clearing e liquidação de elementos em mercados de valores mobiliários e futuros permaneceram na linha da frente do mercado.

No final de 2025, em Xangai, o aumento das reservas em depósitos e dos empréstimos em yuan no Bank of Communications era de aproximadamente 6% e 16%, respetivamente; na região do Delta do Yangtzé, o crescimento das reservas em depósitos e dos empréstimos em yuan era de aproximadamente 6,3% e 12%, respetivamente. A contribuição para os lucros das instituições na região do Delta do Yangtzé representava quase metade do grupo.

A administração do banco afirmou que, no futuro, continuará a manter a firme determinação estratégica na construção do “terreno de casa” em Xangai, aumentando continuamente a inclinação de recursos para Xangai e para as principais áreas do Delta do Yangtzé, mantendo taxas de crescimento relativamente elevadas do volume de depósitos e empréstimos na região, e promovendo uma melhoria estável da capacidade de geração de lucros e da contribuição para os lucros.

Bank of China: “batedor” a servir a abertura externa de alto nível

O Bank of China posiciona-se como “batedor” no serviço à abertura externa de alto nível, sendo o banco de capital chinês com maior grau de globalização.

Em 2025, ao nível do grupo do Bank of China, a receita não relacionada com juros atingiu 219,2 mil milhões de yuan, um aumento de 19,2% em termos homólogos. A contribuição da receita não relacionada com juros representou mais de 33%.

Fonte da imagem: Zhang Shoulin

O Bank of China implementa, sem hesitação, a globalização como estratégia de desenvolvimento central e tarefa prioritária. Em 2025, a contribuição para o total do lucro das filiais no exterior e das empresas com operação integrada no exterior continuou a subir para 27,99%.

O Bank of China tem uma reserva robusta de talentos para a globalização: o pessoal em instituições no exterior chegou a 25.000 pessoas, e o banco estabeleceu uma base de reserva de talentos destacados no exterior com mais de 8000 pessoas, preparando profissionais especializados em múltiplos idiomas de menor difusão.

“A globalização é o gene inerente do Bank of China e a base de mais de cem anos de gestão; e é também a maior vantagem de desenvolvimento diferenciada em relação a outros bancos de capital chinês.” O presidente do Bank of China, Zhang Hui, mencionou recentemente que desde que o Bank of China foi criado, há mais de 114 anos, o banco colocou os negócios internacionais “depósito, câmbio e pagamento” como principal responsabilidade. Este plano estratégico não mudou ao longo de mais de 100 anos.

Ao olhar para o futuro, ele disse que, atualmente, o yuan já se tornou a principal moeda de liquidação para as transações externas do nosso país, a terceira maior moeda global para financiamento comercial e pagamentos. A intenção das empresas em utilizar o yuan para transações continua a aumentar; e, para o Bank of China, o crescimento dos negócios de pagamentos transfronteiriços em yuan, financiamento em yuan, e “Panda bonds” (títulos Panda) abriram uma janela importante de oportunidade.

Postal Savings Bank of China: com quase 40.000 balcões

Uma das características do Postal Savings Bank reside no facto de ter quase 40.000 balcões. “Uma rede forte, com um número vasto, uma profundidade de cobertura significativa e uma distribuição muito densa — isto é único no setor bancário chinês.” Sobre as características do Postal Savings Bank, o presidente do Postal Savings Bank, Lu Wei, mencionou numa conferência de divulgação de resultados que o banco tem uma base enorme de 680 milhões de clientes, estando em quarto lugar no setor em termos de número, e que está presente em zonas urbanas e rurais, podendo ser considerado um enorme “repositório”.

Fonte da imagem: Zhang Hong

O Postal Savings Bank mantém a orientação de servir o “trio rural”, residentes urbanos e rurais e pequenas e médias empresas. Apoia-se no modelo único de “autogestão + agência” e nas suas dotações de recursos, sendo um dos principais bancos de retalho de grande escala na China.

“Os fundamentos da finança de retalho são muito sólidos. No final de 2025, os ativos AUM (asset under management) dos clientes particulares atingiram 18,3 biliões de yuan, com um aumento de 9,64%.” disse Lu Wei.

O objetivo estratégico anterior do Postal Savings Bank era usar a tecnologia financeira para capacitar um desenvolvimento de alta qualidade, acelerar a transformação do modelo de negócios, montar um sistema inteligente de controlo de risco, melhorar a capacidade de criação de valor e criar um banco digital de ecossistema líder orientado para servir a revitalização rural e a nova urbanização.

Quanto ao desenvolvimento futuro, o presidente do Postal Savings Bank, Zheng Guoyu, disse que o banco irá focar-se no negócio principal, fortalecer, melhorar e ampliar os negócios financeiros do “trio rural”, residentes urbanos e rurais e pequenas e médias empresas; coordenar as vantagens de fluxo de comércio, logística, fluxo de fundos e fluxo de informação do grupo postal; e fornecer serviços integrados com características próprias, estabelecendo as vantagens e a marca características do Postal Savings Bank.

Diário de Economia da 每经