Banco de Trânsito 2025: Qualidade e eficiência em harmonia, IA a destacar!

Fonte: Apanhador de Sal

A margem de juros estabiliza, a taxa de créditos de cobrança duvidosa cai pelo quinto ano consecutivo, o setor da IA acelera… O Banco de Comunicações (交通银行) responde às mudanças da indústria com robustez e inovação.

Produção|Apanhador de Sal

Autor|Grupo de Trabalho de Finanças Multidimensionais

Em 2025, o ambiente operacional do setor bancário enfrenta o desafio de “normalização de baixas taxas de juro e segmentação de riscos em fases”. No entanto, o Banco de Comunicações apresentou uma ficha de resultados de crescimento em contra-ciclo.

Os dados mostram que, até ao final de 2025, o total de ativos do banco ultrapassou 15,5 biliões de yuanes, um aumento de 4,35% face ao final do ano anterior; ao longo do ano, as receitas de exploração atingiram 2650,71 mil milhões de yuanes, com um crescimento de 2,02%; o lucro líquido atribuível aos acionistas ascendiu a 956,22 mil milhões de yuanes, com um aumento de 2,18%. Convertido, isso equivale a cerca de 2,62 mil milhões de yuanes por dia, com a capacidade de gerar lucros a melhorar de forma constante.

Crescimento estável dos resultados

Dividendo consecutivo por 14 anos acima de 30%

Em comparação horizontal, o desempenho de crescimento do Banco de Comunicações é particularmente notável. Os relatórios anuais de 2025 do Banco Industrial e Comercial da China (工商银行), do Banco de Construção da China (建设银行) e do Postal Savings Bank of China (邮储银行) mostram que, nas quatro grandes instituições estatais, as receitas e os lucros líquidos registaram aumentos homólogos duplos. Ainda assim, o crescimento do Banco de Comunicações superou claramente as outras três grandes instituições. As taxas de crescimento das suas receitas e do lucro líquido atribuível aos acionistas excederam bastante as das outras três grandes instituições estatais, tornando-se, de facto, o “líder do crescimento”.

O estreitamento da margem de juros líquida é uma pressão comum que o setor bancário enfrenta nos últimos anos, e em 2025 o Banco de Comunicações também não foi exceção. De acordo com o relatório anual, a taxa de retorno dos juros líquidos do banco no conjunto do ano foi de 1,20%, uma descida de 7 pontos-base ano sobre ano, principalmente devido à queda da taxa de retorno nos ativos — com a redução do LPR e a intensa concorrência setorial, a taxa de rendimento dos empréstimos aos clientes caiu 58 pontos-base face ao período homólogo; ao mesmo tempo, a descida do centro das taxas de mercado levou a que a taxa de retorno dos investimentos em títulos caísse 25 pontos-base.

Mas é de notar que o Banco de Comunicações conseguiu estabilizar a margem de juros de forma antecipada. “Desde o terceiro trimestre de 2024, a margem tem-se mantido essencialmente estável. Com a expiração e a nova precificação de grandes volumes de depósitos a prazo, o custo de remuneração dos depósitos deverá diminuir de forma evidente.”

Durante uma sessão de resultados, o diretor executivo e vice-presidente do Banco de Comunicações, Zhou Wanfu (周万阜), revelou que, em 2026, o montante de depósitos a prazo com maturidade será significativamente superior ao do ano anterior, e que uma grande proporção se concentrará no primeiro trimestre. Isto dará um apoio importante para a melhoria da margem de juros, e espera-se que a margem de juros do conjunto do ano se mantenha estável e com tendência positiva.

Para consolidar a tendência de estabilização da margem de juros, o Banco de Comunicações definiu três áreas principais de esforço: assegurar rigorosamente o equilíbrio entre quantidades e preços de depósitos e de empréstimos; implementar de forma refinada a gestão da fixação de preços de depósitos e empréstimos para corresponder às exigências do mecanismo de autocontrolo da fixação de preços; e, simultaneamente, otimizar cientificamente a estrutura de ativos e passivos. Num contexto em que o modelo de rentabilização do setor bancário enfrenta pressão durante o período do “15º ao 5º plano quinquenal” (“十五五”), esta abordagem de gestão mais refinada tornou-se a ferramenta-chave para o Banco de Comunicações responder ao desafio do estreitamento da margem de juros.

O crescimento estável dos resultados fornece um suporte sólido para o retorno aos acionistas. De acordo com o plano de distribuição de lucros, o Banco de Comunicações prevê pagar em dinheiro 148,80 mil milhões de yuanes em 2025. Somando-se aos dividendos intercalares já pagos anteriormente, o total de dividendos do ano atingirá 286,92 mil milhões de yuanes. A percentagem de dividendos em dinheiro subiu para 32%, mais cerca de 2% do que em 2024.

“Durante o período do ‘十四五’, acumulámos 1239 mil milhões de yuanes em dividendos em dinheiro para todos os acionistas, e a percentagem de distribuição tem-se mantido acima de 30% durante 14 anos consecutivos.” O vice-presidente do Banco de Comunicações e diretor-geral, Zhang Baojiang (张宝江), afirmou na sessão de resultados que, em 2026, continuará a devolver aos acionistas com um bom desempenho e dividendos estáveis, evidenciando a responsabilidade e a dedicação de um banco estatal de grande dimensão.

Resposta precisa aos riscos no retalho

“Mau” rate com “cinco quedas consecutivas” — máximo de dez anos

No que diz respeito à qualidade dos ativos, o Banco de Comunicações também apresentou uma resposta satisfatória.

Até ao final de 2025, o saldo de empréstimos de cobrança duvidosa do banco era de 1169,83 mil milhões de yuanes, mais 53,06 mil milhões do que no final do ano anterior. A taxa de créditos de cobrança duvidosa era de 1,28%, menos 0,03 pontos percentuais do que no final do ano anterior. Esta taxa de créditos de cobrança duvidosa mantém-se em queda há 5 anos consecutivos, atingindo o nível mais baixo de quase dez anos.

No entanto, o vice-presidente do Banco de Comunicações, Gu Bin (顾斌), reconheceu que, atualmente, a pressão de qualidade dos ativos do banco é relativamente maior nos créditos ao retalho e nos créditos a pequenas e médias empresas. Em 2025, o aumento incremental dos créditos de cobrança duvidosa provém principalmente daí. Devido ao ambiente macroeconómico, à recessão do mercado imobiliário, e outros fatores, até ao final de 2025 a taxa de créditos de cobrança duvidosa dos empréstimos pessoais do banco era de 1,58%.

Face à pressão de risco de 2026, o Banco de Comunicações já definiu uma rota de controlo de riscos. Integra recursos internos para reforçar as capacidades de controlo de risco no retalho e coordena todo o processo completo, incluindo a admissão de crédito, a monitorização após concessão e a cobrança de atrasos, passando de “apagar incêndios de forma passiva” para “reforçar proativamente”.

“Vamos realizar em 2026 uma ação especial para melhorar a qualidade dos ativos de retalho, mantendo ‘limpar o lodo, desobstruir e tapar as fugas’ em três frentes em simultâneo, para nos esforçarmos por inverter o mais rapidamente possível a tendência de deterioração da qualidade dos ativos de crédito ao retalho.” Salientou Gu Bin.

Em paralelo, o Banco de Comunicações também dá prioridade ao acompanhamento dos riscos durante o processo de estabilização e consolidação do mercado imobiliário, bem como aos riscos de divergência na operação das empresas trazidos pela concorrência homogénea de alguns setores, reforçando de forma integral a linha de defesa contra riscos.

Investimento de 12,3 mil milhões aposta na IA

Acelerar a transformação digital e mudar de patamar

Por trás do crescimento dos resultados e do controlo dos riscos, está o forte suporte do investimento tecnológico.

Em 2025, o investimento em tecnologia financeira do Banco de Comunicações atingiu 123,42 mil milhões de yuanes, um aumento de 6,81% ano sobre ano. A sua percentagem sobre as receitas de exploração subiu para 5,78%. Trata-se também de mais um ano em que o banco mantém o investimento em tecnologia acima de 100 mil milhões durante 4 anos consecutivos — de 2022 a 2024, o investimento em tecnologia foi, respetivamente, de 116,31 mil milhões de yuanes, 120,27 mil milhões de yuanes e 114,33 mil milhões de yuanes. Os investimentos contínuos lançaram uma base sólida para a transformação digital.

A afetação de pessoal também foi atualizada. Até ao final de 2025, o Banco de Comunicações contava com 9782 profissionais em tecnologia financeira, mais 8,20% do que no final do ano anterior. Esse grupo representa uma proporção próxima de 10% do total de colaboradores, com um aumento homólogo de 0,55 pontos percentuais. O fortalecimento do corpo de talentos oferece garantias para a implementação da tecnologia.

O que merece atenção é que, em comparação com os anos anteriores, no relatório anual de 2025 o Banco de Comunicações mencionou “IA” e “inteligência artificial” com uma frequência claramente superior, atingindo 30 ocorrências, tornando-se uma das palavras-chave para o desenvolvimento futuro do banco.

O vice-presidente do Banco de Comunicações e diretor de informação (CIO), Qian Bin (钱斌), explicou que em 2025 o banco publicou ainda mais o “Plano de Ação de ‘Inteligência Artificial+’ do Banco de Comunicações”. O volume de computação inteligente em toda a empresa cresceu mais de 50% face ao ano anterior. Foram ainda implantados cumulativamente mais de 2500 assistentes de agentes de IA.

Segundo o relatório anual do Banco de Comunicações, o banco já concretizou vários cenários de aplicação de IA, como novas leituras de produtos em sistemas de gestão de património com recursos de IA, e funções de geração assistida por IA de perspetivas para pesquisa e investimento; utiliza tecnologias como IA para tratamento online e automatizado de revisões de proteção ao consumidor, gestão de reclamações e educação financeira; e lançou assistentes inteligentes, permitindo a aplicação de agentes de IA nos canais de banca eletrónica das empresas, entre outras iniciativas.

O professor de Finanças da Universidade de Tianjin (南开大学), Tian Lihui (田利辉), indicou que, ao reforçar “Inteligência Artificial+ Finanças”, os bancos cotados assinalam que a transformação digital do setor bancário entrou numa nova fase de maturidade para a era de “dados e inteligência”. Esta é tanto uma escolha inevitável para lidar com o estreitamento da margem de juros e a pressão sobre a atividade, como uma estratégia de “posicionamento” para reconstituir as competências centrais de competitividade.

Do ponto de vista dos cenários de aplicação, os cinco primeiros em número de projetos vencedores incluem atendimento ao cliente inteligente, perguntas e respostas sobre conhecimento, auditoria inteligente, programação inteligente e geração de conteúdos. Ao mesmo tempo, os “agentes” estão a tornar-se uma direção prioritária para aprofundar a aplicação de grandes modelos por instituições financeiras, e o interesse do mercado tem vindo a aumentar gradualmente.

No contexto de profundas mudanças no setor bancário durante o período do “十五五”, o Banco de Comunicações investe 12,3 mil milhões em tecnologia para apostar na IA, usa uma gestão refinada para responder à pressão sobre a margem de juros e adota uma prevenção e controlo proativos para resolver desafios de risco. Isso não só revela o tom robusto de um grande banco estatal, como também demonstra o planeamento antecipado para a transformação digital.

No futuro, com o aprofundamento contínuo das aplicações de IA, a libertação gradual do “dividendo” da margem de juros e a aplicação contínua de força no controlo da qualidade dos ativos, o Banco de Comunicações tem perspetivas de continuar a liderar o caminho do desenvolvimento de alta qualidade, fornecendo exemplos de práticas que podem ser tomadas como referência para a transformação do setor bancário.

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